《消费经济学》
课程代码：（00183）
教师：（吴义强）
第1章 绪论
消费经济学是以消费为研究对象的一门经济学，是西方经济学的一个分支。
西方经济学按照考察对象和分析立足点的不同，可以分为宏观经济学和微观
经济学，相应的消费经济学对消费问题的认识，也逐渐分化为两个方向。
一、宏观消费者问题
二、微观消费者问题
第一节消费经济学的研究对象
一、宏观消费问题
是从宏观角度考察社会的消费活动、总消费支出的增减、社会消费结构、
消费水平及其变化趋势等。可以分为消费需求与总需求、消费结构与经济
结构、消费与经济增长等问题。
1、消费需求与总需求
消费需求是社会总需求的重要组成部分，它的变化会直接影响到总需
求的变化。
研究消费需求与总需求的关系，目的是从总量把握消费需求，以保证
总需求与总供给的平衡。
第一节消费经济学的研究对象
第一节消费经济学的研究对象
2、消费结构与经济结构
宏观消费结构对总体经济发展最明显的影响作用在于它对产业结构的影响。
静态的看，产业结构决定消费结构；动态的看，消费结构对产业结构有制约
作用。
合理的消费结构是指符合一个国家一定时期经济发展阶段特点和资源状况
的消费结构。
3、消费与经济增长
对于发展中国家来说，合理的消费结构既要反映经济水平提高所带动的消
费水平提高，又要有利于经济的长期增长。
二、微观消费问题
微观消费问题是从微观消费主体的角度来分析消费消费问题的，它包括
消费决策、储蓄决策、投资决策、劳动供给决策、以及消费信贷等问题。
三、微观消费与宏观消费的关系
1、微观消费问题是宏观消费问题的基础；
2、宏观消费问题是微观消费问题的目的。
第一节消费经济学的研究对象
一、古典经济学对消费问题的认识
古典经济学的观点：相信经济规律(特别如个人利益、竞争)决定着价格
和要素报酬，并且相信价格体系是最好的资源配置办法。
1、英国古典政治经济学家的认识
威廉•配第:(最早研究消费问题)他主张节制不必要的消费，以保证积
累和财富的增值。手段是通过赋税减少不利于生产的消费支出。
主要观点：观点：节约为资本积累
2、法国古典经济学家的认识
魁奈：重农学派代表，他把消费品分为生活必需品和奢侈品，认为农业
提供生活必需品，工业生产奢侈品，而必需品的消费增加财富和收入，奢
侈品不利于财富与收入增加，因此他主张减少奢侈品生产，保护农业，以
保证必需品供给。
观点：多生产生活必需品
第二节 经济学对消费认识的历史演变
二、庸俗经济学对消费问题的认识（1850-1930）
庸俗经济学：否定劳动价值论和剩余价值论。商品具有效用，效用就是
消费者感觉的需求满足程度，效用越高，越需要，则需求量就高，市场均
衡价格就高，因此，供给量就会增多。如果效用低，则需求量就小，则市
场均衡价格就低，则供给量就小。消费者感觉决定价格，而不是劳动决定
价值，价值决定价格。
代表人物及其观点
马尔萨斯：贵族僧侣阶级代表，试图论证社会消费的不断增长，是促进
社会财富增长的源泉。他错误的认为只有贵族和僧侣阶级不从事生产一味
消费，能有效地缓解资本主义经济危机。
第二节 经济学对消费认识的历史演变
三、消费在凯恩斯经济理论中的地位
凯恩斯，有效需求理论，他认为资本主义经济危机的原因在于有效需求
不足，而有效需求不足的根源在于人们心理因素的作用。如：边际消费递
减规律、资本边际效率递减规律、流动偏好等三大心理规律。
凯恩斯是最早建立消费函数理论的经济学家，也是最早提出政府应该干
预经济的经济学家，他的政策主张对于暂时缓解资本主义经济危机具有很
强影响。
第二节 经济学对消费认识的历史演变
四、马克思对生产和消费关系的分析
首先，生产决定消费，生产为消费提供对象；生产力水平决定消费水平，
生产发展的速度决定消费提高的速度；生产决定着消费方式和消费结构；
生产创造着人们对物质产品的需求，对消费对象的需要。
其次，消费对生产也有巨大的制约作用或说积极的反作用。生产的根本
目的为了满足消费，是以消费为最终的归宿，因地，没有消费也就没有生
产的必要，所以说，消费对生产具有积极的反作用。
马克思主义经济学将社会再生产分成四个环节，消费是社会再生产总过程
中一个独立的环节。
生产 分配 交换 消费
第二节 经济学对消费认识的历史演变
一、消费经济学所研究的消费者行为
消费者是指能够做出独立的消费决策的基本经济单位。包括个人、家庭、
团体。
经济学研究的是人的经济活动，消费经济学研究的是与消费有关的人的
经济活动。该活动的一般特征是：消费者在获取了可支配的经济资源（收
入、时间）后，通过一系列的消费和投资决策，最终将这些资源分配在不
同的用途上，从而最大限度的满足自身的需要。因此消费者的行为包含了
以下几个层次：
1、消费者资源的初次分配（消费与储蓄的分配）
2、消费者资源的再次分配（各大类消费商品的分配）
3、消费者的资源消费---购买决策（具体商品的购买）
第三节 消费者及其行为
二、消费者行为的特征
1、效用最大化原则（自身满足程度的最大）
2、习惯性（行为方式受过去习惯的影响）
3、不可逆性（消费水平的不可逆）
4、示范性（受周围人的影响）
5、复杂性（是个人特征、心理特征共同作用的结果）
第三节 消费者及其行为
谢 谢!
第2章 消费者的消费决策
第一节 消费者的消费决策及其预算约束
一 我们所研究的消费
1.消费的定义
消费是人们在生产和生活中，对物质产品、精神产品、劳动力和劳务进行消耗
的过程。
2.消费的分类
（1）生产消费：也叫中间消费，是为了生产满足人们生活需要的各种
产品和劳务。
（2）生活消费：指人们为了满足个人生活需要而消耗各种物质资料和
精神产品的过程。
生活消费属于最终消费。消费经济学所研究的消费主要是生活消费。
消费者行为的基本准则是追求效用最大化。
二 预算约束
所谓预算约束，指消费者只能在自己有限收入的约束下选择最优的组合。
例如：某一消费者的所有收入是每月2000元，这一收入就是他的约束收入。假定
有两种商品X和Y，它们的单位分别是100元和5元，下图即为该消费者的个
人预算约束集。
第一节 消费者的消费决策及其预算约束
100
200
300
400
0 5 10 15 20 X
Y
A
B
C
F
E
预算
约束
假定消费者的收入为M，商品X的单价为P1，而商品Y的单价为P2，那么预算约束线
表示为：M＝P1Q1＋P2Q2
其中Q1,Q2分别表示购买商品X和商品Y的数量。
（一）预算约束的变动
预算约束变动的原因：价格的变动和收入的变动。
1.价格的变动
我们只讨论其中一种商品价格变化对预算约束线的影响。
第一节 消费者的消费决策及其预算约束
• 图中横表示商品X，纵表示其他商品。随着商品X价格的变动，预算约束线会
围绕着E点发生旋转，当价格上升时，预算约束线会围绕E点向左转动；当价
格下降时，预算约束线会围绕E点向右转动。
第一节 消费者的消费决策及其预算约束
0 1012 20 30 40
400
300
200
160
100
商品X价格为200元时的预算约束
商品X价格为100元时的预算约束
商品X价格为50元时的预算约束
H F G
A
B
E
其他商品
X
• 2.收入的变动
0 10 15 20 30
600
450
300
200
150
收入为1000元时的预算约束线
D
C
其他商品
X
400
E
A
B F
收入为2000元时的预算约束线
收入为3000元时的预算约束线
第一节 消费者的消费决策及其预算约束
收入的变化会引起预算约束线平行地向外或向内移动。
当商品价格和消费者收入同时变化时，预算约束线的斜率和截距会同时
发生变动，此变动可以分解为平移和旋转。
收入是消费的基础，因而收入是影响消费者消费决策的最根本因素。
一 正常商品与低档商品
1.正常商品
一般地，当收入增加时，消费者对商品的消费量会增加。这种消费费承受收入
增加而增加的商品称之为正常商品。
2.低档商品
当收入增加时，有个别商品的消费反而下降，这种消费数量承受人们收入增加
而减少的商品，称之为低档商品。
第二节收入与消费
二 需求的收入弹性
1.弹性
在经济学中，弹性用来表明两个经济变量变化的关系。当两个经济变量之间存
在函数关系时，作为量的经济变量的变化，必然引起作为因变量的经济变量的
变化。
弹性表示作为因变量的经济变量的相对变化对作为自变量的经济变量变化的反
应程度或灵敏程度。
2.需求收入弹性
是指在一定时期内某一商品的需求量对收入变化的反应程度。
需求收入弹性＝需求量变化的百分比/收入变化的百分比
三 预期收入
预期收入（又叫未来收入），即消费者对自已未来收入水平的预期。
它能够调节消费者在两项消费与未来消费之间的选择。
第二节收入与消费
一 需求曲线
表示商品价格和需求量之间的函数关系几何图形
第三节价格与消费
201280
商品X需求
50
100
200
商品X的价格
A
B
C
需求曲线
需求曲线之所以向右下方倾斜，可以理解为替代效应和收入效应这两方面作用
的结果。
替代效应：指商品价格上升后，消费者改用其他商品来满足需求。
随着价格的上升，替代效应减少了消费者对该商品的需求量；商品价格下隆
时，替代效应会鼓励消费者增加对这种商品的消费。
收入效应：指如果商品价格上涨而收入不变，则消费者的实际收入便下降了，
这就是价格的收入效应。
收入效应的大小取决于价格上升的商品在人们的偏好的商品组合中占有多大份
额。
第三节价格与消费
二 低档商品的需求曲线
对于低档商品来说，当价格下降时，替代效应仍促使商品的消费增加，但收入
效应的作用却相反。
收入效应和替代效应两者相比较，谁的作用大，那么低档商品的需求曲线的走
向就由谁来决定。
一般来说，替代效应的作用会更大一些。
但有个别低档商品的收入效应大到超过了替代效应的地步，因而它们的需求曲
线是向右上方延伸，这种商品又被称为吉芬商品。
第三节价格与消费
三 替代品与互补品
1.替代品
如果两种商品中一种商品价格的上升会引起另一种商品消费量的增加，而一种
商品价格的下隆会导致另一种商品消费量的减少，即两者是相互替代的关系，
我们就称这两种商品为替代品。
第三节价格与消费
A
E
F
C B
咖
啡
茶叶
茶叶价格增加前
的预算约束线
茶叶价格增加后
的预算约束线
2.互补品
如果两种商品中一种商品价格的上升会引起另一种商品消费量的减少，即两
者是相互补充的关系，我们就称这两种商品为互补品。
第三节价格与消费
A
E
F
C B
球
球拍
球拍价格增加前
的预算约束线
球拍价格增加后
的预算约束线
3.如何判断两种商品是相互补充还是相互替代
当一种商品价格变化对另一种商品需求量所产生的替代效应大于收入效应时，
价格的上升就会引起另一种商品需求量的增加，这就是替代品。
当收入效应大于替代效应时，价格的下隆会引起另一种商品需求量的增加，这
就是互补品。
第三节价格与消费
四 需求的价格弹性
需求的价格弹性指某一商品需求量对它本身价格变化的反应程度。
需求价格弹性＝需求量变化的百分比/价格变化的百分比
1.需求价格弹性系数大于1。这表示需求量的变化大于价格的变化。这种情况被
称为弹性充足或有弹性。在这种情况下，价格的下隆会引起需求量的较大的增
加，因此，企业通常会通过隆价来增加收益。
2.需求价格弹性系数等于1。这表示需求量的变化正好等于价格的变化。这种情
况被称为弹性为1或等1弹性。在这种情况下，企业变化价格不会引起总收益的
变化。
3.需求价格弹性系数小于1。这表示量的变化小于价格的变化，这种情况被称做
弹性不足或缺乏弹性。这种情况下，价格的下降会引起需求量的较小增加，因
此降价会减少企业的总收益。
4.需求价格弹性系数无穷大。这表示价格的微波变化会引起需求量的无穷大的
变化。这是一种极端的情况，被称为完全弹性或无限弹性。在这种情况下，企
业只能接受市场的价格，而不能以高于或低于其的价格来销售。
5.需求价格弹性系数等于0。这表示价格的任何变化都不会引起需求量的变化。
这也是一种极端的情况，被称为完全无弹性。
第三节价格与消费
一 边际效用递减
1.效用
指商品或劳务满足消费者欲望或需要的能力。
2.测量效用的方法
测量消费者为了获取某种商品组合愿意支付的金额，即支付意愿。
3.边际效用递减
边际效用递减指的是消费者在一定时间内消费某一商品时，随着消费量的增
加，该商品的边际效用或效用增量趋于递减
二消费者剩余
消费者剩余指的是消费者愿意支付的货币量与其实际支付的货币量之差，即消
费者通过消费在心理上所获得的收益。
第四节效用
一 不同社会阶层的消费决策
社会阶层：是指一个社会根据生活方式、价值观念、行为态度等方面的不同进
行等级划分，所划分成的许多相对 永久的同类人群。
美国社会学家埃德·沃纳将美国社会分为六个阶层
（1）上上层，占总人口的1％不到；
（2）下上层，约占总人口的2％；
（3）上中层，约占总人口的12％；
（4）下中层，约占总人口的30％；
（5）上下层，约占总人口的35％；
（6）下下层，约占总人口的20％；
第五节影响消费决策的其他因素
各阶层的消费者有以下特点：
（1）每个社会阶层中的人的行为要比两个不同社会阶层中人的行为更为相近；
（2）人们以所处的社会阶层判断自己在社会中的地位；
（3）某人所处的社会阶层是由职业、收入、财产、教育和价值取向等多种变量
而不是由其中单一变量决定的；
（4）个人能够在一生中改变自己所处的社会阶层。
第五节影响消费决策的其他因素
二 社会文化因素和心理因素的影响
1.消费者所处的社会文化环境
文化环境对消费者的影响可以归纳为：
（1）文化影响人们的价值观念，从而影响消费观念；
（2）不同的文化有不同的风俗和消费习惯；
（3）不同的文化背景下，由于人们的生活水平和生活方式不同，因而消费方式
也有所不同；
此外，不同的文化环境中的消费者还表现也不同的消费偏好和消费禁忌。
在每一种文化中，往往存在着许多在一定范围内具有文化同一性的群体，这些
群体就称为亚文化群。在我国，亚文化群主要有以下几种：
（1）民族亚文化群
（2）宗教亚文化群
（3）地理亚文化群
（4）年龄亚文化群
在上述几种亚文化群中，对消费者行为影响较大并对宏观消费分析具有实际意
义的主要是地理亚文化群和年龄亚文化群。
第四节效用第五节影响消费决策的其他因素
2.心理因素对消费决策的影响
影响消费者决策的心理因素可分为动机和社会心理特征这两方面的内
容。
（1）动机与消费
动机的产生来源有两个方面，一量外界刺激，二是内在需要。
人类的一切活动，包括购买行为、储蓄行为、投资行为，都是为了满足
自身的需要，当需要未得到满足时，人们内心会产生紧张或不适感，这
种感觉达到一定的强度就形成驱动力，当这种驱动力被引向一种可以减
弱或消除它的刺激物时，就形成动机。
在某一定时期，人们有许多需要，只有其中一些比较迫切的需要才能发
展成为动机。
第五节影响消费决策的其他因素
美国心理学家马斯活将人的需要划分为由低级到高级的五个层次：
①生理需要
②安全的需要
③社会的需要
④尊重的需要
⑤自我实现的需要
需要满足的顺序：首先满足低级需要，之后才开始追求更高一级的需要，最后
实现最高级的自我实现的需要。
第五节影响消费决策的其他因素
谢 谢!
第3章 消费者的储蓄决策
储蓄决策是指在现在的收入是一定的情况下，这些收入是今天消费C还是明天消
费S。
一 两阶段的预算约束
（一） 收入效应与替代效应
1 收入效应是指当一种价格变动使消费者移动到更高或更低无差异曲线时所引
起的消费变动。
2 替代效应是指当一种价格变动使消费者沿着一条既定的无差异曲线移动到新
一点时所引起的消费变动。
第一节影预算约束与储蓄
（二） 利率变化对储蓄的影响
1．利率变化产生的替代效应
当利率上升时，相对于年轻时的消费而言，年老时消费的成本低了。因此替
代效应使消费者年老时消费得更多，而年轻时消费更少。也就是替代效应使
储蓄更多。
2．利率变化产生的收入效应
当利率上升时，消费者移动到更高的无差异曲线，他现在的状况比以前变好
了。只要两个时期的消费品都是正常物品，消费者就会倾向于利用这种福利
的增加在两个时期享受更多的消费。也就是收入效应使消费者储蓄减少。
3．利率对储蓄的最终影响既取决于收入效应又取决于替代效应
如果高利率的替代效应大于收入效应，消费者储蓄增加；如果收入效应大于
替代效应，消费者储蓄减少。
第一节影预算约束与储蓄
二、生命周期储蓄
退休或丧失劳动能力是储蓄的最重要的动机之一,这个动机被称为生命周期储
蓄。人们在他们工作的时期存钱,以便在退休后能够享用消费,这是麻省理工学
院诺贝尔奖获得者佛兰科·莫迪利安尼强调的储蓄行为的一个重要方面。
个人是在比工作年数更长的时间范围内计划他们的储蓄和消费行为的，人们
以在整个生命周期内实现消费的最佳配置为目标，把储蓄看成是为年老时的消
费所做的准备。
第一节影预算约束与储蓄
1、生命周期储蓄概说
第一节影预算约束与储蓄
2、生命周期储蓄的决策过程
假定：不存在不确定性因素；某人从其生命的第一年开始工作且没有积累任何
财富：他预计能活N年，其中要工作M年，并且工作期间每年赚取收入Y；储蓄不
赚取利息，价格水平保持不变，从而当前的储蓄将等额的转换为未来可能的消
费 。
问题
个人生命周期的消费可能是多少?
个人如何在其生命周期内分配储蓄与消费?
第一节影预算约束与储蓄
（1）个人生命周期的消费可能是多少？
给定工作时间M年(来自于个人劳动的)
终身收入为Y×M
整个生命周期内的最大可能消费支出为Y×M。
（2）个人如何在其生命周期内分配储蓄与消费？
生命周期内消费等于终身收入
C×N二YM ()
两边同除以N就得到每年的计划消费水平C：
C=Y×M/N ()
M/N：一生中用于工作的时间比重
储蓄函数
S=Y×（N-M)/N （）
第一节影预算约束与储蓄
举例：
假设某人从20岁开始工作且计划工作到65岁，该人将在80岁时去世。因此工作
时间M为45年（65—20），生活年数N为60年（80—20）（这里假定该人20岁之
前的生命开支由其父母为其支付，不由自己支付）。每年劳动收入Y为30000
元，
终身收入=Y×M=30000×45=1350000（元）
年均消费 C=1350000/60=22500=M/N×Y=45/60×30000=×30000
年均储蓄 S=(N-M)/N×Y=（）×30000 =×30000
第一节影预算约束与储蓄
3、生命周期储蓄的关键思想
消费计划的制定，简单表述就是在高收入时期储蓄而在低收入时期负储蓄，以
实现平滑的或者均匀的消费跨时期配置。更具有普通意义的是，生命周期理论
预测人们在他们的收入相对于终身平均收入较高时储蓄较多，而在其收入相对
于终身平均收入较低时进行负储蓄。
为建立退休养老制度和青少年义务教育制度提供理论基础。
第一节影预算约束与储蓄
一、遗产动机及其对储蓄的影响
1、遗产动机是指人们为了能给孩子留下一份遗产而进行储蓄。
（1）遗产动机越大，人们在有能力的工作年间进行的储蓄就越多；
（2）遗产动机越小，人们工作年间增加的储蓄就越少。
一些经济学家认为：在总量上，少数相对富有的人的遗产储蓄要大于多数较穷
的人们的生命周期储蓄。
二、谨慎动机及其对储蓄的影响
谨慎储蓄来源于生命周期储蓄无法解决的另一个问题。即一些人们想要得到的
重要东西市场上并不存在。比如，一个人在一生的不同时期会遇到不同的风
险。一部分风险可以通过购买保险等方式得以转移，但是保险的范围毕竟是有
限的。为了保证在这些紧急情况出现时有钱应付，人们就必须储蓄。
谨慎动机的大小与储蓄的多少是同方向变动的。谨慎动机越大，储蓄得越多；
谨慎动机越小，储蓄得越少。
随着社会进步程度的提高和物质文明的发展，人们的谨慎储蓄动机将不断得弱
化。
第二节 储蓄的其他动机
三、目标储蓄及其影响
1、目标储蓄是指人们为了一些特定的目标，诸如支付购买住宅的现金、或为了
支付孩子的教育费用而进行的。也被称为定向存款。
2、特点：
（1）稳定的目的；
（2）存货款融于一体；
（3）存款时间相对来说较短。
第二节 储蓄的其他动机
一、社会保障制度
1、社会保障体系
一般认为，社会保障主要包括社会保险、社会救济、社会福利、社会优抚和社
会互助等内容。其中，社会保险是社会保障的核心部分。
2、现收现付社会保障体系对储蓄的影响
什么是现收现付制社会保障制度？
它建立在这样的前提之上：如果工作人数超过退休人数的数量足够大，那么，
对当前的工作征收相对低的税应能够直接为现在退休的人员提供数量可观的收
入。这被称为现收现付体系，它有别于那种账户里的钱随着时间不断积累，并
在人们退休后再付还给他们的标准养老金。
社会保障计划是一种税收计划而不是储蓄账户。它通过对当前的工人征税(T)来
筹集资金，政府支付给现在退休人员的钱必须来自于这笔资金。
第三节 影响储蓄的其他因素
二、资本市场如何影响储蓄
1、资本市场和货币市场
(1)资本市场是指由期限在一年以上的各种融资活动组成的市场为中长期资金市
场。
(2)货币市场是指由期限在一年以下的各种融资活动组成的市场为短期资金市
场。
资本市场提供一种将资金从储蓄者(同时又是证券投资者)手中转移到投资者(企
业 或政府，他们同时又是证券发行者)手中的机制。在资本市场进行融资的方
式一般是发行债券或出售股票。
2、流动性约束
流动性是指资产转成现金的时间和成本的能力。
当消费者在高收入预期下无法借款来维持当前消费时就存在流动性约束。
第三节 影响储蓄的其他因素
3、资本市场对储蓄的影响
（1）若存、贷款利率相同，那么资本市场不会对储蓄产生太大影响
（2）当存、贷款利率相差很大时，人们很少储蓄，一个人的借款利率和贷款利
率不同，导致预算约束线有一个折点。
（3）当存、贷款利率相差减小时，人们倾向于减少储蓄，增加消费。
rb`<rb, rb`接近于rs。
第三节 影响储蓄的其他因素
三、消费观念对储蓄的影响
(一）消费观念的含义
消费观念亦称“消费意识”，是指支配和调节人们消费行为的思想、意识。它
受
到众多因素的制约和影响，包括政治、经济、文化、历史、道德、宗教及自然
等因素。
其中最根本的是社会经济发展阶段及其具体状况。
总体来说，消费观念受文化环境和人的价值观的影响较大，人们由于人生观、
幸福观和价值观的不同，在消费观念上必然表现出差异。
（二）消费观念对储蓄的影响
1、“及时行乐”的消费观念使人们减少储蓄。
2、“克勤克俭”的消费观念使人们增加储蓄。
第三节 影响储蓄的其他因素
一、收入水平提高的影响
1、收入水平的增加会促使储蓄的增加。改革开放30年来，伴随着经济的高增长，
我国居民的收入由了巨幅增加。
2、投资渠道狭窄单一，从反面促使人们储蓄的增加。
3、过高的消费门槛客观上增强了人们的储蓄倾向。
4、居民储蓄率及储蓄余额的变化从客观上证实了收入对储蓄的促进作用。
第四节 高储蓄的原因
二、实际正利率的影响
名义利率是指包含对通货膨胀风险补偿的利率。
实际利率是指物价不变，从而货币购买力不变条件下的利息率，是名义利率对
通货膨胀率的扣除。
（1）利率对消费者的收入在储蓄与消费之间的分配发挥作用。随着收入水平的
提高，消费者的金融资产规模越来越大，利率会影响到消费者在现期消费与
储蓄之间的选择；
（2）人们在消费与储蓄之间的选择，不仅仅依据名义利率的变动，在通货膨胀
的情况下，更主要是依据实际利率的变动。
第四节 高储蓄的原因
三、风险预期增加的影响。居民无风险预期的改变，风险预期的增强，引起消
费者行为的一系列变化。其中最显著的特征是消费者行为的长期化。
（1）收入刚性将逐渐转变为收入预期的长期化。随着劳动力市场的发育，人们
的收入将越来越依赖于其人力资本投资及劳动力市场的供求状况；
（2）储蓄行为的长期化。在风险预期下，人们进行储蓄主要是为了消除年老退
休、失业带来的风险，因而储蓄时间较长并且与年龄大小有很高的关联度。
第四节 高储蓄的原因
四、东亚文化背景的影响
1、与勤俭节约的传统文化相适应，我国居民有着传统的储蓄习惯。
2、我国居民的储蓄习惯还有多样化的特点，即通过各种方法来储蓄。
第四节 高储蓄的原因
谢 谢!
第4章 消费者的投资决策
一、消费者投资的主要类型
（一）投资主要分为金融投资、实物投资和教育投资
（1）金融投资。金融投资是以金融资产为对象的投资，包括银行存款、股票、
债券、基金等的。金融市场上的投资是以货币、资金作为交易对象，这些资
金最终将投入到实物市场上去，所以金融投资实际上是为生产性企业进行实
物投资提供所需的资金。
金融投资的特点：
1）在进行金融投资时，消费者让渡的是货币资金的使用权；
2）在这三种投资类型中，金融投资的流动性最强；
3）金融投资是为实物投资提供资金，而不是直接参与生产。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
（2）实物投资。实物投资指以有形资产为对象的投资，包括不动产投资、贵重
金属投资、珠宝投资、古董及艺术品投资等等。对于消费者而言，耐用消费品
的支出，在一定程度上可视为“实物投资”。
实物投资的特点：
1）流动性低；
2）有形资产基本上不受通货膨胀的影响，因而实物投资具有保值功能。
（3）教育投资。与金融投资、实物投资不同，教育投资的投资对象是人本身。
消费者进行教育投资，不光是为了增加收入，还有满足自身发展的目的，如获
得公众认可，提高社会地位等。
教育投资的特点：
1）教育投资具有投资和消费双重特性；
2）教育投资的收益具有时间上的间接性。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
二、消费者投资的主要方式
（一）银行存款
品种多、档次全 ；变现能力强 ；偿还性高，风险小 ；对消费者专业技能的要
求低 。
缺点：收益率要比其他金融资产的低。
消费者可以选择的常见的投资方式中，流动性最高的是银行存款。
（二）债券
是指政府、企业、银行或其他金融机构对其借款承担还本付息义务所开具的凭
证，用以表明彼此间的债务、债权关系。
债券的特点：
（1）债券的发行人和持有人之间是债权、债务关系
（2）债券都有面值和利息率；
（3）债券有一定的期限；
（4）债券可以买卖流通。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
（三）股票
股票是股份公司发给股东的所有权凭证，是股东取得股息和分红的一种有价证
券。
股票的特点
风险较大；
流动性好；
需要投资者具有较高的专业技能。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
（四）基金
又称投资基金，是指专门的投资机构通过发行收益凭证或入股凭证，将社会上
的闲散资金集中起来，交由各种专家进行经营和管理。
投资基金的优缺点：
一、投资基金的优点：
1、规模经济；
2、投资分散，降低风险；
3、具有专业管理效果；
二、投资基金的缺点：
1、需要支付一定的费用；
2、存在管理风险。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
（四）基金
又称投资基金，是指专门的投资机构通过发行收益凭证或入股凭证，将社会上
的闲散资金集中起来，交由各种专家进行经营和管理。
投资基金的优缺点：
1、投资基金的优点：
（1）、规模经济；
（2）、投资分散，降低风险；
（3）、具有专业管理效果；
2、投资基金的缺点：
(1)、需要支付一定的费用；
（2）、存在管理风险。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
（五）住宅投资
住宅投资是消费者进行的一种实物投资，把添置房产作为保值或资产持有的手
段。
消费者购买住宅投资的主要动机
（1）消费需求，即购房是为了住房；
（2）保值需求，即把添置房产作为保值或资产持有的手段；
（3）投机需求，即购房实物为了出租、抵押、转卖，从中获得盈利。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
（六）教育投资
教育投资的作用可以分为经济与非经济两个大的方面。
1、非经济方面的作用体现在：教育使人民获得了知识、技能和文化，提高了
素质，为国家和民族的后续发展打下基础。
2、教育投资在经济方面的作用可以分为个人和社会两个方面。
（1）对于个人而言，受教育程度较高的人的未来工资收入可能超过受教育程度
较低的人；
（2）对于社会而言，受教育者知识的增加和技能的提高，将形成更高的劳动生
产力，促进整体经济的增长。
第一节 消费者的投资决策及其主要类型和方式
一、收益方式
投资收益：利息（股息或租金等）与资本增值
根据收益内容的不同，收益的计算方式可以分为：
（1）当期收益。当期收益指持有该资产在一定时间内的利息（股息或租金等）
收入。当期收益率的计算公式为：当期收益率=利息/购买价格。
（2）持有期收益。持有期收益指购买某特定资产一段时间后通过出售所获得的
资本增值，即购买价格与出售价格之间的差额。持有期收益率的计算公式为：
持有期收益率=（出售价格—购买价格）/购买价格。
（3）到期收益。到期收益指当期收益和持有期收益之和。到期收益率的计算公
式为：到期收益率=（当期收益+持有期收益）/购买价格=（利息+出售价格
—购买价格）/购买价格。
第二节 投资收益
二、货币的时间价值
从两个方面来理解货币具有时间价值：
（1）货币可用于投资，获得收益，从而在将来拥有更多的货币量。
（2）货币的购买力会因通货膨胀的影响而随时间改变。在不考虑通货膨胀的情
况下，银行存款利息可以代表货币的时间价值。
在不考虑通货膨胀的情况下，银行存款利息可以代表货币的时间价值。
现值（PV）：指在某个时间段资金的起始价值。
终值（FV）：指未来某个时间所获得的货币总额。
期数（n）：指计算利息的次数。
利率（i）：一期的利息与资金的起始价格之比。
FV＝PV×(1＋i)n
因为货币具有时间价值，终值是按复利计息的方法计算出来的。
第二节 投资收益
1、复利计算
存入10000元，年利率3%
第一年年末终值：10000×=10300
利息：300
第二年年末终值：10300×=10609
利息：309，其中单利300（10000×)
复利: 9（300×)
第三年年末终值：10609×=
利息：，其中单利300，复利
单利保持不变，而复利却逐年上升。
第二节 投资收益
2、终值的计算
例题：假如你20岁时存入银行1000元，以8%的年利率连续存45年，那么当你65
岁时，户头下会有多少钱？其中单利多少？复利多少？
FV=1000×=元
单利 =45××1000=3600元
复利=-1000–3600=元
3、现值的计算
例题：假定你准备两年后买房，首期付款需要60,000元。如果你选择投资两年
期的银行定期存款，年利率为10%，现在需要存多少钱？
根据公式：PV=60,000/（1+10%）2=49,
这样在年利率为10%的条件下，你只要存如49,元，两年后就可得到
60,000元。
第二节 投资收益
三、收益率的计算
假定你面临两个投资选择：第一个是售价为9000元、两年期、面值为10000元的
零息债券，第二个是两年后到期、面值和售价均为9000元，年息为5%的其他债
券。你应该选择哪一个呢？
零息债券的到期收益率 ＝（10000－9000）/9000＝%
换算出零息债券的年利息：PV为9000，FV为10000、n为2。
10000＝9000×(1＋i)2
i≈%，大于第二个，因此，第一个更好。
第二节 投资收益
四、年金的计算
年金是指一系列等额现金流的组合。
按照现金流开始的时间，可以将年金分为即时年金和普通年金两大类。
（1）即时年金。如果现金流即刻开始，则称为即时年金，如租赁。
（2）普通年金。如果现金流从现期的期末开始，则称为普通年金。抵押贷款就
是一种普通年金。
某人准备5年后贷款买一套住宅，按当前房价估算届时首期付款需要30万元，为
此需要现在就在银行存款，假定银行存款的年利率是5%。请问此人从今年起每
年年末最少要在银行存入多少钱？（已知：（1+5%）5=，要求写出公
式，保留整数）
已知：FV=300000元，i=5%，（1+i）n=,
则由公式FV=CF*[(1+i)n-1]/I,得
CF=FV*i/[(1+i)n-1] =300000*5%/(-1)=54289（元）
所以，此人从今年起每年年末最少要在银行存入54289元。
第二节 投资收益
风险是由于未来的不确定性而产生的投入本金或预期收益损失或减少的可能
性。
类型：
一、按照风险是否可以避免分类
1、系统风险，又称为不可分散风险，指某一投资领域内所以投资者都将共同面
临的风险，是无法避免或分散的风险，如战争、新出台的政策、利率的变化
等。
股票的系统风险主要有股市价格风险、利率风险、购买力风险和政策风险等。
30年代美国经济大萧条时期，整个股市一落千丈。1986年经济回升时，整个股
市扶摇直上，就是系统风险的典型反映。
第三节 投资风险
2、非系统风险，又称为特定风险或可分散风险，指由影响某一投资对象收益的
某些独特事件的发生而引起的风险，如某一个公司的新产品开发失败、市场营
销计划落空、重大项目投标失利、合同违约、工人罢工等。
系统风险和非系统风险合起来便是市场总风险，但它不是简单的相加，而是根
据几何的勾股定理计算出来的。
第三节 投资风险
二 按照投资风险产生的原因分类
1、市场风险，是因为投资市场各种因素，如利率升降、外汇价格涨跌、购买力
的强弱等因素，而导致投资者亏损的可能性。
2、经营风险，主要指投资者在投资过程中对未来的预期出现偏差，导致决策不
当，操作失误，从而遭受损失的可能性。经营风险强调投资者在管理投资过
程中遭受损失的可能性，其原因是由主管判断、操作及管理失误导致的。
第三节 投资风险
三 按照风险的大小分类
1、高风险，指坏结果出现的概率大，或一旦坏结果出现会造成非常大的损失的
风险。如果两个投资项目的语气收益率相同，两者中方差大的风险就大。
2、低风险，指坏结果出现的概率小，或坏结果的出现所造成的损失小的风险。
如果两个投资项目的预期收益率相同，两者中方差小的风险就小。
第三节 投资风险
二、投资者对待风险的态度
1、风险概念
概率可以帮助我们理解风险（risky）和不确定性（uncertXin）。风险与不确
定性是互有联系的两个概念。
不确定性是指决策者不能肯定某种经济行为一定会发生某种结果，也不知道其
发生的概率。
风险是指决策者虽然不能肯定某种经济行为一定会发生某种结果，但知道其发
生的概率。
第三节 投资风险
二、投资者对待风险的态度
第三节 投资风险
2、投资者对待风险的态度类型
（1）厌恶风险的
人们总的来说是厌恶风险的。对于
厌恶风险的人而言，如果可以得到
预期收益率相同但风险更小的资产，
他们肯定会选择风险小的。多数人
都厌恶风险这个事实意味着投资者
们在承担风险时，会要求更高的预
期收益率。
二、投资者对待风险的态度
第三节 投资风险
（2）偏好风险的
有些人是喜欢风险的，属于偏好风
险的人。对于他们而言，在预期收
益相同的情况下，风险高的项目更
有吸引力。
二、投资者对待风险的态度
第三节 投资风险
（3）风险中性的
还有一种人，他们介于厌恶风险与
偏好风险之间。他们是风险中性的。
风险中性的人只关心预期收益率。
一、流动性
假设所有资产都具有完全流动性，所谓完全流动的资产是指资产在变现时销售
费用的额度或发现“合适”的购买者所需要的时间长短
流动性大小对收益的影响：
资产的流动性差，无论是表现为交易费用高，还是表现为等候的时间长，都意
味着收益的损失。费用是会抵消收益的，交易费用越大，被抵消的收益就越
多；同时，货币具有时间价值，等待的时间越长，损失的货币时间价值也就越
大，收益相对而言也就减少一些。
第四节 流动性和税赋
一、有效市场理论
市场有效性，是指价格能够反映资产特性的程度。
所谓有效资本市场指的是市场能够知晓所有可用的信息，并且能够正确地据此
决定各证券当期的市价。
强有效市场的特点表现为市场价格能反映所有资产的信息，市场上每一个人都
知道影响资产价格的全部信息。在这种市场上，没有人能够左右市场的价格。
市场价格完全由资产的收益、风险、流动性、赋税等特点来决定。
弱有效市场的特点表现为价格只反映该资产过去的市场价格信息。在弱有效市
场上，资产的市场价格可能没有正确地反映其全部的特性。所以，谁对这种资
产掌握的信息越准确、越完全，谁就能更准确地预测它的价格走势，从而获取
更高的收益。
第五节 投资策略
二 资产组合
指投资者持有的一组资产。一个资产多元化的投资组合通常会包含股票、债
券、货币市场资产、现金以及实物资产如黄金等。
三共同基金
是一种开放的公司型基金，它将大量储蓄者的钱聚在一起，包含大量的股票、
债券或其他资产，更广泛地采取分散投资的方式。
第五节 投资策略
谢 谢!
第5章 消费者的劳动供给决策
一 消费者在收入与闲暇之间的选择
1 劳动供给决策是一种时间利用方式的选择。时间的使用主要有两种方式：
一是用于愉悦和闲暇活动，
二是用于工作。
2 我们假设个人将把自己的全部收入在现期用完，因此，收入的增加会直接转
化为商品的增加。这样，消费者的劳动供给决策可以直接当作他在收入与闲暇
之间进行选择。
第一节 劳动供给决策
二 财富增加对劳动供给的影响
1 消费者的非劳动收入变动时，也就意味着消费者财富的变动。财富包括一个
家庭的银行储蓄、金融投资和物质财产。
2 随着人们的处境变得更好——由预算约束线的外移来表示——消费者将愿意
享受更多的商品(低档商品除外)。
3预算约束线的外移会引起闲暇时间的增加，这样消费者劳动供给的时间相应会
减少。
第一节 劳动供给决策
三 工资增加对劳动供给的影响
工资的变化将导致闲暇与收入之间的替换关系发生了变化，即预算约束线斜率
的改变。
E1
E2
E3
原来的预算约束
线
财富增加后的预
算约束线
闲暇（小时）
收入（元）
C
B1
B
E0
第一节 劳动供给决策
一 家庭生产、时间配置与个人劳动供给
1 新家庭经济学提出，家庭起着双重作用，它既是生产者又是消费者。
2 家庭实际上进行了大量的生产活动，家庭生产实际上是间接为消费者提供了
效用。
3 这里分析劳动供给决策不是在闲暇与有报酬的工资之间进行，而是在家务劳
动和有酬劳动之间进行。
第二节 劳动供给决策的扩展
二 劳动力的参与
劳动力参与率:劳动力在总人口中的比重
消费者决定不参与劳动力市场的原因
消费者对非劳动时间的偏好较强
对收入(消费商品)的弱偏好
工资低，因而消费者宁愿从事家务劳动或休闲
第二节 劳动供给决策的扩展
一 人力资本与人力资本投资
通过教育或培训转化在人身上的各种技能
人力资本是教育投资的结果
经济学主要研究的人力资本投资活动
——从小学、中学到大学所接受的各级正规教育
——走上工作岗位后所进行的各种在职训练活动
——为了保证身心健康而付出的各种努力
——父母用于照看孩子的时间和金钱
——工人寻找工作的活动
——工人从一个地区向另一地区的迁移
人力资本比物质资本更重要
第三节 人力资本与教育
二 教育对消费的影响
教育是最常见的人力资本投资方式
教育的成本：经济成本、心理成本和机会成本
教育投资的收益：货币收益 ，福利收益 ，非市场收益，（对健康、闲暇质
量、子女健康和教育的影响等）
人们是否愿意接受教育关键取决于个人对教育成本和收益的对比分析
人们在教育投资决策时，必须在当前消费和未来消费之间进行权衡
第三节 人力资本与教育
三 文凭竞争
受教育程度是一个很好的信号标志，它可以帮助雇主认定那些应该被雇用的人
学校具有对人们进行筛选的功能，教育水平是他们能力的一种标志
人们为了使潜在的雇主相信他们确实是有才华的，为了标志他们有更高的能
力，他们在学校呆的时间更长，获得更高的学位。
第三节 人力资本与教育
一 工资与家庭规模
从经济的角度来分析家庭规模决策，就是从收益与成本的角度来分析家庭规模
决策
具有更高的实际工资的妇女有更小的家庭
第一种看法 ：高工资“导致”小家庭规模。
第二种看法 ：大家庭“导致”了低工资
第三种看法 ：其他一些因素，如教育，它既导致了高—工资，也导致了家庭的
小规模
二 家庭规模决策与长期劳动供给
家庭规模决策对长期劳动供给的影响主要表现为它对未来就业人口数量的影
响。
第四节 家庭规模决策与长期劳动供给
谢 谢!
第6章 消费信贷
一、消费信贷
消费信贷是个人金融业务的一种形式。个人消费信贷是指银行或其他金融机构
采取信用、抵押、质押担保或保证方式，以商品型货币形式向个人消费者提供
的信用。
第一节 消费信贷及其主要种类
二、消费信贷必要性
（1）对耐用消费品需求的增加。耐用消费品通常价值较高，使用年限较长，完
全依靠家庭和个人的资金来满足对耐用消费品的需求，一般需要较长时间的积
累。借助于社会资金，居民可以提前满足这一需要。
（2）解决家庭收支在时间上不匹配问题的需要。
家庭的生命周期可分为若干个阶段，在不同的阶段有不同的收入和消费特征。
经济学家认为，消费者通常追求其一生的（非某一时的）效应最大化，也就是
说消费者会通过年轻时的提前消费和中年时的推迟消费（储蓄）来实现一生中
消费的大体平稳。
（3）消费观念的转变。东方传统的消费观念崇尚节俭，鼓励储蓄；而年轻的一
代越来越接受西方“及时享乐”的消费观念，“花明天的钱享受今天的快乐”
被越
来越多的人们所接受。居民融资需求的增长，推动了消费信贷业务的发展及金
融机构资产结构的调整。
第一节 消费信贷及其主要种类
三 消费信贷的分类
（一）、按照贷款资金的用途，可以分为：
住房贷款、汽车贷款、教育贷款、旅游贷款、家用电器贷款、房屋修缮贷
款、小额消费贷款等。
（二）、按照贷款的发放方式可以分为：直接贷款和间接贷款。
（1）直接贷款是指商业银行或其他金融机构直接向消费者个人提供贷款；
（2）间接贷款是指销售商（或生产商）以分期付款的方式销售商品，银行向销
售商（生产商）购买分期付款合同，即向销售商（生产商）提供资金，由消
费者分期付款归还银行贷款。
（三）、按贷款的偿还方式又可分为：
到期一次性还款和分期还款。前者多为短期贷款，后者多为中长期贷款。
第一节 消费信贷及其主要种类
一 消费信贷发展对宏观经济影响的利弊
（一）、消费信贷发展对宏观经济的有利影响。
1、由于消费信贷能提高消费者个人的即期消费水平，因而在其他条件一定的情
况下，通过增加消费需求来增加社会总需求，从而拉动经济增长；
2、消费需求的增长会带动投资需求的增加，间接地带动社会总需求的增加，从
而拉动经济增长。
（二）、消费信贷发展对宏观经济影响的局限性。
消费信贷规模的变化呈明显的周期性特征，通常比经济周期要提前一些，即在
衰退期的后期消费信贷开始增加，拉动经济走出衰退；进一步增长，使经济由
复苏逐渐进入快速增长；而经济的持续繁华达到一定程度后，借款人的融资成
本维持在较高水平，融资风险加大，消费信贷的增长速度回趋缓。随着消费者
收入预期的降低，经济的增长速度趋缓甚至开始了新一轮的经济衰退。消费信
贷的“顺周期“（与经济周期一致）特点决定了它对于拉动经济增长所发挥的
作
用有限。
第二节 消费信贷的作用
二 消费信贷在商业银行经营中的地位
（1）传统上，作为金融中介机构，商业银行通过吸收居民的储蓄存款和对工商
企业发放贷款实现社会资金的融通。“居民---银行---工商企业”的资金融通
格
局是多数国家金融发展处于较低水平时所共有的特征，这种资金融通格局迄今
仍在许多国家（包括中国在内）占主导地位。
（2）随着消费信贷的发展，其在商业银行资产中所占比重会逐步提高，消费信
贷成为银行收益的重要来源。无聊是“居民---银行---居民”，还是“居民---
证
券市场---工商企业”，融资格局多样化的结果是消费信贷在商业银行等存款性
金融机构的资产中比重的提高，及对工商业贷款比重的下降。
第二节 消费信贷的作用
一、消费者面临的信贷风险
1、收入减少及支出增加
2、市场利率的变化
3、资产价格的下跌
二、银行面临的消费信贷风险
1、资产流动性风险
存贷款的期限不匹配风险，也就是资产与负责的期限不匹配。如果贷款中中长期的占
比例过高，造成银行资产与负债在期限上的不匹配，中长期贷款流动性较低，造成银行
资金周转的不灵，从而需要通过临时高成本的融资来解决资金的周转需要，这就是银行
面临的资产流动性风险。
银行控制流动性风险的方式？
（1）当资金来源以中短期为主时，控制长期贷款的比例，以使资产与负责的期限相匹配；
（2）以住宅抵押贷款为主要业务的银行应当大力吸收中长期贷款，比如将贷款与存款挂
钩等，以使资产与负责的期限相匹配；
（3）当长期资产比例过高时，通过二级市场将其出售给其他商业银行或出售给投资银行
及政府机构等用于发行抵押贷款证券。
第三节 消费信贷的风险与收益分析
2、利率风险
若贷款是采用固定利率计算，则银行存在利率风险，市场浮动利率高于或低
于贷款合同的固定利率风险。利率风险是指利率变动的不确定性给银行造成的
损失。
银行控制利率风险的方式？
（1）加强利率的风险管理，是利率敏感型资产与利率敏感型负债相匹配；
（2）利用金融创新产品来消除利率风险。比如通过“利率互换”，将固定利率
的资产转化为浮动利率（利率敏感型）资产，以使资产与负债的利率敏感程
度相匹配；
（3）开放新产品，比如可调整利率的抵押贷款可以在一定程度上降低利率风险。
第三节 消费信贷的风险与收益分析
3、借款人的信用风险。
借款人的信用风险，是指由于借款人违约，不能及时、足额归还贷款而造成
银行的损失。
西方商业银行对借款人信誉审查的5C？
（1）品格（character）。品格是指借款人的品质，即借款人是否诚实可信，
是否勇于承担责任，特别是在其财务状况不佳的时期。
（2）能力（capacity）。能力是指借款人的还款能力，一般用借款人预期的现
金收入来衡量。
（3）资本（capital）。资本即借款人的货币价值，通常用资产净值来衡量
（总资产减去总负债）。
（4）抵押品（collateral）。抵押品是指贷款申请人用作担保贷款的任何资产。
（5）环境（condition）。环境是指贷款申请人的就业环境，环境的变化会导
致借款人财务状况的改善或恶化。
第三节 消费信贷的风险与收益分析
一 中国消费信贷业务的现状和发展趋势
（一）中国消费信贷产生的背景
从20世纪90年代中期开始，银行在提供属于中间业务范畴的个人金融服务的基
础上，开始开展个人贷款业务。中国消费信贷产生的背景可以从四个方面分
析：
（1）居民收入水平提高带来的债务清偿能力的提高。
（2）居民消费结构变化产生的个人融资需求的增长。
（3）商业银行资产调整促进消费信贷业务的开展。对工商企业，特别是国有企
业的贷款在商业银行资产中占绝对比重。
（4）政府刺激内需支持消费信贷的发展。
第四节 消费信贷在中国的发展
（二）当前中国消费信贷发展的现状
目前，各商业银行虽然都在积极探索开展消费信贷业务的途径，但总的来
看，中国消费信贷业务由于刚刚起步，品种还比较少，规模较小，在银行资产
中比重很低（1%左右），与发达国家有很大的差距（占银行资产的20%-30%）。
随着经济形势的趋于好转，人们收入预期的提高，消费信贷将会以更快的速度
发展。
第四节 消费信贷在中国的发展
二、制约我国消费信贷业务发展的因素分析
1、收入水平对消费信贷发展的制约；
2、个人信用制度的建立刚刚起步；
3、消费观念；
4、社会保障制度不完善；
5、金融机构控制和管理风险的水平较低
第四节 消费信贷在中国的发展
谢 谢!
第7章 消费函数
一、主要内容
1、基本观点：消费倾向递减。
前提：
（１）每个人的消费行为是彼此独立的。
（２）消费决策是因时间而可逆转的。
消费随收入的变化而绝对地变化，随着收入的增加，消费也随之增加，但消费
的增加幅度小于收入的增加幅度。
2、几个定义
（1）消费倾向：指消费在收入中所占的比例C/Y；
（2）储蓄倾向：指储蓄在收入中所占的比例S/Y；
（3）边际消费倾向：指消费增量在收入增量中所占的比例△C/△Y；
（4）边际储蓄倾向：指储蓄增量在收入增量中所占的比例△S/△Y。
（5）边际消费递减规律：凯恩斯认为存在一个基本的心理规律，即随着收入的增加，人
们的消费支出也增加，但消费支出增加的速度慢于收入增加的速度，因此，随着收入
的增加，每增加的单位收入中增加的消费支出所占的比例越来越小，这就是凯恩斯著
名的“边际消费倾向递补减规律”。
第一节 凯恩斯的消费函数
3、公式：Ct=a+bYt
式中：Ct——当前消费
Yt——当前收入
a——自发性消费即必须要有的基本生活消费，已知常数，代表各种
主观因素，a>0
b——边际消费倾向（即收入增量中用于消费的比例），1>b>0
公式的含义：
（1）实际消费支出是实际收入的稳定的函数。短期内的消费倾向基本稳定。
（2）随着收入的增长，人们的消费支出也会增长，但收入的增量不是全部用于
消费，边际消费倾向b是一个小于1的正数
（3）由于边际消费倾向的递减，平均消费倾向也随收入的上升而下降。
第一节 凯恩斯的消费函数
二、凯恩斯消费函数中的主观因素和客观因素
1、影响消费倾向的主观因素（从个人自身角度）
（1）谨慎：建立准备金，以防止预料不到的变化。
（2）远虑：为可以预料到的未来个人和家庭的需要做准备。
（3）计算：赚取利息和投资收益，以增加未来的收入。
（4）改善：出于一种人类的本能，总希望未来的生活水平能比现在高，所以存
钱留作将来享受。
（5）独立：保持个人的“独立感”和“有所作为”的感觉。
（6）投机：作为投机或进行企业经营之用。
（7）自豪：把钱作为遗产，留给后人。
（8）贪婪：纯粹的吝啬，以致节省到不合理的程度。
第一节 凯恩斯的消费函数
2、影响消费倾向的客观因素（外在环境因素）
（1）工资单位的变化。
（2）收入和净收入之间的差额的变化。
（3）财产的货币价值的意想不到的变化。
（4）利息率的变化。
（5）财政政策的变化。
（6）个人对未来收入预期的变化。
3、长期消费倾向的变化
（1）利息率的长期变动趋势对消费倾向的影响
——由于利息率逐渐下降，所以人们有可能减少自己的储蓄，从而提高消费。
（2）收入分配格局的变化对消费倾向的影响
——如果采取有利于消除社会不公平的措施来重新分配财富和收入，消费倾向
的提高将通过对投资的引诱，促进资本主义的经济增长。采用遗产税作为财
富再分配的措施，因此，凯恩斯认为财富再分配是资本主义社会不可避免的
长期趋势，因此，长期看，社会的消费倾向将会提高。
第一节 凯恩斯的消费函数
一、基本含义
1、“相对收入假定”由杜生贝利提出，相对收入有两个含义:
（1）相对于别人的收入，与别人比较。
（2）相对于过去的收入，与过去比较。
2、基本含义：消费或储蓄是现期收入与以前最高收入水平之间的比率的函数。
只要现期收入与按物价指数调整过的以往达到的最高收入之比是一个常数，
那么现期储蓄与现期收入之比也就是一个常数。
3、公式：C=KY
式中：C——消费者的现期消费；
Y——消费者的相对收入；
K——消费与收入之比，接近于常数。
第二节 相对收入假定消费函数
二、主要内容
（1）消费者的消费支出不仅受其自身收入的影响，而且也受周围的人
的消费行为及其收入和消费相互关系的影响（示范作用）。而绝对收
入假定假定消费者的消费支出是彼此独立的，人们的消费行为不受他
人消费影响。
（2）杜森贝里反对凯恩斯的消费者行为在时间是可逆的观点（可逆性），认为
消费支出在时间上是不可逆的，消费者的消费支出不仅受现期收入的影响，
也受过去收入和消费水平的影响，特别是过去“高峰”时期收入和消费的影
响。即使现期收入有所下降，仍可能通过减少储蓄或借贷消费以保持过去“
高峰”时期的消费水平。不可逆性
（3）一个消费者的消费支出变化往往落后于其收入的变化（掣轮作用）。
（4）当消费者减少了的收入又逐渐回升，并恢复到过去的水平时，消费者可能
首先恢复储蓄，而消费并不会增加。
第二节 相对收入假定消费函数
一、基本含义
米尔顿·弗里德曼Milton Friedman提出，—：
2、持久收入的消费函数：
公式：Cp=KYp
式中：Cp——持久消费；
Yp——持久收入；
K——持久消费与持久收入的比例，接近于常数。
第三节 持久收入假
二、要点
（1）消费者收入和消费都可以分为两类，即“一时收入”和“持久收
入”及“一时消费”和“持久消费”。
（2）有些家庭的“一时收入”、“一时消费”是正值，有些则是负值。
（3）“持久收入”与现期收入不同，消费者预计到的现期收入在一生中可能有
较大变化，但预计到的“持久收入”则是一个常数。
（4）除了消费者的“持久收入”和“持久消费”之间可以有一定的比率外，其
他则没有固定比例关系。
（5）人们的消费支出主要不是同他的现期收入有关，而是与他的可以预计的未
来收入，即“持久收入”有关。
第三节 持久收入假
一、主要内容
理论提出者：莫迪利安尼、布伦贝、安多
1、基本思想：
莫迪利安尼认为，理性的消费者要根据一生的的收入来安排自己的消费
与储蓄，使一生的收入与消费相等。
个人的现期消费取决于个人现期收入、预期收入、开始时的资产和个人
年龄大小。
2、该假说的前提是：
（1）首先假定消费者是理性的，能以合理的万式使用自己的收入，进行消费；
（2）其次，消费者行为的唯一目标是实现效用最大化。这样，理性的消费者将根据效用
最大化的原则使用一生的收入，安排一生的消费与储蓄，使一生中的收入等于消费。
第四节 生命周期理论
3、该理论与凯恩斯消费函数理论的区别
在于凯恩斯消费函数理论强调当前消费支出与当前收入的相互联系，
而生命周期假说则强调当前消费支出与家庭整个一生的全部预期收入的
相互联系。该理论认为，每个家庭都是根据一生的全部预期收入来安排
自己的消费支出的，即每个家庭在每一时点上的消费和储蓄决策都反映
了该家庭希望在其生命周期各个阶段达到消费的理想分布，以实现一生
消费效应最大化的企图。因此，各个家庭的消费取决于他们在两个生命
期内所获得的总收入和财产。这样，消费就取决于家庭所处的生命周期
阶段。
第四节 生命周期理论
4、生命周期假说将人的一生分为年轻时期、中年时期和老年时期三个
阶段。
（1）在年轻时期，家庭收入低，但因为未来收入会增加，因此，在这
一阶段，往往会把家庭收入的绝大部分用于消费，有时甚至举债消费，
导致消费大于收入。
（2）中年阶段后，家庭收入会增加，但消费在收入中所占的比例会降低，收入
大于消费，因为一方面要偿还青年阶段的负债，另一方面还要把一部分收入
储蓄起来用于防老。
（3）退休以后，收入下降，消费又会超过收入。因此，在人的生命周期的不同
阶段，收入和消费的关系，消费在收入中所占的比例不是不变的。
第四节 生命周期理论
二 生命周期假定的运用
运用生命周期分析方法得出的论点，也可以被称为“持久财产假定”。
与持久收入假定所不同的是，生命周期假定考察的是包括未来收入在内
的一生的总财产，它更强调的是消费与财产之间的关系。
1 公式：Cp=KYp
Cp——消费者生命周期各阶段的现期消费；
Yp——包括劳务收入和财产收入；
K——消费与收入之间的比例，接近于常数。
2 生命周期假说的重要意义
生命周期假说把消费与一生收入和财产联系起来，具有重要意义和地位。它
解释了消费函数之谜，说明了长期消费函数的稳定性及短期中消费波动的原因
第四节 生命周期理论
一、消费函数理论解释某些经济现象
1、绝对收入假定：假设在不存在流动性约束和不确定性，消费者只追
求一种预算约束下的效用最大化的假设基础上提出了绝对收入假说。
消费者被认为是原始的、短视的消费者。
2、杜生贝利的相对收入假说：消费者的消费行为具有了时间上的“不
可逆性”即“后瞻性”和“示范效应”“攀附性”。
3、持久收入假说和生命周期假说：没有流动性约束，存在不确定性，
消费者具有风险预期和规避风险行为，且追求跨时效用或一生效用最
大化。
二、西方消费经济理论产生于一定的经济环境
西方的制度比较完善，而我国制度相对不完善，因此，要有注意应用
环境。
第五节 对西方消费函数理论的简单评价
谢 谢!
第8章 消费需求
一 社会总需求的构成
①对消费品的需求；
②对投资品的需求；
③政府支出；
④出口需求。
Y＝C＋I＋G＋（X－M)
Y表示社会总需求，C表示消费，I表示投资，G表示政府购买支出，X－M表示净
出口
第一节 社会总需求的构成
二 消费需求与投资需求的相互影响
（一）边际消费趋向对投资乘数的影响
1、投资乘数，也译作倍数，它指国民收入的变动量与引起这种变动的始初注入
时间的比例。若注入的是投资，这个比例就叫做投资乘数
投资乘数=国民收入的增加量/投资的最初增加量
K=⊿Y/⊿I
2、投资乘数的大小由边际消费倾向的高低决定 K=1/（1-a) 其中a为边际消费
趋向
（二） 消费率
消费率：是指最终消费占国内生产总值的比重，它对经济增长有显著影响。表
现为：消费旺盛，经济增长率就高；消费不足，经济增长就会下滑。
第一节 社会总需求的构成
一 经济增长理论
1 经济增长理论由美国经济学家华尔特•惠特曼•罗斯托提出。
2 罗斯托在《经济增长的阶段》中，将各国经济过程概况为五个阶段：传统社
会、为起飞创造条件的阶段、起飞阶段、向成熟推进阶段、高额群众消费阶
段。经济增长阶段理论中最关键的阶段是起飞阶段
二 消费需求与经济可持续发展
1、1992年在巴西里约热内卢召开的“联合国环境与发展大会”是人类实施可持
续发展战略的重大转折点
2、经济可持续发展：是指经济发展过程中不仅重视经济增长的数量，更关注经
济发展的质量。它要求我们改变传统的以“高投资、高消耗、高污染”为特
征的生产模式和消费模式，实施清洁生产和文明消费，以提高经济活动中的
效益，逐步由粗放型经济发展过度到集约型经济发展的道路。
第二节 消费需求与经济增长
一 三种不同的消费模式
1、同步型模式
即指消费水平、国民收入和劳动生产率增长速度基本保持一致。消费的提高
与国内生产发展基本相适应，这种模式大体是早期发达的资本主义国家所采
用的。
2、早熟型消费
也称消费早熟或消费超前，是由罗斯托最早提出来的。它是指消费方式超越
了本国经济增长所处的阶段。一般为，消费的增长速度在较长一段时间内超
过国民收入和劳动生产率的增长速度，即出现消费早熟。
3、滞后消费
是指消费水平的提高长期落后于生产发展。具体表现为居民消费水平的增长
速度明显低于国民收入和劳动生产率的增长速度。可见，这是一种与超前消
费完全相反的消费模式。
前苏联、东欧国家以及中国建国后较长的一段时间推行的就是滞后型的消费
模式。
第三节 消费模式选择
二 现阶中国消费模式的选择
鉴于我国目前经济发展所处的阶段性特征，以及各种消费模式的特点及产生的
条件，现阶段我国应当采用适度滞后型消费模式。其基本含义是：在工业化加
速阶段，消费水平的增长适度低于国民收入的增长速度。
适度滞后型消费模式的选择，目的的保证工业化加速时期经济高速发展所需要
的资金。通过提高储蓄率，增加投资，推动经济的高速增长。
我们主张消费的适度滞后，并不是要一味地降低消费率，而是要保持适度的消
费增长速度。判断消费的增长速度是否合理，应该考虑两个标准。
第一，有较高的经济增长速度。
第二，消费保持在合理的区间。
我国现阶段的消费增长速度与经济的增长速度之间的差距逐渐加大，消费率过
低，而且低于的消费率对经济增长的影响已经逐渐显现出来，所以先阶段的适
度消费就是尽快提高消费率。因此，我们主张消费的适度滞后，并不是要一味
地降低消费率，而是要保持适度的消费增长速度。
第三节 消费模式选择
谢 谢!
第9章 消费需求与宏观经济政策
一 消费政策的含义及内容
（一）消费政策：是国家在一定时期内有关消费发展的各种方针、制度
及相关措施的总和，是一国宏观经济政策的重要组成部分。
（二）消费政策的内容
1 有关消费水平提高的政策
消费水平的提高，主要受收入水平的制约，因此，与消费水平提高有关
的消费政策又可以具体化为：
① 居民收入水平的提高与经济增长的关系。
② 消费与储蓄（积累）的关系。
③ 收入分配政策
④福利政策及社会保障政策。
第一节消费政策的含义及内容
2 有关消费结构变化的政策
消费者的收入减去储蓄以后，经过消费者的住处选择，形成消费结构。从前面
关于消费结构与产业结构关系分析中可以了解，有关消费结构的政策，在很大
程度上与产业结构政策有着密切的关系。因此，消费结构政策具体包括以下内
容：
①消费品产业结构。
随着消费需求的变化，是鼓励某些消费品产业的发展，从而使之与消费需求结
构相适应，还是限制某些消费产业的发展，从而使对需求的实现进行限制。
②消费品市场
消费品市场与消费品生产既有密切联系又不完全相同。生产通过市场对消费产
生制约，消费则通过市场对生产进行引导。在消费结构政策中，对于某些鼓励
发展的消费领域，不仅要鼓励供给的增长，还要采取各种措施积极培育市场，
促进需求的增长。
第一节消费政策的含义及内容
二 消费政策的实现手段
1 税收手段
税收调节对消费政策所起的作用：
（1）通过税收调节产业结构，包括通过优惠的税率促进某些产业的发
展，以及通过惩罚性税率抑制某些产业的发展；通过产业结构的调整适
应消费结构的要求或限制某些消费需求的过快发展。
（2）通过对进出口地税收调节达到限制或促进某些产品的进出口地目
的。
（3）对消费者的收入及消费的调节，主要是通过个人所得税、遗产税
等调节社会的收入分配，防止出现收入差距的过大。
（4）通过开征某些税种起到鼓励消费作用。
第一节消费政策的含义及内容
2 利率手段
利率调节对消费政策的影响：
市场经济条件下，利率对经济活动的调节作用越来越强。利率的调节对消费政
策的实现所发挥的作用主要表现在：
（1）利率对消费者的收入在储蓄与消费之间的分配发挥作用。随着收入水平的提高，消
费者的金融资产规模越来越大，利率首先影响消费者在现期消费与储蓄（广义储蓄，即
金融资产）之间的选择。一般来说，假定其他因素不变，如果利率水平提高，储蓄在消
费者收入中的比重可能会提高。其次，利率还会影响消费者的金融资产结构。各种有价
证券的收益状况都直接与利率水平有关，利率的变动将会影响不同金融资产的收益，从
而影响消费者对金融者对金融资产的选择。
（2）利率对产业结构会产生影响。市场利率水平放映金融市场的资金供求状况。政府可
以通过投融资结构（政策性银行），对某些重点发展的产业予以资金上的支持和利率上
的优惠，从而对产业结构产生影响。市场经济条件下，政府利用手段来调节消费及生产
活动以实现消费政策，特别要注意通过经济手段来调节市场利率，而不是直接干预利率
水平（即由政策决定的“官定利率”）。市场经济条件下，政府影响利率的通常做法是“
公
开市场业务”，即通过国债买卖影响货币供给量，进而影响利率。
第一节消费政策的含义及内容
3 国债手段
国债是政府在国内外发行债券或向外国政府和银行借款所形成的国家债
务的总称。政府在国内发行债券多形成的国债对国内的消费状况会产生
一定的影响。这种影响主要体现在：
（1）国债的发行和偿还对消费者的当期收入产生影响。
（2）现代市场经济中，政府通过国债的“公开市场业务”，不但调节流通中的
总货币量，而且通过国债券种结构的调整对产业结构产生一定的影响。
第一节消费政策的含义及内容
4 政府支出
政府通过财政的支出对消费会产生直接的影响。
（1）政府的转移性支出直接体现政府的收入分配政策，特别是与以税
收为主定的财政在收入联系起来，政府的财政政策所要体现的社会收
入分配目标就可以看得很明显。政府通过转移性支出中的保障性支出，
对低于收入者的基本生活消费进行保障，起到社会稳定的作用。转移
性支出中的财政补贴，则对消费者有着更直接的影响。
（2）政府通过其投资性支出直接增加对某个产业（行为）的投资，并
且更重要的是通过政府的投资对社会投资起引导作用，从而对产业结
构产生影响。在计划经济中，政府投资在社会占很大比重，因而直接
影响产业结构以及消费结构。而市场经济中，政府在社会投资中所占
的比重逐渐减少，政府投资对产业结构的影响更主要的是通过对社会
投资方向的引导实现。
第一节消费政策的含义及内容
一 经济繁荣时期的消费政策
（一）经济高速增长与通货膨胀
经济周期性波动是市场经济运行的基本特征
（二）通货膨胀对不同收入阶层的影响
通货膨胀：指社会物价总水平的普遍上涨，通常可以用生产者价额指
数（PPI）、消费品价值指数（CPD）、市场零售物价指数（RPI）等指
标来表示。
第二节 经济周期与宏观消费政策
（三）抑制消费需求、治理通货膨胀的宏观经济政策（注意论述）
1.紧缩性的货币政策。
治理通货膨胀的货币政策，基本的途径就是减少流通中的货币量，具体政策工具包括：
⑴ 中央银行在公开市场上出售政府债券，收回资金，以减少经济体系中的货币存量。
⑵ 提高央行对金融机构的再贴现率、在贷款利率，提高商业银行的借款成本，进而影响
市场利率。
⑶ 提高商业银行的法定准备率，通过缩小货币扩张乘数来紧缩信贷总规模。
2.紧缩性的财政政策。
⑴ 消减财政支出。他包括消减财政支出中的投资支出和福利性支出。
⑵ 增加对企业和消费者的税收。
3.紧缩性的收入政策。
紧缩性收入政策的目的是控制工资的过快增长，从一些国家的实践经验看，它主要包括以
下几个方面：
⑴确定工资一物价指导线。
⑵冻结工资。即强行将职工工资增长率控制在一定水平上。
⑶特别税收手段。通过对多增加工资的企业按工资超额的增长比率征收特别税，以此抑制
收入的增长速度。
4.治理通货膨胀的其他政策。
抑制需求、治理通货膨胀的其他政策包括控制价格、控制集团购买力、直接信用控制，等
等。
第二节 经济周期与宏观消费政策
二 经济衰退时期的消费政策
（一）通货紧缩
是指社会物价总水平持续地疲软乃至下跌的态势。它往往是经济衰
退、社会需求不足的共生物。作为货币现象，通货紧缩是由于流通中货
币减少所致。而流通中货币减少一种可能是货币供应量的建少；另一种
可能是货币流通速度下降，货币的流动性减弱。
第二节 经济周期与宏观消费政策
（二）刺激需求、治理通货紧缩的宏观政策
⑴ 扩张性的财政政策。
政府可以从减税和增加财政支出两方面实施积极的扩张性的财政政策。
① 减税。减税可以直接增加企业的利润个人的收入，从而刺激投资需求和消费
需求。
② 增加财政支出。政府通过增加基础设施等投资性支出，带动投资需求，进而
带动消费需求的增长；而政府支出中福利性支出的增加则可以直接增加市场
的消费需求。
⑵ 扩张性的货币政策。
扩张性货币政策的基本内容是增加流通中的货币量，具体政策手段包括：
① 通过公开市场购买政府债券，吐出货币，从而增加经济体系中的货币存量。
② 降低央行对金融机构的再贴率或贷款利率，降低金融机构的成本，以此影响
市场利率；或直接调低存、贷款利率。
③ 降低商业银行的法定准备率，扩大货币扩张成数，从而扩大社会信贷总规模。
⑶ 国债政策。
第二节 经济周期与宏观消费政策
一 消费政策的目标
⑴ 有助于稳定经济、缓和经济波动。
⑵ 有助于促进经济的长期增长。
⑶ 有利于缩小社会各阶段生活状况的差距，提高低收入家庭的消费水平
二 发达国家消费政策的重点
第一 提高“生活质量”，发展与生活质量的提高有关的产业（主要是第三产业
中的国内旅游业、公共服务业等），使那些“显得无聊”的人在闲暇和收入
之间有所安排。其实质是通过发展上述产业刺激高收入阶层的消费需求。
第二 通过各种方式提高低收入阶层的收入（比如美国“帮助穷人”计划），并
且通过生产一些适合于低于收入家庭使用的耐用消费品，以及为这些家庭购
买耐用消费品提供一定的帮助，是低收入阶层也能享受到“新消费方式”的
乐趣，并缩小国内不同收入阶层的消费水平差距。
第三 针对市场消费品供给的过剩，大力推广消费知识和技术，为消费者提供各
种服务；同时加强消费者调查和市场信息的传播，为生产者提供各种信息服
务，防止消费品的滞销。
第四 针对越来越严重的资源紧张状况，加强对节约能源或节约某些原材料的消
费品和消费方式的开发和推广。
第五 加强对消费者的保护，防止消费者权益受损害。
第三节 开放经济中的消费政策
三 发展中国家消费政策的重点
针对发展中国家在消费方面存在问题，西方经济学家认为，发展中国家
的消费政策应当包括以下内容：
第一，抑制发达国家在消费方式的示范作用的不利影响。防止出现“消
费早熟”。
第二，迅速提高低收入阶层的收入和消费水平，防止城乡消费差距的过
分悬殊。
第三，大力发展消费品市场，理顺消费品价格机制，疏通商品流通渠道，
降低交易成本，加速消费品流通。
第三节 开放经济中的消费政策
谢 谢!
第10章 消费结构
一 消费结构与消费支出结构
1 消费结构
是指人们在生活消费过程中所消费的各种资料（包括劳务）的比例关
系。
2 按照需要层次划分，消费资料可以分为生存资料、享受资料和发展资
源。
3 消费支出结构
消费支出结构是指消费者通过货币支出放映的消费结构。换言之，
是消费者的全部消费支出中，各项消费资料（劳务）支出的比例关系；
或者说，是消费者通过市场实现的消费结构
第一节消费结构的含义
一 微观消费结构的影响因素：
① 家庭的收入水平；
② 家庭目标及家庭类型；
③ 家庭消费支出功能；
④ 家庭生命周期所处的阶段；
⑤ 家庭规模；
⑥ 家庭的投资。
二宏观消费结构的影响因素：
①消费水平；
②福利制度及价格体系；
③消费市场状况；
④人口年龄结构。
第二节 消费结构的影响因素
一 恩格尔定律
（一） 恩格尔定律的含义
食品支出比重随收入水平的提高而下降，这个规律被称为“恩格尔定律
”
（二）影响恩格尔定律适用性的因素
①城市化因素；
②商品化因素；
③食物构成变化；
④食品费消方式的变化。
二 耐用消费品支出的变化
耐用消费品的支出会随着收入水平的提高而上升
三判断一个国家一定时期消费结构是否合理的标准
（1）消费结构与当时社会经济所处的经济发展阶段是否相适应。
（2）消费结构及其变动趋势与一国的资源条件是否相符合。
第三节 消费结构演变的一般规律
谢 谢!
第11章 消费方式
一 消费方式的含义
二 （一）消费方式：
三 指消费需求的满足方式，或消费主体与消费客体的结构方式。
（二）消费方式的两层含义及内在联系
（1）消费的技术方式（或称自然方式），即某种消费需求的满足是通过什么样
的消费工具与消费资料的结合实现的。
（2）消费的社会实现方式（或称社会方式），即消费需求通过什么样的途径来
满足和实现，它概括起来包含两方面的内容：一是消费的社会实现范围，
分为个人消费、集体消费（集团消费）、公共消费；二是消费的社会实现
途径，分为自给性消费、半自给性消费、商品性消费。
消费方式的两层含义是一定的内在联系。从消费需求满足的角度来看，消
费的社会实现方式是前提，消费的技术方式涉及的则是需求满足的具体过
程。从消费与生产的关系来看，消费方式的两个方面都受生产力水平的制
约。
第一节 消费方式的含义及其变化趋势
1. 二 消费方式的变化趋势
2. （一）个人消费与公共消费的变化趋势
3. 1 个人消费：
4. 是指在消费者个人及其家庭范围内实现的消费活动。
5. 2 个人消费与公共消费的变化趋势：
6. （1）家庭消费方式的长期必然性。
7. ① 家庭是人类生存的基本单位，因而是社会的基本消费单位。这是家庭存在的
基本原
8. 因，也是家庭作为主导消费方式的主要原因。
9. ② 家庭成员基于血缘关系而产生的某种需要，只能通过家庭内部的消费来满足。
10. ③ 消费者的需求因多中因素（如个人收入、个人兴趣、爱好、习惯等）的影响
而表现出
11. 很大的差异性。消费实现的范围越大，这种差异性约不能充分体现，因而消
费需求的
12. 充分满足应当是在较小范围内实现的。
13. （2）随着社会经济发展水平和消费水平的提高，公共消费比重将呈现逐渐上升
的趋势。
14. ① 公共消费的存在是为了满足人们的共同需要。
15. ② 从某些消费资料的特性来看，只有通过公共消费活动，才能获得比较高的规
模经济效
16. 益。
第一节 消费方式的含义及其变化趋势
1. （二）自给性消费与商品性消费的变化趋势
1.消费品的商品化。
消费品的商品化是实现商品性消费的初级阶段，也是最具有关键性的段，
一般来说，消费品德商品化是与工业化、农村城市化和农业商品化的过程相
统一的，这一过程，同时也是农村自然经济向商品经济转化的过程，需要经
过较长时间。其发展主要依靠农业劳动生产率的提高和农业生产的专业化、
社会化的发展。而在消费品德商品化过程中，食品消费及燃料消费商品及程
度的提高又是主要内容。
2.劳务的商品化。
劳务商品化是商品性消费发展的第二阶段。劳务商品化的发展将使消费者
的闲暇时间增加，闲暇消费相应增加，推动消费方式的第二次打的转变。劳
务商品化也就是家务劳动的社会化。它的法发展，是以社会经济发展水平的
较高阶段为条件，以第三产业的法发展为条件。
第一节 消费方式的含义及其变化趋势
一 消费服务社会化的含义
消费服务社会化：是指个人消费领域的服务不是由消费者个人提供，而是
由社会提供；消费者不是直接通过自己的劳动付出获得服务，而是通过付费
的方式从市场上购买服务。消费服务社会化的实质是消费过程中服务的商品
化，或者说是劳务劳动的商品化。
二 消费服务社会化的意义
（1）消费服务的社会化是现实人的全面发展的需要。
（2）消费服务的社会化有利于提高全社会的消费规模效益。
（3）消费服务的社会化还有利于产业结构的发展和劳动力就业的增加。
第二节 消费服务社会化的含义及其意义
三 缩短家务劳动时间、增加闲暇时间的意义
在一定条件下，缩短家务劳动时间，就可以增加闲暇时间，它对消费者和
赎回的发展，有着积极的意义。
（1）对于消费者来说，增加闲暇时间，有利于提高他们的生活质量。
（2）增加闲暇时间、发展假日经济对当前启动弄不需有着积极的作用。我国近
年来消费需求增长缓慢，已经构成对经济增长的制约。因此，寻求启动消
费需求的方法已经成为社会各界关注的焦点。增加闲暇时间、发展经济假
日经济不失为启动消费需求的有效途径之一。
总之，闲暇时间和闲暇消费时社会经济发展进步的标志。闲暇消费质和量的充
分程度，越来越成为放映居民生活水平和生活质量的重要标志。
第二节 消费服务社会化的含义及其意义
三 缩短家务劳动时间、增加闲暇时间的意义
在一定条件下，缩短家务劳动时间，就可以增加闲暇时间，它对消费者和
赎回的发展，有着积极的意义。
（1）对于消费者来说，增加闲暇时间，有利于提高他们的生活质量。
（2）增加闲暇时间、发展假日经济对当前启动弄不需有着积极的作用。我国近
年来消费需求增长缓慢，已经构成对经济增长的制约。因此，寻求启动消
费需求的方法已经成为社会各界关注的焦点。增加闲暇时间、发展经济假
日经济不失为启动消费需求的有效途径之一。
总之，闲暇时间和闲暇消费时社会经济发展进步的标志。闲暇消费质和量的充
分程度，越来越成为放映居民生活水平和生活质量的重要标志。
第二节 消费服务社会化的含义及其意义
谢 谢!
第12章 消费者保护
一 消费者权益的内涵
1 消费者权益：是指消费者在购买、使用商品（或劳务）的一系类生活消费
活动过程中，应当享有的权力和应该得到的利益。
2 对定义的理解
（1）消费者权益本质上是货币权利的体现。
（2）消费权益的内涵体现在消费者购买力的实现和消费者需求的满足。
（3）我国于1993年10月31日正式通过了《消费者权益保护法》。
（4）消费权益的确认和保护主要受社会经济发展水平的制约。
（5）在卖方市场中，生产者在商品交换中占主导地位。
第一节 消费者权益的内涵
二 消费者权益受损的主要表现
（一）由于社会的原因，使市场商品（劳务）数量和品种供应不足，消费者了
解商品或劳务的权利受到限制。
（二）由于企业的个人行为，造成对消费者权益的损害
1 企业不良经营作风对消费者权益的损害
2 企业在产品质量方面对消费者权益的损害
3 企业在价格方面对消费者权益的损害
4 企业在促销方面对消费者权益的损害
5 企业在售后服务方面对消费者权益的损害
第一节 消费者权益的内涵
一 消费者权益保护的必要性
消费者权益保护之所以必要，是由消费的一些特点所决定的。
（一）消费的分散性。
（二）消费者信息的缺乏。
（三）消费决策的可诱导性。
（四）消费者的小额该买造成成其索赔的不经济。
（五）消费风险的存在。
（六）负的外部性的存在。
第二节 消费者权益的保护
二 消费者运动
1 含义 ：消费者运动，是消费者自发兴起的社会范围的消费者权益保护运动。
该运动最早产生于美国。
2 消费者运动的发展阶段：
（1）16世界末20世纪初，消费者运动的兴起。资本主义进入垄断阶段后，消费
者则处于一种不公平的地位，在这种情况下，消费者为了维护自己的权益
所进行的斗争兴起。
（2）30年代到50年代，消费者运动的发展。20年代末50年代初遍及资本主义世
界的危机，在造成资本主义国家经济困难的同时，也严重损害了消费者权
益。于是，消费者运动再次兴起，并较前有所发展。
（3）60年代初到70年代中期，消费者运动成为世界潮流。战后科学技术的迅猛
发展，生产力水平的极大提高，发达国家先后进入买方市场。在这种市场
背景下，消费者的自我权益保护意识更加觉醒，消费者组织更加完善，消
费者运动开始走向成熟。
（4）70年代末80年代，消费者运动已经成为普遍的社会运动。
第二节 消费者权益的保护
谢 谢!
