CFO COMMENTS I11::11因血泪关于集团公司资金管控的探讨 ::E世璋资金管控是集团公司加强内部控都可以受理财务公甸的结算业务，同时化运作方式，仍然提升了存款单位的积制的3重要环节.企业的任何经济活动建立了财务公司的"网上银行企业极性，强化了贷款单位的责任心.都伴随着资金流动，企业的各项风险可以赢撞在网上操作各项资金划转和结3 资金海作集中最终都会反映到资金风险上.就集团算业务(目前各企业巳习惯了使用"网在资金比较充足的企业，经营者和公司而窑，他有着众多的下属企业以上银行.) 财务总监都会考虑通过资金运作来增加及二三级法人单位，如果不加强对集上海电气规定了下属企业在财务企业收益.然而，这样分散的资愈运作团的资金管理，就恨难防止管理漏洞公司的存款集中度必须达到80%以不仅难以得到理想的收益，而且存在着的出现和资金的风险.上，并且每月公布资金集中情况，与难以控制的风险，特别是股票.期货及如何加强集团公司的资金管控?企业财务总监的奖惩挂钩.第一年考各种各国繁多的金融仍生产品存在更大笔者认为，应该坚持"制度加科技"核财务公司的月末存款余额项目，第的风险.上海电气明文规定，下属企业的原则，实行集中化管理、电子化监一年改为考核日平均余辙，第二年开不得从事股票‘期货买卖，不得擅自从控.下面结合上海电气集团股份有限始实行月末余额和日平均余额双震考事资本海作.企业应集中精力从事主营公司(简称e上海电气.)的情况作核e目前，除个别中外合资企业外，业务，加强内部管理，把资金集中到财…些探讨.其他的在财务公司的存款月末余额和务公司.对于重大的资金边作，由集团日平均余额的集中度都达到了90%.通过董事会批准脑操作;日常的理财和结算的集中度达到了95%.这样不仅短期投资由财务公司在集团董事会搜权…、资金集资集中化管理集团公司的资金管理，首先是要为提高资金利用效率制造了条件，而范罔内运作.把分散在下属各企业的资金集中直至且为资金管搜创造了条件.财务公司有}支专业能力很强的来，通过专业化的管理和运作，提离2.贷款集中理财队伍，有…蠢符合银监会、证监资金利用效率，防范资金风险.资金过去有不少的企业闲置资金较多，会要求并经集团公司批准的内部控制集中管理的基本模式有:建立集团资他们在商业银行有大量的存款余额，只制度.他们在授权范周内.在集团财金结算中心.通过商业银行建立集团能得到较低的存款利息;有的企业资金务政策的指导下，利用闲置资金进行现金i也.利用集团财务公司作为资金紧缺，从商业银行借款，要付出较高的较低风险的短期投资.近年来，平均管理平台.上海电气从自身实际情借款利息，使集团的合并报表上既有大每年辄得2亿元至3亿元的短期投资收况出发，采取了利用财务公司平台加量的银行存款余额，又有…定的银行借益在亭的投资产品绝大部分处于较强资金集中管理的方法，不但制订了款及相应的财务费用.离的丁字遍'状态.〈企业资金管理制度).而且制订了上海电气在实行存款集中的间时资金的集中运作，提高了集剧的身在〈资金集中管理制度).在实践中坚实行了贷款集中，规定下属企业所有贷体资金利用率，有效地控制了风险.持了"三个集中歉必级通过财务公司借贷.这样有效地在实行以上三个集中的过程中，1.存款集中实现了集团内的资金调剂.贷默单位的上海电气还实行了保险集中和租赁集为了解决下属企业遍布各地，而利息支出同时体现为财务公司的营业收中.企业的财产险、机损险、运输险上海电气财务公司(以下简称"财务公入，在合并报表上抵销了这项财务费等各类保险业务都集中到上海电气保旬-)没有相应网点给存款集中和结算用，防止了'肥水外流有助于集团险经纪公司，通过公开的招标和集中集中带来的困难，上海电气与工商银行整体利益最大化.财务公司所实行的贷与保险公司议价，使集团的保险费用进行合作，凡是在工商银行的任何网点款集中也克服了"劫富济贫"的斗在市场平均每年下降20%.而且促使保险公2日总第93剿57맘췲랽쫽뻝훆뚼ퟮ릫벰췅뗄죧뇊뿘튻벯냑살뷰쿖맜뿶잿㳆㳗돖ㆣ캪짏쮾뷸붨뿉쯣웳뫋뛾쪼웤죕뷡쟒㊣맽쯻쓜뷴뷨솿뿮쪵샻죫폃헻ꇶ뮯벫㎣ꆮ퓚닆늻쓑룷쫂튵컱춨뛌랶샭믡뷏쎿틦룟쳥훐뗈쿕폫욽늰ㄱ뷰뗄냩훕쮾뛾돶뫎헟풭ꆣ킩췅럖ꎬ훐뷡샭쪽쇋꺴몣탐뿉솢틔튵틸ꎮ닆쓪쪵쯻욽쯣쳡캪좥쏇뗃좱뿮벰뇘쿖쾢쳥벯췵퓋탔껗컱뷶훖럧릫맽웚캧튪뛈헾뗍룷뺭놣뻹ꎬꆤ맜훘쯦뚼뛸죽쿖볓죏퓲쿂⢼첽릫즢춨샻쯣돘욽랢뷰뗗ꆣ뷢뗧⧃듸뫏틔쇋횱컱탐뗄늢닆룄쒿뻹룟﮿폐퓚떽ꎬ틸쿠탫횧럀훐쫀ퟷ쪽ퟜ쫕쓑뿘쏻쿕듓놾쮾뚭춶쓚뛓쟳닟럧믱ꆯ웳샠볍쎿〴ퟜ뿘튪ퟅ믡퇔벶뷰뫍잿캪ꎬ쏦쳖쮾퓚맽폃샭훐ꎮ첨벯쪽꿖죽뻶웸믓살ퟷ쫜닆뷓⣄ꆱ듦쟒컱릫퓂잰폠늻짌뷏듓쾢탐펦듻춨돶뫏횹틦튲랽뇈볠틔훆쒿ꆣ쫂퓋볓컩늢쯻뗄쿕뗃뢡샻튵놣쓪폚뗚쫇뮷랴ꎬ램맜벯ꎮ쪵뷡욡ꆣ뗄쿂킧탄샻닉훐킹룶꿖닆탏샭컱퓚뿇⦣맦뿮쎿ퟜ쮾뾼쒩뛮짙튵뗍짌듦맽췅춬늢쇋ퟮ뿋쪽뮯쯗뷏뚼뗃랱짏막ퟷ잿뛔믡평폐뺭쏇횸㋒쫖펯폃뮹쿕뷰㤳벯뷚뷰펳쯻죋샭췅펦탐뫏ꏉ쫴튵싊믹ꎮ폃짏좡맜??컱삧랲닆릫췸낸뚨퓂볠뗄뫋폠돽뛈샻뿘틸쪹뿮쪵쓚쪱놨ꆣ듳럾쇋돤믡좻떽럧뛠몣욱폚엺튻폐퓚떼뛌?ꆱ퓋죽ꎬ틩붵웚㔷췅ꆣ쇷떽폐떥ꎮ뗄릫룃벯짏쾺뷰룷뮯놾춨몣쇋샭훐웳ꛍ쓑쫇컱쮾퓂죕뛮룶듯폃뒴탐듦틸폠쳥뇭럊죔듻꿖ퟣ뾼뛸쿕뗧늿훘ힼ횧튻쫚쿂웚춶ힴퟷ닺볛㈰릫웳뚯ퟅ캻뻍럧쮾볡훐몣ꎵ맜뗄럀쒣맽췅뗧샻욶ꆱ튵ꎬ퓚닙쿂뛈늼붱쒩욽뫍뇰떽킧퓬폐뿮탐뛮럑듦쿖짏쮮ꆣ좻?싇ꎮ쿫뷰웸웚듳뫳쳗좨춶섳첬쇋쿕뚼ꎥ벯쮾튵ꎬ뷰훚뫜쿕뗄돖뮯뗧샭맜랶쪽짌닆웸폃랽젾ꎮ뇩⣒짏릤ꆣퟷ뗒쫴뇘돍듦뻹죕훐뛈쇋싊쿐듳샻뷨뿮맦캪뗖췢뷙쳡떥웳춨헢쳘죚쏷믵펦닙럻틚닺킧놣벯릫쪹벯볓뗄웳럧뛠죧쓑ꆣ맜웸ꎬ샭폐튵컱듓닆램늼퓏몣짌췸룷퇏탫뷰맒뿮폠욽췢듦뚼㤵뒴쳵훃솿쾢뫏폖벯뚨뷨뗷쿺쇷뢻짽캻맽퇹쫕뇰퇜컄싲ퟷ퓚쓜엺캧폃풪욷룟뗘쿕믺훐뾪뛸잿죎튵쿕뗄맻럀뷰훆샭벯넩훐쫗뫍ꎺ틸릫ퟔ컱ꎬ뛸퓚룷슼뗧뷡짏쿮낹듯릳폠뛮뻹뫏뿮ꎥ퓬볾ꎻ늢폐쿂듻볁쇋ꆱ볃럖틦쫇짺맦싴냑솦ힼ쓚쿐뷼뻸뿘맽쯰떽췅쟒췅쓚뫎뗄짏쿂늻횹맜뛈ꆢ쿈뷰퓋럧붨탐쮾짭릫쟒쪵뗘웸쯣틸?퓚떽훐ꆣ뛮ꎮ폠퓂쇋듦폐튪놨튻쫴헢욶퓰뺭즢ꎬ막닺뚨뺫죕뫜볠훃쓪뛌듳벯훆돌쿕헐듙뮯늿뺭룷ꆣ쫴볓맜뿘뗧막쟩쫇벯ퟷ쿕솢붨쪵쮾떫훆볹ꎬ욡꿖폫뗄튵탐뷰쯊닆㠰뗚쿮뛮웳쒩쇋헢쳵뷏뿮뢶뇭뚨춬듻폐쯹ꆱ죎펪퓋뛸욱욷ꎮ늻솦뎣뚭잿믡쓚퓚살웚췅훐뫍몣뇪놣쪹맜뿘볃쿮뻍웳잿샭?뿆ퟓ럝뿶튪훐ꎮꆣ벯솢캪볊욽훆뚩뛸ꎲ킺릤죎컱ꆱ뮮맓ꎥ튻쒿죽쮫튵폠㤰퇹볾뛠돶짏뗄쪱뿮닆훺쪵떥탄헟ퟷ쟒듦쿂뗃듓ꎬ쫂늿뷰춶럖럧ퟢ퓋뗧뫍쿕놣믮럧벯튵뛔슩벼뮯폐ퟷ웰쳡췅쟩첨뚩쇋볡웎춽짌뫎ꎬ쎡틔ꎮ쓪훘췢뛮ꎥ늻뷏볈틸쯹떥펪컱폚탐럆캻ꆣ뫍살뷰듦웚퓚쫴짃쫂훐평믡횤뿘뷸욽뒦헻쿕쇞쫤웸럑릫샭뚯쿕췅틔벯뚴ꆱ볠쿞룟뷰볓쇋틸췸춬웳뫍ꏍ폫뾼뗚뾪ꎬꎮ뷶뛸폐탐킧캻튵럑뗄쫐퓶퓋퓚믵룼ퟔ훷떽닆쫚훆뻹쫕폚ꆣ놣훐폃릫?탐뗣쪱튵뷡횻뷰뗄듳뷨듻뗘쫕췅뎡믽볓ퟷퟅ벰듓펪닆뫍좨뷏쮾뷰맜뿘뗄첽쳖
配JnDnI;温CFOCOMMENTS 司大大改蔷了理赔工作.通过保险集业在商业银行开立账户的余额和银行对集团公司资愈管控没有统一的模中和公开招标，还避免了有柴保除公账单，使监控范围更加索回.式和:为法，集中管理是一个思路和为司的"回扣何等促销行为，防止了腐在建立账户信息系统的过程中，上向，但如何集中，集申到什么程度，败现象和管理漏洞.企业的产品租赁海电气开展了银行账户清理，清理注销要从集团公司的实际情况出发.如果业务都集中到上海电气租赁公司，进了非必须的账户和非"赢联"银行的账集团下属企业的业务比鞍榈近，集朋…步提高了集团的资金利用率(租赁户210个.减少了不受监控的"商点"采用高度集中的组织架构和远营模公司所需要的借款:ì要从财务公司取和银行账户过多可能带来的漏洞，并且式，那么在资金管据上也可以高度集得).有效地促进了产品销售，增加规定在清理以后新开银行账户必须经过中，甚茧实行"一头描算如果集了集团的整体竞争能力.集团公司批准.每月月来，账户信息系团下属企业的业务相羞很大，集团来统中各企业的银行存款余额与SAP财会用分级管理的组织架构和不同产业徊信息系统中的银行存款报表余额核对…对抽立这瞥模式，那么在资金管撒上二、资金网络化监控资金的集中化管理解决了资金管致，保证了银行账户不得随意增加.可以把集中.授权.监督捆结合，实盟的制度安排，但是制度执行的如账户信息系统的情况是由集团财务行相对集中，加强监督.何，还需要人工统计和实地检查.这部和财务公司坦人监控.系统坯设立了2.资金管理信息系统要与集团的样不仅增加了管理工作景而且难以做必要的自动报警点，如大额资金支付报整体信息化系统相结合到实时监控.上海电气开发运用了资警点.特Æ:业务支付报警点.特定企业集团公司用电子化的手段管控资金管理情息系统，提高管理效率，强和特定和特定账户关注点，以提高监控金也是必由之路，但是资金管理系统不化资金监控"资金管理信息系统分为效率.在账户信息系统中还可以自动&.能自成体系，成为集团倍思化的"孤三个子系统.映资金集中度等管理指标，减少了人工岛"。一定要在集团信息化管理的总体1.网上银行系统统计工作.框架下开发运用，避免数据重复输入和上海电气财务公司的网上银行并3.票据管理系统不同系统产生的信息互不对称，更要避不是…个封闭的系统，他与商业银行各类粟掘是货币资金的延伸，襄掘免在集团整休信息化推进中"推倒重的M网银"相联攘，可以实现与各管理系统也是货币资金管理的延伸.票来上海电气的资金管理信息系统就商业银行的收付业务，完成与各供应据管理系统具有两大功能一是可以在是在集团借息化管理部的指导下，按总商和各窑户的资金结算.间时，他又网上开立电子商业承兑汇票和财务公司体规划开发形成的，随着集团整体信息是一诵'防火墙对大额资金的文的电子银行承兑汇票.也可以接受商业化工程的推进将进~步达到数据共率和付，需要人工核实后才能付出.上海银行的电子银行承兑汇聚;二是将集团功能扩展.电气不仅规定了备企业大额资金支付内所有企业的各种纸质粟掘录入系统，3 信息系统的安全蓝关重要的内部程序，而且在网上银行系统中随时跟踪应收.应付票据的状况和流资金管理的网络化程度越高，信设置了不同企业的大额资金标准额，向，月末也将票据管理系统的应收、应息系挠的安全越攘攘.如果相关人员对凡越过规定额度的支付，会由财务公付票据余额与SAP财会信息系统中的余支付系统的密钥保管不善，随意泄露甜司与企业财务负责人进一步核实，确额相核对，做到不盖不漏.码，就可能造成资金被激:如果在装认支付款项已通过内部程序.在网上上海电气将以上三个子系统整合在有资金管理信息系统的电脑上安装其他银行系统还可以实时监控所有资金支间一个界醋，便于操作使用.资金管理不良软件或登录其他公共网站，就可能付，发现异常支付及时了解情况采信息系统不仅可以用于集团公司对所有使系统受病毒侵袭，造成系统瘫痪.上取相应措施.资金的监管，也可以用于产业集团对下海电气制定了{加强资金管理系统安贪2.账户信息系统属企业资金的监管，同时对企业自身的管理的现足).还需要不断进行安全检由于资金在财务公司的集中度还资金管理也带来了便利.根据不阔的权菇，使监管系统的适用间样费制严格的没有达到100%(目前在客观上也难以限设置，各级单位都可以利用这个系统监管.困做到).企业还有在不同商业银行开立实现资金收付，存款余额资询.票据跟(作者为上海电气集团股份有限公司财务部部长)的基本胀户和政策性账户等.账户倍息踪管理.系统除了反映在财务公司开立账户的情息，间时通过与工商银行、建设银行、三、思考句总结中国银行.交通银行.民生银行等商业1.集团公司的资金管控要与集团银行的系统"盟联可以及时反映:ít的实际情况和整体管理模式榈适应网上浏览，请後求中阁总会计师网(肌而)58申团总会讲ØII'周刊췲랽쫽뻝쮾훐냜튵튻릫뗃쇋뛾샭뫎퇹떽뷰뮯죽ㆣ짏늻뗄짌쫇뢶뗧짨랲죏틸좡㊣평쎻ퟶ쾵쾢㔸헋퓚몣뮧뫍맦벯춳탅훂늿뇘뺯킧펳㎣룷맜뻝췸쓚쯦쿲뛮춬쫴쿞쪵ퟙ쪽튪닉췅폃뛔뿉탐헻쓜떺뿲쏢살쳥릦횧싫폐쪹닩볠⣗?훐듳뫍뗄쿖컱늽쮾⦣벯뷰ꎬ늻쪵맜룶껍몣쫇ꆣ튵튻ꎮ웸쓚훃뎬폫횧탐쿠껕폚폐떽믹춳맺퓚떥붨뗧럇㈱틸뚨췅쾢뮧튪뗣쳘싊볆껆샠샭짏쯹쪱욱웳짨듓폃쿂럖뛀틔껗쳥튲ퟔꆱ볜춬맦릤쓜껐쾵뢶솼닆꺼ꆢ맺듳릫ꆣ쿳뚼쳡쯹껓췅뗄훆뮹뷶쪱샭뷰ퟓ뗧튻췸틸룷뗀탨늻늿쇋맽웳뢶쾵랢펦쮻듯⦣놾돽춬짌ꎬ솢웸뇘ジ탐퓚놣탅닆ꎮ뚨릤욱뾪폐룺퓂뻝뫋룶튵맜훃랽떫벯쿂룟쓇짵쫴벶냑뛔쪽쫇돉뮮돌삩엏춳뻍죭쪹?컱꿍볊䫊ꊻ쮼룄뾪믘뫍벯룟탨탐뗄뛈퓶볠탅쾵쿒웸룶틸뿍ꆣ튪뷶돌늻맦튵뿮춳쿖듫Ꟑ뷰떽곆헋쇋쪱쪹탫쟥쮾웳횤쾢컱ퟔ쳘퓚ퟷ?뻝솢뗧ퟙ쒩폠뛔뷧샭ꎬ램죧췅쫴쎴훁맜퓋뇘쳥튻짏햹ꋏ뿉볾쫜훆맺늿얹쟩샀짆헐뿛맜훐쇋튪ꞵ헻낲볓뿘쾢춳닆럢ꆱ뗄뮧럀죋맦탲춬뚨쿮뮹틬쪩엏퓚랴춨ꎮ틸볠햹꺼샭엺튵쾵릫뚯쳘헋ꆣ?쫇튲뗧탐ퟓ펦뛮붫쏦늻룷쫕ꎬ뫎웳벯쪵펪뮯폃평랢닺몣탅췆뗍쓜믲늡쾺늿ꯋ뿶뷰웋뾼쇋뇪ꆱ샭떽벯뗄?쳥뮯업죋ꆣ쾵탏컱뇕쿠쫕믰릤뚨ꎬ웳뛮틑뿉뎣ꋏ닆ィ떻뫍펳맽붻뒡탐뿘탅헋틔ힼ틸춳쮾놨튵뮧뛈믵쫇뻟ퟓ돐붫폫ퟶ뷶ꎮ듸벶뢶뷰훐쒣뗧횮튪퓋짺쾢탎뷸뎵췸좫쏜퓬뗇뚾㺣ꎵ뎤뺵쟫췸ꓔ샭ꎬ뗈슩짏췅뷨?뺺맜릤춳뗍릫뗄솪뢶잽뫋쇋뛸튵뛈뢺춨틔횧컱ꔨ맓헾퓚폫횱뾪랶쾢틸뮧?뛠뫳ꆣ탐쮫뺯헋탅뇒믵폐짌뛒룷ꎮ욱獁떽뇣뿉튲볠살떥훐뷰ퟩ쪽쫚볓엏ퟓ슷돉폃웸뮯붫쒰싧풽풿슼쟖㲼꺻?쓗헻뗇슿엢뮹듙뚴몣뗄뿮헹샭떫춳ꎬ뷰?쮾쾵뷓튵ꆱ쪵룷쟒퓰맽뢶릫쒿탔닟닆릤틸솪솢캧탐뫍쮲뿉탂쎿헋쟩죋뗣횧뮧쾢맜뇒솽믣돐훖펦뻝傲늻죽폚틔쇋캻듦뿘ꎮퟩ튻컱횯좨잿ꋏ쿠뮯캪벯탅뷸니훘놣웤쾮폇말쪽쳥슼싧ퟜ릤뇜쿺ꆣ뗧훷쮲쓜뷢쫇볆쳡맜뗄춳ꎮ컱뷡ꎬ뫳웳퓚듳횧죋쓚쪱벰쮾잰?탔짌탐헋룼럇믊뾪퓂듦뮧뿶볠뢶맘쾵샭뷰돐욱뛒횽욻훘룶닙폃틔뇣뚼뿮쎻벯볊횯뿘춷쿠볜쓇뗍떫췅쾢뮯튻ꯖ돌튪쯻뿗퓋꿍훐뮯ퟷ쏢탐웳웸뷰튪陼솦뻶훆뫍룟샭췸ꎮ뿉ꎬ쯣뛔닅튵뛮뢶뷸늿볠쪱뗄퓚믍헋릫틸뮧볓ꆣ?듸퓂뿮늻쫇뿘죧놨힢춳횸릦뛒믣훊욱ퟓ폚폃춬샻폠폐훐쟩뇈볜짏뷡닮릹쎴뚽돒뫏쫖췅탅뮥췆쯦늽솹뛈놻퓬쪽ꪲ얹?맺ꆣ쇋캪튵ퟢ샻듓럏볠뛈쪵솿뾪맜탅짏쯻틔췪듳쓜ꎬ튻돌뿘벯뿍곉뮧쮾탐쏱뿉뗄좫맽쟥횱살쒩폠놨뗃평뺯뗣훐뇪퇓믣튲욱뻝쾵엏슩쪹폚쪱뛮춳떽뿶뷏릹쯣뫜뫍퓚뚽뛎쾢쫽늻뷸ퟅ듯?풽죧짆뗁뗧릲돉뮶춬즷?쒣ퟜ춨폐ꎮ뗄쇞폃닆響횴뗘뛸랢샭쾢틸폫쪵돉춬뛮뢶뷰믡늽탲쯹뷢훐맛쳒뗈뾪ꆢ짺틔폠쏦돌솪?헋ꎬ뇭쯦벯쾵뗣뮹짬ꎺ욱뿉ꎻ뻝춳ꋏꆣ췅닺뛔룹샻닩튻룶쪲돶쿠뫍ꆱ듳늻맜뮯횸떽?룟맻쓔췸?쾽퇹?쪽뿘맽킩럀닺릫싊컱?뷰탐볬쟒퓋킧쾵짌쿖폫쪱돶뇪평뫋ꆣ폐쟩뛈짏뗒솢붨틸벰뛮훐ꎬꆱ쒡슩뮧헋폠틢췅춳ꎮ틔뿉복뗄튻뫍뛾슼ힴ뗍헻튵웳뻝폃톯쮼쎴랢뷼ꎻ춬뷡꿍뿘맜뮯훘돆탅떼쫽?쿠쯦죧햾쫜탏볆놣횹욷쮾ꆶ릫곔맜뗄닩쓑폃싊춳늢튵폫룷ꎮ뷰ꆣ쾵ힼ닆쪵퓚뿶뮹튲헋짨탐쪱뫍ꎬ쟥틸ꏃ뚴뇘뮧十뛮퓶쳘쳡틔짙욱퇓쫇뷓죫펦돖뫏벯늻헢쒣슷돌펪룟죧닺억샭뢴췆쾢쿂헻뻝탅맘틢맻낲첱뗍킰떽?꿍쫊쪦쿕쇋ퟢꎮ쮾죧ꆣ틔럖틸룷릩쯻뗄짏횧춳뛮컱ꎬ췸뷰쓑킿뮧뗈랴샭탐꒵탫탅傲뫋볓짨뚨룟ퟔ뻝짬뿉쫜붫쾵뫍쫕킵퓚뛔췅춬룶욱뛈벯쒣맻튵뿘?ꆱ쫤룼떹쳥릲죋킹ힰ뻍뮾뎰니퇏펦벯릫뢯쇞뷸좡?헢ퟶ잿캪탐펦폖횧몣뢶훐ꎬ좷짏ꆯ틔꫁탅뗄짌펳힢늢뺭쾢욻뛔ꆣ솢웳볠뚯죋춳쇷쓓맜쯹짭쾵뻝랽맻췅닉쿠쪵맂ퟜ죫튪훘내쿭풱슶ힰ웤뿉니ꮼ룱⡷닉?쾢탅ꎮ튵웳뛔쿺헋쟒맽쾵튻쇋놨뿘랴릤욱퓚쮾췅펦샭폐쿂뗄좨춳룺늻쳥뫍뇜뻍ퟜ쏜쯻쓜짏睷ꎮꆣ쏦ꎮ採ꪡꏉ?
