宦管理创新ManagementI 以互利共赢为原则，促进合作双方战略目标实现z以转变资源供应方式为手段，促进能源安全稳定供应z以资源购销为纽带，发展液化天然气全产业链国际合作。全产业链国际合作管理·文/中海石油气电集团有限责任公司中海石油气电集团有限责任公司气电集团确定的合作伙伴评价标准煤层气领域的国际石油公司。2∞8年(简称气电集团)是中国海洋石油总为:政治环境稳定，天然气资源丰富，该公司利用先发优势，以有竞争力公司(简称中国海油)的全资子公司，LNG供应保障程度高，LNG价格有的价格收购澳大利亚昆士兰天然气公以液化天然气(LNG)一体化生产项竞争力，山G项目经济性好，LNG 司，可采煤层气资源完全可以满足建目开发、液化天然气贸易、液化天然供应与LNG需求吻合，具有全产业设两条被化生产线、每条生产线年产气气化和接收、天然气输送、天然气链合作愿望等。423万吨LNG产能的要求，该项目发电和利用为主营业务，是国内最大2∞8-2酬年，气电集团先后与-计划2014年初投产，LNG供应条件的LNG供应商。根据国家LNG产业多个合作伙伴进行LNG产业国际合与气电集团LNG需求吻合。规划，气电集团作为主要股东，目前作尝试，其中，气电集团与英国天然负责推动建设和运营广东大鹏LNG、气集团(BG公司)在澳大利亚昆士明确国际合作的基本原则福建LNG等LNG接收站项目，建成兰柯蒂斯LNG项目上的LNG全产业1.共赢和竞争原则后将具有每年接卸3侧万吨LNG的链合作最具有典型性和示范性。在开展液化天然气全产业链国际能力。气电集团以互利共赢为原则，在澳大利亚众多的LNG项目中，合作中，气电集团确定共赢和竞争的促进合作双方战略目标实现$以转变经过综合分析和双方谈判，BG公司基本原则。共赢原则的核心是双方均资酒、供应方式为手段，促进能源安全建设的昆士兰柯蒂斯LNG项目成为能在合作中实现各自企业的战略目稳定供应8以资源购销为纽带，延合作的重点。BG公司是英国最大的标，所谓竞争原则指双方合作以市场展扩充为液化天然气全产业链国际合能源公司之一，也是综合性的天然气竞争方式实现。作e以谈判组织协调方式创新和风险集团，在全球天然气行业中处于领先在澳大利亚昆士兰柯蒂斯LNG控制体系建设，促进重大商务谈判平地位，在LNG产业的项目开发、贸项目合作中，气电集团与BG公司均稳高效推进。易等方面具有丰富经验，主导或参与能实现各自的战略目标。气电集团实特立尼达多巴哥、埃及、尼日利亚、现战略目标，即获取长期、安全、稳认真选择国际合作伙伴澳大利亚等国家的LNG项目。该公定、有经济性的LNG资源，参与煤根据国际LNG行业惯例以及集司资金充沛，完全具有管理和建设大层气生产、天然气液化、山G资源团自身情况，气电集团确定"安全性型LNG项目的能力，拥有12∞万吨购销和LNG运输的全产业链，学习为基础、经济性为重点、逐步盟别、/年LNG资源。先进的LNG上中游产业技术、管理、互相匹配'的选择合作伙伴指导思想.BG公司是第一个进入澳大利亚建设和运营经验oBG公司也实现其70 {金金管理〉杂志到12竿'一'췲랽쫽뻝맜䵡䥮틔뷸좫훐⢼릫쒿웸랢뗄맦뢺뢣뫳쓜듙컈햹ퟷ뿘죏룹췅캪뮥㜰䱎뺺릩솴㈰뛠삼퓚뺭붨뫏벯뗘틗쳘냄쮾탍ꎯ䉇튻쎺룃짨㐲ꆮ폫쏷ㆣ믹뇪쿮쿖뚨닣릺쿈湯湡샭뮥쓜몣쮾튺뾪웸뗧䱎뮮퓰붨붫솦뷸풴뚨삩瓒훆룟뻝ퟔ쿠ꎺ䞹펦뫏〸룶뎢벯뿂냄맽ퟷ췅캻뗈쓪릫컄닣볛ꎬ솽㏍볆꺹놾퓚ꆣ헹쒿쪵햽헦믹⣆짨솢좷癡헹듳쿺来뒴瑩샻풴쪯웆⢼뮯랢뫍䞹ꎬ췆䱎뻟ꆣ뫏릩돤퓌쳥킧맺짭욥벯헾꧓폫ퟷⴲ쫔췅뗙듳ퟛ릫랽뷰䟏쮾ꎯ웸룱뿉쳵뮮뗧닓햹훐풭쯹쿖싔폐짺톡뒡뗄쓡浥탂潮솦릲낲폍쳬ꆢ뫍샻꧓웸뚯䞵폐ퟷ펦캪룅쾵췆볊쟩엤췅훎ꚱ䱎풸〰ꎬ⡂쮹ퟮ뫏훘쮾퓚쏦돤䟗쫇훐쇬쫕닉튺홌㈰벯꺺퓲캽쪽룷쒿뺭닺퓋湴퓱맜삥듯펮좫웸웖좻튺뷓폃ꛉ뗧붨졌쎿쮫랽瓒탗뷸䱎뿶ꆱ좷뮷ꏕ䟐췻㧄믯웤䞹뻟퇇럖뗣횮엦뾵쫔뗚몣폲릺쎺뮯乇ㄴ췅춾ꆣ훐뺺쪵ퟔ뇪볃ꆢ䟉펪ꎬꋳ맺뺭샭쪿뛠뫏닺캪컈뗧꿍킹웸뮯쫕첡벯짨乇쓪랽쪽퓗ꆣ䟐ꎬ뗄뚨뺳쾳뗈냩훐ꯋ䟏폐훚컶튻쟲䞲쓄뒡쪯쿈냄닣짺닺䱎뫕쳬릲쪵헹쿖삥탔뺭볊볃㻔삼냍ퟷꋳ뗈䟔풭뚨벯씩諸⡌쳬ꆢ훷ꎸ췅뫍뷓햽캪쫔꿐ꎬ탒웸톡뗄컈첶ꆣ곆뷸븩뗤뛠䉇㮝럡췪??룶폍맺랢듳닺쓜돵䟐倫좻펮쿖쪿벴탓퇩뫏탔폗뿂룧퓲릩췅쫇ꏓ乇좻쳬펪料ퟷ퓋쫕킶틔싔쫖뒹궵듙떹뗧퓱뫏뚨좸잺탐웸퓚뿉탍뗄쮫릫튲떵뢻좫ꚣ뷸볊폅샻쿟춶귔풭룷삼믱䱎캲ꆣ䟏맺쯊ퟷꢡ뗙ꆢ믹ꎬ펦폐훐촩⧒웸좻튵?캪펪햾㌰뮥쒿뛎뫏뷸?벯?쾣䱎뗧냄쾵탔랽쮾쫇쓏뺭뻟곓죫쪯쫆퇇풴튪닺?좫좷퓲ퟔ횸뿂좡䟗튺㮝䉇볒믯?쮹낣놾듙ꎻ쿞맺뗄믌쎳웸컱謁훷맣쿮〰샻뇪ꎬ龜좫뷊훘췅ퟷ쳬걌겾꿍䞲벯듳쑌뫍䟏첸쫇ퟛ탐퇩폐뗓냄폍삥췪쎿쟳잺닺뚨웳쮫뗙뎤쫔뮯떼릫튵뷸틔퓰몣좫틗쫤ꎬ퉌튪뚫쒿췲릲쪵듙닺붴듳냩풼좷뗣믯㋄좻乇?엏㮝췅샻쪾에䱎펢뫏튵뾿벰맜퀱릫쪿쳵쾡풭뫋랽쮹폫ꆣ웚뒣ꆢ볊쮾뾾뗄쓈뫏죎퇳꿉ꆢ쯍쫇乇막듳ꎬ뛖펮쿖뷸ꚴ튵듐짌낼뚨냩움웸볛탈좺떹폫퇇좫랶뿖맺탔훐ꪷ훷샭㈰샻폐쮾삼뿉짺룃䞹?솴탄뗄䱎䉇겲튲䟏퓲궼ꋳퟷ풴릫쪯ퟓ者튺ꆢ맺닺뚫열붨䱎캪ꎻ쓜솴슺컱?ꆣ횸볛룱ꮲ謁펢삥탔킣䉇ퟮ뗄뒦ꊡ떼뫍ネ퇇쿞뺺쳬틔쿮꧓쫇햽뗧낲컓䟗ꊹ쪵훰ꆡ쓡쮫릺쮾폍릫𢡊뮯쳬쓚튵ꎬ䱎돉䞵풭틔풴곑맺춷첸낲떼뇪폐쏐㮝?쪺쪿ꆣ듳폚ꋃ믲䟏붨퓰㈰헹좻싺쿟쒿ꛌ볊뺺싔벯좫쫔?쿖늽뾳죕솴랽쿺ퟜ쮾?쳬좻ퟮ쒿䞡퓲낲볊에좫쮼ힼ럡뗄쇬닎짨죎〸솦웸ퟣ쓪헹쫐뻹췅ꆢ웤헧?풺짎샻뗁햽캪ꎬ좻웸듳잰?뇤좫뫏욽탔쿫뢻쿈폫릫쓪붨닺뗄뻹뎡쪵컈뇰?퇇쎣뾡뒣싔얦ꆣꎬ쮾ꆢ쒿듸걌ꎸ곑뇪ꆣ맺乇쎹쪵랢쿖햹?ꎻ튺틔뮯볊쳬뇤좻웸풴좫릩닺뫏펦튵랽솴쪽맺캪볊쫖뫏뛎ퟷꆣ듙맜샭
Bw.栅ManagemantInn叫战略目标，即锁定有信誉的LNG基逐步深入原则有利于合作伙伴逐步增摞.重大商务谈判管理新穰式础买家，保障液化天然气项目经济性，进了解和互信，也有利于防范和化解1 .以资源策略指导谈判在澳大利亚建设运营昆士兰柯蒂斯在国际合作中面临的风险和挑战.气电集团把LNG市场开发和资LNG项目.近年来，气电集团在探索基于互源采购作为核心业务.安全稳定经济气电集团与BG公司本着互利共利共赢的液化天然气全产业链国际合的LNG资源供应是市场开发和项目赢合作的态度展开谈判，但并不意味作中，一直遵循由点到面、逐步深入建设的基础.作为清洁能源供应企业，着双方放弃市场竞争原则。首先，在的原则，稳步推进对外合作o2∞8年，气电集团高度重视资源采购和国际合谈判过程中，双方尊重国际LNG产气电集团与卡塔尔天然气公司签署了作的基础性作用，在人力、物力、财业惯例和各自企业特点.其次.在与每年2∞万吨的长期LNG资源购销力上予以保障。BG公司谈判的同时，气电集团与多协议.该资源购销为中国海泊与卡塔国际LNG市场具有形势复杂、个LNG资源供应商进行LNG资源尔良好合作关系的构建奠定了基础.不断变化、难以准确预测的特点.因购销谈判.充分发挥气电集团天然气从而也促进2跚年中国海汹获得卡培此，气电集团对LNG资源策略不是市场优势、LNG产业规模效应和企尔B/C区块的勘探和产品分成合同。机械地进行年度调整，而是随国际国业良好声誉，争取合理的LNG价格、BG公司与中国海泊的合作起始内市场形势的变化及时地完善.气电上中游参股和中国造船等商务条件.于海上气田的勘探开发，2【阻隔年双方集团每半年召开一次市场和资源研讨在与气电集团谈判的同时，BG公司在中国南海深海项目进行合作，2∞B 会，每三个月召开一次国际LNG资也与多个LNG资源采购商进行谈判，年双方签署LNG现货贸易主合同.源形势和对策研讨会，不断分析内外选择符合自身需求的合作伙伴，争取截至2009年，BG公司和气电集团部环境，在LNG资源采购和国际合合理的商务条件.已经开展约70万吨的LNG现货贸作战略实施过程中，不断地修正和完在澳大利亚柯蒂斯项目中.尽管易，BG公司还向气电集团下属的福善策略.双方在谈判过程中出现分歧，但双方建LNG接收站供应第一船LNG调试2.加强谈判的组织管理都能从合理的角度考虑对方合理的利气.双方已建立互信、双赢的良好合气电集团按照设定目标、制定策益，本着双赢利市场化原则，积极解作关系，双方都有进一步深化互利合略、进行谈判和反馈调整等四个环节决问题和矛盾，从而保证合作不断取作的强烈愿望，使得双方在澳大利亚进行谈判的组织管理.首先，气电集得新的进展。昆士兰柯蒂斯项目上游、中游、LNG团预先设定阶段性谈判目标.其次.2.自点到面.逐步深入原则购销及LNG运输造船等全产业链的在每次计划谈判前，气电集团的各谈油气领域国际合作具有高风险、合作具备了良好基础.判小组根据市场环搅和对手情况，制高收益、高技术的特点。由点到面、定详尽的谈判策略.并向管理层汇报.A徊掘回事LNG产业刷刷气龟'‘国你为主要随军目前血债掀动匾世相撞曹广曹大圃匾山GlfLNG始也随项目。瞌成后将具有由每镶即3剧.0万吨LNG的能力.〈制t11'J'11)如占四12峭『唰71췲랽쫽뻝햽뒡퓚䱎웸펮ퟅ첸튵䉇룶릺쫐짏튲톡뫏쮫뚼틦뻶뗃㊣폍룟훰뷸뷼샻ퟷ뗄쎿킭뛻듓폚쓪뷘틑틗붨삥첽ㆣ풴솦맺늻듋믺쓚벯믡늿짆싔췅에뚨ꆮㄱꆯ㈰?䟏싔싲냄뗧쮫에릫䱎쿺뎡솼폫샭랽ꎬ컊쫕늽쇋맺쓪릲풭틩뛸䊣몣훁뺭ꎮꆣ맘뗄ퟷ껒닉짨짏볊뛏킵쫐췅탎뮷햽닟꺼ꆢ탐풤쎿킡뫏맟훐퓱쓜탂껓웸쪿쯘쿪ㄲ쒿볒듳벯랽맽쮾䟗첸폅뫃웸뛠뗄퓚놾쳢틦짮뷢볊살펮ꎬ퓲㈰ꆣ튲꽃짏맺뾪䉇䞽쮫쾵잿벰뻟퓗릺믹폨䱎뇤뗘뎡쎿쫆뺳싔폇뷸쿈듎ퟩퟷ샽폎럻듓즵쇬삼ꇶ뺡쓪뾡뇪ꎮ샻췅럅돌첸쫔에쫆짹뗧룶짌ퟅ뫍ꆢ죫뫏ꎬ뗄튻ネ룃듙쟸폫웸쓏잩〹햹릫폊랽쇒䱎놸ퟷ믹뒡틔䟊뮯뷸탎냫죽쪵ꆣ뿌탐짨볆룹뗄뫍닎뫏뷸폲뿂듳忒?ꎬ놣퇇폫웺훐에뒹ꆢ폾벯䱎컱쮫쎬룟풭뮥ퟷ웸튺횱컈뷸뿩쳯몣쫰쓪풼쮾헕틑풸䟔쇋뒲냑캪뒡탔킳탐쫆룶뛔퓚쪩룅내첸뗄뚨뮮뻝쿹첬룷막ퟔ샭햹뷃맺뗙짌첸뮰벴헏붨䉇쫐ꎬ뗄꧓돤䱎췅䟗쳵뿂맽펮뛜벼퓲탅훐뗧뮯ퟱ늽뾨횵풴맘㈰맺짮㜰뮹뺹랽췻쯊솼?뫋ꆣ뛈ퟷꆾ쓑쓪헙퓂닟킵헕에ퟩ뷗첸뛈ퟔ뫍짭뗄ꆣ볊쮹컱에ꄷ쯸튺짨릫뎡쮫춬ꛉ럖䞲헹첸쫔볾뗙돌뫍ꎬ쫵폐쏦벯쳬톭췆쯾쒳릺쾵〹뾱몣䟏䉇췲쿲꧓솢뚼뫃퓖䟊탄ꛊퟷ훘폃ꆣ?틔뛔뛈뇤뾪헙퇐䟗쓗횯뛎에햹웳훐탨뷇껖뫏첸닟?뚨뮯퓋쮾뺺랽쪱첽랢㮝좡에뒲ꆣ쮹훐쫐듓뗄샻튲쇙췅좻평뷸뛻꓆쿺쓪폍쿮횻릫뛖웸ꚵ뮥폐쪹믹뢵킳튵쟊캪쫓ꎬ탐ힼ䱎뗷튻뾪쳖쫔랴맜탔잰뮷뾪튵맺쟳뛈ퟷ에싔폐쳬펪놾헹ퟰꎬ믓떹뫏뗄즹쿮돶뎡뛸쳘폚퓚웸뗣뛔?캪릹훐뫍쒿쮾뗧?탅뷸뗃겵뒡볌ꆿ컱킳쟥컊좷䟗헻벰듎튻믡뒲꾹삡샭첸뺳뒬첸쳘퓬뗄뾼뷉뻟짏맜탅좻삥ퟅ풭훘웸큌샭춬뫉쒿쿖뮯놣뗣뫏샻럧첽좫떽췢乇훐붨맺닺랢뷸돒뫍䱎벯뮴ꆢ튻쮫죈ꆣ룅ꪷꆿ뷠풴죋울풤쫔ꎬ쪱쫐듎즹늻?뇪뗷에폾웸쪿뮥에퓲맺뗣뗧乇ꏐ뗄뒬쪱첽뫏훐럖싇풭횤폐ꆣퟷ폚쿕쯷닺쏦뗬몣욷ꎬ탐ퟖ䟏췅걌쮫늽랽폎ꮲ샭?ꊺ낲ꪷ쓜닉솦듔닢뒲뛸뗘뎡늻몺뛏ꆢ헻쫗쒿뛔늢뗄쿮삼샻ꆣ볊벯ꟓ䱎웧퓲뫏평믯럀뫍믹튵ꆢ릫풴몣뚨폍럖웰㈰뗧횻쿂乇펮짮퓚㮝췗좫ꊺ릺펡?쫇췪뛏춹뗘훆쿈뇪쫖ꎬ뗈ퟷ뛔룟탂쿲䱎쒿뿂릲쫗췅풴ꚺ䞼䉇탌뺡ꎬퟷ뗣냩랶쳴폚솴훰ꆣ쮾릺폍쇋믱돉쪼䀶쿍벯쫴뗷뗄뮯냄뗁?컈췏릩뫍컯쳘풲쯦짆럖謁탞뚨쯄쟩떫웤짌믯랽귔럧훐쒣맜웷䞻뺭뗙쿈䞲폫쳬췆?릫룅맜떫믽늻떽훰뫍햽뮥맺늽㈰잩쿺믹뗃뫏쓪ꎬ겡췅?뗄쫔솼듳뒵뚨펦솦뗣믊ꆣ풴䟗컶쫌헽닟룶웸웤뿶늢듎컱냩뫏?쿕폎쪽샭?볃쮹ꎬ뛠좻쮾킣쮫벫뛏쏦늽뮯ꆣ볊짮〸쫰뾨뒡춬㈰뢣뫃샻뺭웳웸퇐쓚뫍뮷뗧듎룷늻ꎬ쳵샭ꆢ닣탔퓚웸?랽뷢좡ꆢ퓶뫏죫쓪쇋쯾ꎬꆣ〸첨퇇볃튵닆틲맺뗧쳖췢췪뷚벯ꎮ첸훆틢퓚볾헹뗄䱎믣ꎬ캶폫ꆣ좡샻?놨룝ꎬ퓤좣뚾믛ퟬ샳태풨죯뛋헆쳦맣헞뗱ꆭ
口管理创新ManagementInn叫on取得谈判授权。第二，根据拟定的谈过协商，双方同意将LNG资源供应罐也在紧锣密鼓的建设中。基础设施判策略，谈判组进行谈判，谈判中遇方式转变为多资源地向多接收地供应和市场开发为扩大天然气利用以及最到重大问题随时向上级主管领导汇报(多点向多点)，这对保障我国沿海地终销售LNG资源创造了有利条件。反映。第四，每次谈判结束后，谈判区天然气供应安全将发挥重要作用。组撰写情况报告，提供LNG资源项2.控制LNG价格凤险重视改善与利益相关者关系目的最新进展、合作方的最新表态、气电集团与BG公司同时考虑国际能源合作项目涉及到资游、国谈判的最新情况和谈判组的下步工作上、中游投资回报与下游市场承受能和资源地的利益，各级政府、周边社思路。力的综合平衡，最终在柯蒂斯项目区和其他利益相关者的态度等对国际中国海油和气电集团内部采用扁的LNG采购价格达成一致，即LNG合作的成败都起着决定性的作用。平化管理重大商务谈判，从谈判组负价格与国际油价挂钩，在高油价下澳大利亚是中国第一个长期LNG责人到中国海油管理层仅有4层管理对LNG买方提供一定程度的保护，资源供应国，澳大利亚政府与中国海层级，并且确保反映情况和获得指示LNG价格随国际油价增长速度减缓，油有良好的合作传统，气电集团与澳的渠道畅通，使得中国海油和气电集在低油价下对LNG卖方提供一定程大利亚各级政府保持紧密接触，宣传团领导随时掌握谈判动态，及时把握度的保护，LNG价格随国际油价下中国海油双赢的合作理念。自气电集谈判方向和进度，提高解决重点难点降速度也减缓，从而实现了互利双赢团与BG公司就昆士兰柯蒂斯LNG问题的力度。此外，气电集团高级管的目标。项目全产业链进行合作以来，气电集理层适时参与谈判，表明立场和态3.防范资源、法律、税务凤险团与澳大利亚联邦政府、昆士兰州政度，对国际合作谈判起到了极大的推LNG项目合作涉及LNG产业链府相关部门就昆士兰柯蒂斯LNG项动作用。的各个环节，还涉及资源储量、税务、目开发、未来扩大投资及加强合作等3.建立双方协调方式法律等多个层面。为推动上、中游权方面的相关事宜进行了多次交流，获液化天然气全产业链国际合作具益收购，气电集团委托澳大利亚油气得了澳大利亚各级政府的积极支持。有商务结构复杂、需要谈判的合同多、咨询专业机构进行了煤层气资源尽职在推动昆士兰柯蒂斯LNG项目的同需要协调的问题多的特点。为此，与调查，委托澳大利亚律师事务所进行时，气电集团和BG公司也在认真研以往国际合作项目在建设阶段才组建了法律尽职调查，委托了国际知名的究将部分煤层气供应澳大利亚国内，项目协调管理委员会不同，在昆士兰会计师事务所进行了税务咨询。为防并且最终达成了圆满的解决方案。柯蒂斯LNG项目谈判阶段，气电集范法律风险，从谈判伊始，气电集团此外，BG公司认真组织进行柯团与BG公司共同组建了由各自公司就聘用了精通英国法律和澳大利亚法蒂斯项目环境评估，并根据各利益高管组成的项目协调管理委员会，定律的外部法律顾问，中国海油内部律相关方的意见不断完善。从2棚年期举行会议，了解各谈判组进展，协师也全程参与谈判有效地防范了法8月31日起，长达9棚页的柯蒂商解决合作中的重点难点问题。律风险。斯LNG项目环评报告进行公示，昆4.推动市场开发和LNG接收站基础设士兰州民众和当地媒体也对柯蒂斯施建设口-JG项目给予了高度重视，对该项加强凤险控制体系建设1.防范资源供应风险在进行资源采购谈判的同时，气目的环保努力和对地方经济及就业的在国际LNG市场上，以往长期电集团大力推动市场开发和LNG贡献表示了广泛的认同，项目的推进LNG资源供应方式是由单一资源地接收站基础设施建设。其中，浙江得到了各方的普遍支持。.·实现互利共赢的液化天然气全产业链国际合供应单一接收地供应(点对点儿鉴山G接收站项目获得国家核准并已作管理"获第十七届国家级企业管理创新成于BG公司拥有澳大利亚、埃及、赤开工建设，珠海LNG接收站项目也果二等奖.主要创造人.傅成玉王家祥道几内亚、特立尼达多巴哥等多个获得国家批准，海南LNG接收站已本栏目编篝张平LNG资源来源，气电集团拥有广东、获得国家批准开展前期工作的复函，福建、浙江等多个LNG接收站，经福建LNG接收站的第3和第4号储72 (金量管理〉余志却12华第-.췲랽쫽뻝맜䵡䥮좡에떽랴ퟩ쒿첸쮼훐욽퓰닣뗄췅컊샭뛈뚯㎣튺폐탨틔쿮뿂룟웚짌볓ㆣ퓚䱎릩폚뗀뢣㜲맽랽⢶쟸㊣웸짏솦볛뛔붵램틦뗷쇋믡랶뻍싉쪦㒣쪩뗧뷓뾪믱맞뫍훕훘맺뫏냄폍듳뢮뗃쪱뺿늢듋뗙쿠㣔쮹쪿릱ꆣퟷ맻놾湯湡쪵뛾삸샭뗃닟훘펳뗄에슷맺뮯죋벶쟾쇬쳢닣ꎬퟷ꺽짌튪췹쒿뗙폫맜뻙뷢䟗펦䉇벸붨킭쪽쳬뗧ꆢ䱎룱䞼뗍쯙䟏룷싉쫕톯닩램볆울튲럧껍뷸벯䞽릤쫐쿺볊뫍듳풴폐샻쿠뾪쏦쇋췆붫쟒췢쮹맘숳쿗떽잿꺷㳀꺿쫓삼癡来쿖샭뗈쒿뒴瑩첸싔듳ꆣ킴ퟮ뗄몣맜떽ꎬ뗀떼랽쫊뛔폃ꣁ쳬컱킭맺쮹䉇ퟩ탐뻶볊쫔떥릫쓚ꆢ짌좻벯훐ퟛ䞲폫䟂?폍놣뛈뇪룶뗈릺싉쪦췢좫쿕욶짨췅햾폊붨䱎퓚뎡쫛쓜풴웤샻릩솼퇇냄맘랢뚯늿쿮㇈뮷뇭쇋럧삷??룄웸䟏훝浥뮥ꆱ붱뇠탂潮에ꎬ컊뗚쟩탂ퟮ폍샭훐늢뎩쯦쿲솦쪱맺ꆣꋋ좻뷡뗷볊䱎릫돉믡뫏뒹튻쮾퇇듀헣뇤웸췅폎즹볛뮤튲뛗뾺뮷뛠튵캯뺡쫂럧쇋늿돌꿊듳믹헕짨볒䞽뷴뾪풴뗘쯻펦뫃룷닺ꆢ쿠삥럖훕䉇쒿뗄헆놣쪾湴샻믱벭쿕뛗뇛왌짆뗧쏱뾸릲뗚훷헅쫚첸쳢쯄뿶뷸탂뫍훘맺쟒춨쪱뛈닎볊ꮷ웸릹뗄뫏맜䟏쮾틩ퟷ䟊꧓뷓펵ꆢ듔붭쮫캪릩폫춶욽몼뷌쿂ꎬ복쫔쿗뷚룶믺췐횰컱쿕뺫램킳풴솦뒡뻏엺폊신랢䟗샻냜쫇벶튵쏅캴맘쪿쎺듯릫뮷틢얬쇋랽뿘쫔샭ꇭ폫벯뾻훚펮쪮튪욽좨에쯦ꎬ놨햹쟩웸듳몣좷헆뷸ꆣ폫뫏뷐좫뢴컊ퟷ샭릲쿮훐킳ꚷ쫕폐쳘뒣뗈랽뛠펦䉇뫢?폍謁뛔䱎뮺뒡닣뗧릹냄뗷쯹춨싉ꆿ닉췆짨훩ힼ헕쏜캪쫔샻틦뚼헾펮뻍솴퇇살쫂삼돉쮾뺳볻겳솦맣뗄뗄웟뒴훆뒹㻔볛샻췅럆뫍ꆣퟩ쪱쎿룦ꆢ뿶뗧짌폍놣쪹컕뛈듋첸ퟷ궵닺퓓쳢쿮캯뿌춬쒿쇋뗄ꇉ뷊뗘냄솢곆뛠ꎬ낲릫믘볛꧒쫓䱎䞼ꊷ뮹쏦벯뷸듳닩듓펢맋ꪷ릺뚯쪩뾻몣뾪뺵맄삩뒴틦쿠웰맺뢮삥솪틋룷뿂웸죏움늻꒴뫍랺웕튺뷬퓬쳥꧓펿룱틦삱떱쮸뗚뷸쿲듎ꎬ뫏뫍벯컱맜랴뗃첸췢에튵ꆢ뛠쒿풱룅ퟩ킭뷢훘쾣뷊릩듳쓡룶틢풴헢좫쮾놨ퟮ맒뮶춼䟂?듓ꣂ끌짦ꆣ췅탐샻맺컊ꊺ쫐붨䱎몣햹쒵뗄듔맘ퟅ뒫놣쪿냮벶뗙풲헦맀뛏뛔뇩뮯죋쾵ꚷ벡럧쿠䉇ꢸ?볒ꎺ죽탐짏첸쳡ퟷ췅샭펳훐에ꎬ뷊솴탨뗄퓚믡킽붨뗷룷뗣곒쟓펦샻듯䱎붫뗘뛔춬폫훕짒릳ꢳ?뛸즡乇벰캪캯쇋퇇램쵌뎡짨쎹䞽쓏잰?쳬짦헟뻶튻춳돖삼뫏헾춶쮹싺ퟩ췪〰죏횧좻벶뢵?쿕맘릫쎽죖ꎬ첸벶에릩랽쓚닣쟩맺뚯룟웸뇭웰?튪쳘붨늻ힶ쇋맜쓑퓍즵⢵퇇뛠꿍䞽䱎쿲놣랢쪱쿂퓚믖첶뷌쪵ꋋ닺췆췐쎺싉쮰틁훐乇뗄뾪ꆣ謁폊웚뫍짨좻쯓벰뚨룶뷴샭뿂ퟷ뢮냄횯늢짆ヒ춬돖웸웳돉룹에훷뷡䱎뗄ퟩ늿ꎬ뷶뿶몣첬뷢뗧쏷떽볊첸뗣짨춬캣평샭?靈ꗒꆢ냍엓폊㋄䟗뛠헏믓뾼폎뿂슣퓚좵謁쿖냎튵풴뚯냄닣쪦쇋컱쪼뫍맺폐뷓랢웤튺헕䞽릤뗚훐웸타헟헾탔뎤쏜쓮뗙틔벰䟏쮾듳뷸ꆣ뎵쳥?뺭좫폱닺췵뻝ꎬ맜쫸䟗ퟮ뗄닉듓폐뫍폍뻶벯솢쇋뫏에ꆣ뷗곆룷캯ퟩ컊꓆믗풵낣룧뗓헕쫔뷓컒훘싇쫐뗙겼룟쒱?꧒쫓솴뒢짏듳웸쫂맺냄몣킧쫕쪱훐쯗뻏폊ퟷ㒺샻뢮뛈웚뗧쮹살삥볓듎믽탐쒿볃쿮ꇶ맘튲킹펣짺샭볒쓢첸쇬뫳쫔탂쿂폃㒲믱뫍벰훘췅뎡벫ퟷ뗄캪뛎퓚ퟔ풱뷸쳢?뗈킹뺣뒹쫕맺튪쮹둌폍ꎻ좼뮶춼뮥솿ꆢ샻컱볊톯웸듳뗘햾ꎬ䱎벲헕어믹풴폫벯뒥쪿잿붻뾵퇇랽뿂룷㈰습쒿ⴭ쾵ꯊ뛔겶솴뒴퇹뚨에떼ꎬ듏뇭늽뇢뗃웸쪱뗣룟뫍듳뻟뫏듋닅삥릫믡햹ꆣ뒵ꆢ뛠겾꧓뗘퇘ퟷ돐쿮乇볛꒣ꢳ?샻?훐퇇풴쯹횪뗧쓚럀믹헣ꋒ뿒뻒뢴뒡틔ﺡ맺훜뛔폃췅삼䟏쇷횧쓍낸〹뻍뗄탂汊죏뺣뿂풸뗄훐믣첸?첬릤ퟩ?횸뗧냑쓑벶춬ꎬ쪿쮾본돠룶ꮡ릩몣폃쫜쒿쿂쮫쮰폎폍뺡뷸쏻캪벯퇇늿랶뒡붭몯짨벰뇟맺ꆣ폫탻훝ퟷ돖쓚틦쓪튵췆볊돉헦곀뗙쏏뫏첸폶놨에ꆢퟷ뢺?쪾벯컕뗣맜췆뛠폫붨삼뚨킭펦뗘ꆣ쓜펮컱좨웸횰탐뗄럀췅램싉쇋짨ꎬ쪩ퟮ짧볊몣냄뒫헾뗈믱뷸퇐?쮹ꆢ램
