金融学
四川农业大学经济管理学院
第十章 中央银行
一.本章的主要内容与结构安排
中央银行的职能
中央银行的产生、与类型
中央银行
中央银行体制下的支付清算系统
二.若干基本概念的识记
●中央银行（Central Bank）:
专门制定和实施货币政策、统一管理金融活动并代表政府协调对外金融关系的金融管理机构。
◎在现代金融体系中，中央银行处于核心地位，是一国最重要的金融管理当局。
二.若干基本概念的识记
●单一中央银行制(unit central bank) :
由国家单独建立中央银行机构，执行中央银行的职能。
单一中央银行制
二元制
一元制
多元制
只设一家统一的中央银行
设立中央和地方两级相对独立的中央银行
设立多个中央银行机构执行中央银行职能
二.若干基本概念的识记
●复合中央银行制（compound central bank system）:
国家不专门设立行使中央银行职能的银行，而是由一家大银行既行使中央银行职能，又经营一般银行业务的银行管理体制。
◎这种复合制度主要存在于前苏联和东欧等国，我国在1983年以前也一直实行这种制度
二.若干基本概念的识记
●准中央银行制（quasi central bank system ）:
在一些国家或地区，并无通常意义上的中央银行，只是由政府授权某个或某几个商业银行，或设置类似中央银行的机构，部分行使中央银行职能的体制。
◎这种制度的典型代表有新加坡和我国的香港地区
二.若干基本概念的识记
●跨国中央银行制（multinational central bank system ）:
由参加某一货币联盟的所有成员国联合组成的中央银行制度。
◎这种制度的典型代表有欧洲中央银行、西非货币联盟所设的中央银行、中非货币联盟所设的中非国家银行以及东加勒比海货币管理局等。
二.若干基本概念的识记
●最后贷款人（lender of last resort ）:
当商业银行或其他金融机构出现资金周转困难时,向他们提供资金支持的人.
二.若干基本概念的识记
●法定存款准备金 (legal reserves):
在商业银行吸收的存款中保留的应付客户提取存款需要的准备金，其中法律规定必须存储于中央银行的部分，叫法定存款准备金。
二.若干基本概念的识记
●超额准备金(excess reserves) :
商业银行总准备金中超过法定存款准备金部分的准备金称作超额准备金，其与总准备金之比称作超额准备金率。
◎有些国家的中央银行也对超额准备金进行调控
二.若干基本概念的识记
●再贴现(rediscount):
又叫重贴现,指商业银行将已经贴现的票据拿到中央银行再次申请贴现的融资业务
◎中央银行对再贴现业务所规定的贴现率叫再贴现率;贴现条件叫再贴现条件.二者共同构成再贴现政策.
二.若干基本概念的识记
●再贷款(re-loan)：
中央银行向商业银行发放的贷款.一般有证券抵押放款和信用放款两种类型.
二.若干基本概念的识记
●清算(clearing)：
替收付款双方结清债权债务关系的业务.
◎一般交易活动双方通过商业银行的收付款结清债权债务关系的叫支付;金融机构通过中央银行收付款结清债权债务关系的业务叫清算.共同构成支付清算系统（payment and clearing system）
◎“结算”（settlement）：一般专指银行代理客户进行的货币收付.
三、需要重点把握和理解的几个问题
（一）怎样理解中央银行产生与发展的客观必要性?
●从产生看:新式银行业迅速发展中出现的四大问题;
●从发展看:自然演进与国家特设;
●从职能变化看:成为国家最高金融管理与调控者.
（二）中央银行与一般金融机构有何异同?
●同:同属金融业,共同构成一国金融机构体系;
同样从事货币信用业务.
●异:地位、经营目的、业务对象、享有权限、履行职能的手段、活动领域等方面存在差异.
中央银行与一般金融机构的差异
微观金融、经济领域
宏观金融、经济领域
活动领域
只能通过业务活动
可并用法律、行政、经济手段
履行职能的手段
无特权，彼此间平等竞争
享有国家赋予的各种特权
享有权限
企业、居民等社会各部门
只对政府、金融机构
业务对象
以盈利为目的
不以盈利为目的，追求政策和社会目标
经营目的
一般企业（公司）法人
一国最高金融管理当局
地位
一 般 金 融 机 构
中 央 银 行
差 异
（三）如何理解中央银行的性质?
●中央银行的性质是由其业务活动的特点和所能发挥的作用决定的。
●中央银行发挥的作用看，它是保障金融稳健运行、调控宏观经济的国家行政机构。
●中央银行与一般的行政机关又有很大不同：
◎中央银行履行职责主要是通过特定金融业务进行
◎中央银行对宏观经济的调控是分层次实现的
◎中央银行在政策制定上有一定的独立性
（四）如何理解中央银行的职能作用?
●发行的银行:对调控货币数量、稳定币值有重要作用.
●银行的银行:对维护金融机构的正常运作、保持安全有重要作用.
●国家的银行:对宏观经济调控管理、协调国际金融活动有重要作用.
（五）如何分析中央银行的资产负债表?
●掌握表内资产项目的内容
资产业务
贴现及放款
证券业务
黄金外汇储备
其他资产
（五）如何分析中央银行的资产负债表?
●掌握表内负债项目的内容;
负债业务
流通中的货币
各项存款
其他负债
（五）如何分析中央银行的资产负债表?
●掌握表内各项目的关系:
静态:资产=负债+资本;
动态:资产增加，负债和资本必然增加
对应关系:对金融机构债权和负债的关系;
对政府债权和负债的关系;
1995-2003年中国人民银行对金融机构的债权与负债关系
1995-2003年中国人民银行对政府债权与负债的关系
（六）如何认识支付清算系统的作用？
支付清算系统的作用
支持跨行支付清算
支持货币政策的制定和实施
有利于商业银行流动性管理
有利于防范和控制支付风险
