业务与技术Finance & Accounting资产支持债券投资业务的会计处理黄中华■与其他债券相比，资产支持债券具有以下几个特点：一1.在2008年10月1日购入债券是分期还本付息，还本付息频率一般有借：交易性金融资产—成本 10 1001个月、3个月、6个月甚至1年等，其中以1个月和3个月最常见；二是各期还本 贷：银行存款 10 100付息金额不相等；三是债券期限取决于其基础资产的期限；年12月31日收到本期偿付的债券本金和利息、四是利率分为固定利率和浮动利率。资产支持债券的上述特结转收回面值所对应的溢价和确认公允价值变动损益点，使得其投资按《企业会计准则第22号—金融工具确认(1)收到本期偿还的本金和利息和计量》进行会计核算具有一定的复杂性。现举例说明。借：应收利息 113例： 贷：投资收益 113A公司于2008年10月1日以10 100万元价款购入票面总金额为借：银行存款 1 61310 000万元的资产支持债券，该债券期限2年，票面固定利率为 贷：交易性金融资产—成本 1 %，每季末还本付息一次。此笔债券每期还本付息金额及交易价格等相关数据见表1。 应收利息 113按持有目的的不同，A公司可将该笔债券投资划分为交(2)结转本期按面值收回债券所对应的溢价金额易性金融资产、持有至到期投资、贷款和应收账款投资或可本期按面值收回1 500万元债券本金，其对应的溢价金供出售金融资产，相应的会计核算处理如下。额为：1 500×（100/10 000）=15(万元)借：投资收益 15一、划分为交易性金融资产的会计处理 贷：交易性金融资产—成本 15交易性金融资产是按公允价值计量，但资产支持债券是(3)确认持有债券的公允价值变动损益按面值分期偿还本金。因此，A公司在按公允价值确认持有此时，A公司持有债券面值余额为8 500万元，表1中列剩余债券的公允价值变动损益后，当按面值收回下期偿还的示的债券市价99元/百元面值,因此，持有债券公允价值变债券本金时，需要确认所收到的面值金额与该部分在持有期动为：8 500÷100×（100-99）=85(万元)。间以公允价值计量金额间的差异，并将该差异予以转回，同借：公允价值变动损益 85时还应结转按面值收回的债券所对应的溢价金额。具体会计 贷：交易性金融资产—公允价值变动 85核算分录如下（单位：万元，下同）：年3月31日收到本期偿付的债券本金和利息、结（4）记录被套期工具的公允价值变动的浮动利率3M SHIBOR—按互换合同应收取的固定利率借：被套期项目—应付债券 97 %。 贷: 套期损益 97 830（2）被套期项目—应付债券是以摊余成本计量的，对（5）记录偿还债券被套期项目账面价值所作的调整，应当按照调整日重新计算借：被套期项目—应付债券 10 000 000的实际利率在调整日至到期日的期间内进行摊销，计入当期 贷：银行存款 10 000 000损益。本例公允价值套期会计核算注意点：（3）套期结束时，套期工具和被套期项目的公允价值变（1）X公司每半年确认的利息费用相当于按（3M SHIBOR+动损益将完全相互抵销，从而使净利润不受影响。■%）/2的综合利率计算的利息。3M SHIBOR+%=（作者单位：盐城工学院）支付给债券持有人的固定利率%+按互换合同应支付责任编辑 武献杰·财务与会计2011 0519
业务与技术Finance & Accounting表1 单位：万元表2 单位：万元市场交易价摊余成本⑤剩余本票面利息投资收益②=期初利息调整偿还面购入证券日还本付息日格（元/百偿付本金支付利息时间=期初摊余金①摊余成本×%③=②-①值④元面值）成本+③-④2008-10-0110110 0002008-10-10 10 1002008-12-31 99 1 500113 8 1 5008 -03-31 97 7 8007 -06-30 98 1 6 1 3006 -09-30 99 1 5 1 1005 -12-31101 4 4004 -03-31103 2 2 2 1002 -06-30102 1 1 1 6001 -09-30104 1 1 200010 000合计 10 000 注:含四舍五入尾数调整。转收回面值所对应的溢价和转回其公允价值变动损益、确认(2)全部售出债券持有剩余债券公允价值变动损益借：银行存款 6 272 交易性金融资产—公允价值变动 231(1)收到本期偿还的本金和利息借：应收利息 投资收益 205 贷：投资收益 贷：交易性金融资产—成本 6 477借：银行存款 公允价值变动损益 231 贷：交易性金融资产—成本 800二、划分为贷款及应收账款投资或持有至到期投 应收利息 资的会计处理 （2）结转本期按面值收回债券所对应的溢价金额和转回其公允价值变动损益贷款及应收账款投资与持有至到期投资是按摊余成本本期按面值收回800万元债券本金，其对应的溢价金额计量，二者计量方法基本相同。本文以持有至到期投资来为：800×（100/10 000）=（8万元）；其对应的公允价值变动说明资产支持债券的会计核算处理方法。因溢价购入债券，金额为：800÷100×（100 -99）=（8万元）。此笔债券的实际利率为%，每季结息时的适用利率为借：投资收益 %，有关数据见表2。 贷：交易性金融资产—成本 8根据表2相关数据，具体会计核算分录如下：借：交易性金融资产—公允价值变动 年10月1日，购入债券 贷：公允价值变动损益 8借：持有至到期投资—成本 10 000（3）确认持有剩余债券的公允价值变动损益 —利息调整 100此时， 贷：银行存款 10 100A公司持有债券面值余额为7 700万元，表1中列示的债券市价97元/百元面值，因此，持有债券公允价值变年12月31日，收到本期偿付的债券本金和利息动为：借：应收利息 1137 700÷100×（99 -97）=15（4万元）。借：公允价值变动损益 154 贷：投资收益 贷：交易性金融资产—公允价值变动 154 持有至到期投资—利息调整 借：银行存款 1 6134.假定A公司在收到本期偿还的本金利息后，于2009年6月30日按市价将该债券全部售出 贷：持有至到期投资—成本 1 500 应收利息 113(1)收到本期利息及债券售出款借：应收利息 以后各期会计处理据此进行，2010年9月30日收回最后 贷：投资收益 一笔本金和利息。借：银行存款 1 三、划分为可供出售债券投资的会计处理 贷：应收利息 交易性金融资产—成本 1 300根据企业会计准则要求，可供出售债券投资以公允价值财务与会计·20 2011 05
业务与技术Finance & Accounting计量。可供出售债券投资的公允价值变动额为其摊余成本与借：应收利息 公允价值之差。因此，在对可供出售债券投资进行后续计量 贷：投资收益 时，需同时计算其摊余成本及公允价值，它兼有交易性金融 可供出售金融资产—利息调整 资产和持有至到期投资两种债券投资的会计处理特点。借：银行存款 根据表 贷：可供出售金融资产—成本 8001和表2有关数据，对于被划分为可供出售的资产支持债券投资，其会计处理如下： 应收利息 年10月1日，购入债券(2)结转上期公允价值变动借：可供出售金融资产—成本 10 000借：可供出售金融资产—公允价值变动 —利息调整 100 贷：资本公积—其他公积 贷：银行存款 10 100(3)确认本期公允价值变动=摊余成本－公允价值=年12月31日，收到本期偿付的债券本金和利息、7 －7 469=(万元)。确定公允价值的变动借：资本公积—其他公积 贷：可供出售金融资产—公允价值变动 (1)收到本期偿付的债券本金和利息借：应收利息 年6月30日，按当时市价全部售出债券 贷：投资收益 (1)收到债券售出款、本金和利息 可供出售金融资产—利息调整 借：银行存款 7 借：银行存款 1 613 可供出售金融资产—公允价值变动 贷：可供出售金融资产—成本 1 500 贷：可供出售金融资产—成本 7 700 应收利息 113 —利息调整 投资收益 (2)确认公允价值变动=摊余成本-公允价值=8 -8 415=(万元)(2)债券售出后将前期计入“资本公积”科目中的累计余借：资本公积—其他公积 额结转至当期损益 贷：可供出售金融资产—公允价值变动 借：投资收益 年3月31日，收到本期偿付的债券本金和利息、 贷：资本公积—其他公积 公允价值的变动（作者单位：国家开发银行营运管理局）(1)收到本期偿付的债券本金和利息责任编辑 武献杰● 简讯《中国人民解放军财务条例》发布中央军委主席胡锦涛不久前签署命令，发布施行《中国人民解放军财务条例》。《条例》共设11章66条，主要明确了新时期军队财务工作的总体要求、基本任务、方针原则、领导体制和基本制度等；明晰了总部、军区级单位和军级以下单位财务部门和事业部门的财务工作职责，构成既相互协调又相互制约的运行机制；按照经费管理使用的基本流程，对预算管理、经费供应、支出管理、资产管理、会计核算、财务监督和相关业务建设等内容分别作了规范；在涉及经费使用审批、资金安全管理、预算外经费收缴、资产处置、会计核算要求，以及财务内部控制等方面，严格了财经纪律；特别规定各级机关要从严控制会议、集训、公务接待、差旅、办公设备购置与维修、办公杂支等行政消耗性支出，贯彻了国家和军队关于厉行节约工作的政策要求。《条例》明确规定，军队财务工作坚持依法管财、科学理财、节俭用财、讲求效益的方针，遵循统一领导、按级负责，分工管理、财务归口的原则。各级党委应当加强对财务工作的领导，把财务工作列入重要议事日程，依照党委工作和财经工作的相关法规制度，审议预算方案、预算执行情况、大项经费开支、大项资产处置和资产统计分析报告等重大财经事项，研究决定加强财务管理的措施，并对其任期和职责范围内的财经决策事项、财力保障绩效和经费安全负领导责任。军队单位必须严格贯彻执行国家财经法律和军队财务法规制度，建立健全本单位财务管理制度，一切经济活动都必须接受财务监督。新发布的条例自2011年5月1日起施行。（本刊记者）·财务与会计2011 0521
