公共经济学
中山大学
第六章 转移性支出
学习目标
• 了解各主要转移性支出类型。
• 了解社会保障制度建立的原因与公共部门的作用。
• 了解财政补贴的原因和主要种类。
3
导言
• 转移性支出是相对于购买性支出而言的，是公共支出的另
一个重要组成部分。
• 许多国家的转移性支出占公共支出的一半左右。
• 在转移性支出中，占比重最大的种类是社会保障支出。
• 本章介绍社会保障支出以及财政补贴等其他转移性支出。
社会保障制度与公共部门
• 社会保障的相关概念
• 社会保障：指公共部门向丧失劳动能力，失去就业机会，收入未能达到应有
水平，以及其他原因面临困难的公众，以货币或实物形式提供基本生活保障
的活动。
• 社会保障由社会保险和社会福利两个部分组成，其中社会福利又可以进一步
细分为社会救助和社会优抚。
• 社会保险：指国家对劳动者在其退休、生病、伤残等丧失或部分丧失劳动能
力时，以及在失业时给予货币或实物补助的活动。这是现代社会保障制度的
核心内容。
• 社会福利：包括社会救济和社会抚恤等内容，是指公共部门通过货币或实物
救助的形式，向生活有困难或处于某些特定情形下的公民提供补助的活动。
• 公共部门的社会保障支出：指财政向由于各种原因暂时或永久丧失劳动能力、
失去工作机会或生活面临困难的社会成员，提供保障其基本生活的支出。
• 社会保障支出是世界各国政府公共支出的一个重要项目，它与国家的社会保
障制度联系在一起，为政府实施社会保障制度提供了财力保障。它对保障社
会成员的基本生活，缓和不公平的分配制度造成的两极分化和维护社会稳定
等，都有十分重要的作用。
• 直接原因：市场失效带来的收入分配不公。
– 人们所从事的各种活动，都是在特定的社会中进行的，经济活动也不例外。不管
整个社会经济运转状况如何，在任何时期，对于所有的社会成员来说，总有部分
人由于各种各样的原因在生活上陷入困境，此时仅靠个人的力量难以或基本上难
以走出困境。这时，借助公共部门或社会力量来克服这些困难，即需要建立社会
保障制度，从根本上解决此类问题。
• 其他市场失灵的情况要求政府介入社会保障。
– （1）信息不对称
• 逆向选择：导致市场无法建立的主要原因。比如健康保险，如果保险公司按
照统一标准向所有人收取同样的保险费，那么身体健康的人就不会投保，剩
下的人支付的保费又无法弥补成本，保险公司只好提高保费，而这又使得更
多的人退保，从而导致恶性循环。
• 道德风险：仍以健康保险为例，人们购买了保险后，因为有了额外保障，可
能不再认真照顾身体，如酗酒抽烟导致生病，从而提高了保险公司支出，使
得保险市场难以建立。
– （2）人们的短视行为
• 如果不强制，人们可能由于短视的本性，而没有为自己年老、失业、患病等
将陷入的困境积累足够的资金，从而给社会稳定带来问题。
– （3）制度对于成本的节约
• 公共部门统一建立社会保障制度，由于规模经济效应的原因，可以节约制度
的运转成本，同时还可以形成社会安全网。
公共部门为何要介入社会保障制度？
思考：政府真的要介入社会保障吗？
• 对于社会保障制度是否应该存在，理论界一直有另外一种
声音。
• 弗里德曼夫妇对福利国家的评论
– 公共开支数目激增，原因在于立法者和选民倾向于认为，他们表
决通过的副力计划，是由别人而不是自己支付的。事实上，个人
缴纳的税款和他表决通过的公共支出之间几乎没有什么联系。
– 拿别人钱的诱惑力非常强烈，导致公共支出落在某些人手里。
• 贪污腐败、欺诈等非法行为。
• 利益集团游说医院通过有利于他们的立法。
– 结果：
• 公共支出使中等和上等收入者受惠，穷人无法得到好处，因为他们缺
少在政治斗争中成功取得资金的本事。
• 福利金领取者得到的净额，往往少于转移进的总额。为了获得政府的
福利，人们花费了大量额外资金用于竞争，导致社会净福利受损。
现实中的社会保障制度与社会保障支出
• 公共部门的社会保障支出的多少，与各国（地区）所建立
的社会保障制度类型密切相关。
• 历史上和现实中曾经存在或至今仍在运行的社会保障制度
主要有四种。
• 社会保障制度的四种类型：
– 福利型社会保障制度
– 保障型社会保障制度
– 国家型社会保障制度
– 储蓄性社会保障制度
社会保障制度的类型：福利型
• 福利型社会保障制度以英国和瑞典为代表。
• 主要特征有：
– （1）按照“普遍性”原则，实行“收入均等化、就业
充分化、福利普遍化、福利设施体系化”及包括“从
摇篮到坟墓”的各种生活需要在内的社会保障制度。
– （2）按统一标准缴费，统一标准给付，社会保障支出
由国家税收负担。
– （3）该制度的运行由政府负责，全面实行高福利。
社会保障制度的类型：保障型
• 保障型社会保障制度以美国和日本为代表。
• 传统社会保障制度，指的就是这种制度。
• 主要特征有：
– （1）企业、私人和政府都是责任主体，在不同的项目中发挥不同
作用。在社会保险中，主要缴税（费）人为企业和私人，政府只
是最后责任人。在社会救济和社会福利制度中，政府是最主要的
责任人。
– （2）与福利型社会保障制度相比，该类型制度的保障对象是有选
择的，提供的保障水平较低，强调的是保障而非高福利。
社会保障制度的类型：国家型
• 国家型社会保障制度以前苏联为代表。
• 该制度强调的是国家的作用。
• 该制度下，社会保险的对象是国有经济部门的雇
员，保险费由单位负担。
• 中国建国后一直到改革之前，就是按照这一制度
的要求构建城市社会保障制度。
• 因此以前国有企业有“铁饭碗”的称号。
社会保障制度的类型：储蓄型
• 储蓄型社会保障制度以智利和新加坡为代表。
• 该制度强调的是效率，而非公平。
• 在社会保障制度的筹资机制的选择上，这种制度实行的是
基金积累制（funded），而非现收现付制（pay-as-you-
go）。给付水平是缴费确定制（defined contribution，“
确定供款制度”或“供款基准制”），而非受益确定制
（defined benefit，“确定受益制度度”或“受益基准制
”）。给付水平的高低，取决于个人账户的积累，而不是
保障计划的承诺。
• 在一般情况下，保障计划只是给予最低的支付保障。
• 近年来，储蓄型社会保障制度的影响扩大。我国近来的社
保制度改革也受到此影响。
社会保障制度的模式
• 根据筹资机制不同，可以分为：现收现付制、基金积累制和混合制。
• 根据给付标准不同，可以分为：受益基准制、供款基准制和混合制。
• 社会保障制度在其实施范围之内，都具有强制性，但不同类型的社会保障制
度的管理方式有所差别。从理论上说，不同的管理方式都可以选择政府统一
管理的形式。但在现实中，现收现付制都采用政府统一管理的形式，而基金
积累制的个人账户管理则既有政府管理、公众机构管理，也有私人机构管理。
现收现付制和基金积累制
• 现收现付制：指一个时期的社会保障收入全部用于支付社
会保障支出的制度。
– 例如，实行现收现付制的养老保险制度是用当时的劳动者所缴纳
的资金，用于发放退休者的养老金。
– 在现实中，收入与支出不一定正好相等，这样累积下来的资金就
可能形成社会保障信托基金。美国就是这样。
• 基金积累制：通过建立个人账户，将私人和企业（所在机
构）的缴费直接记入个人名下，待符合规定条件时，私人
可以对该账户的资金进行支配。
– 例如，实行基金制的养老保险制度，劳动者在职期间按照规定标
准为其退休后的养老金进行储蓄，待到退休之后从该账户支取养
老金。
受益确定制和缴费确认制
• “受益确定制”（defined benefit system）：社会保障组
织对受益人的给付取决于预先规定的受益标准，由于无法
准确估计受益人对社会保障支出的实际需要，通常根据受
益人在享受受益时的年龄、工龄、健康状况、失业持续时
间、财产、抚养人口数量等容易识别的条件规定受益标准，
而不论受益人以往的缴费贡献。
– 在这种情况下，受益的公平性意味着受益水平的平均化。受益人
既缺乏改变自己的经济状况和多向社会保障体系缴款的积极性，
又没有节约使用资源的动力，因而往往造成社会资源的浪费和入
不敷出的压力。
• “缴费确定制”（defined contribution system）：这种生
活保障计划为参加计划的成员建立个人账户，积累其缴费
和利息，在成员符合支取要求时，把缴费形成的本金及其
利息返还给账户持有人或其指定受益人。
名义账户制
• 名义账户制（notional account system），其基本形式和
个人账户制相似。
• 参加社会保障计划的个人都有个人账户。个人符合条件领
取收益与其在过去的时间内缴费数额有关。
• 但是，受益金额不是个人缴费数额和投资收益的总和，而
是以缴费数额为基础，考虑国民收入增长、工资增长、物
价指数等情况，政府规定一定的收益率，再据此支付。
• 瑞典自1999年起实行的是名义账户制和个人账户制的混合
制度。
中国的社会保障体系
• 中国的社会保障制度包括6项，其中社会保险是社
会保障的核心。
社会保险
• “社会保险”，是指国家通过立法手段，运用社会力量对
劳动者暂时或永久丧失劳动能力，或虽有劳动能力，但因
失业而丧失收入来源时给予一定的物质帮助，以维持其基
本生活的一种社会保障制度。
• 社会保险制度主要包括养老保险、医疗保险、失业保险等
项目。
• 社会保险基金的收入，主要是通过对企业和私人征收的社
会保险税或社会保险费来筹集。
– 养老保险是国家通过立法规定一个年龄界限，当劳动者达到这个
年龄时，即依法判定其进入老年，解除其劳动义务，由国家、社
会提供一定的物质帮助和服务，以保障其晚年生活的制度。
– 医疗保险是国家通过立法对劳动者给予假期和收入补偿，提供医
疗服务以帮助其进行治疗和维持基本生活的制度。
– 失业保险是国家通过立法对劳动者由于非本人原因而暂时失去工
作、收入时，给予物质性援助帮助其维持基本生活的制度。
社会救助、社会福利和社会优抚
• “社会救济”，也称为社会救助，是指国家按照法定程序和标准，向因自然
灾害或其他社会、经济原因而难以维持最低生活水平的社会成员提供财力或
物质援助，以保证其最低生活需求的一种社会保障制度。
– 它是向由于各种原因陷入生活困境中的社会成员提供最基本的生活保障的最有效
方式。
– 社会救助的内容，主要是贫困人口救济、自然灾害救济和孤寡病残救济救助等。
– 它保障的是公民的生存权，对维护社会稳定有着积极的作用。
• 各界对“社会福利” 未形成统一的认识，有三种认识：
– 广义上的社会福利——为全体社会成员提供生活所必需的各种设施、服务和环境，
给予各种社会津贴以及采取各种保护性福利措施的这类活动与制度
– 中义上的社会福利——包括除社会保险以外的所有社会保障活动。因此，中义上
的社会福利将社会优抚、社会救助都涵盖在内，本章一开首提到的就是这一涵义
上的“社会福利”。
– 狭义上的社会福利——为社会中特别需要关怀的弱者群体（老人、儿童、残疾人
等等）提供必要的财力或物质援助，以提高他们的生活水平和自立能力。
• “社会优抚”，是指国家和社会根据宪法及有关法律、政策的规定，对现役
军人、退伍军人和烈军属等提供保证一定生活水平的资金和服务，是一种带
有褒扬优待和抚恤性质的特殊社会保障制度。
• 社会救助、社会福利和社会优抚等一般没有建立基金，其财力主要来源于政
府预算直接安排支出。
社会保障制度的改革
• 当今世界各国的社会保障制度改革多是针对现收
现付制进行的。这样，对改革问题的讨论首先需
要对现收现付制和基金积累制进行比较分析。
• 从理论上说，现收现付制与基金积累制是可以等
价的。养老保险体系无论采用现收现付制，还是
基金积累制，只要一个经济的最优储蓄率能够得
到保证，养老金增长的物质基础是完全一样的，
即养老金获得增长的物质源泉只能是下一代就业
人口的增长和他们劳动生产率的提高。
现收现付制与基金积累制是如何等价的？
——以养老金为例
• 假定：人的一生分为两个时期
• t-1期：工作期。个人缴纳的养老保险金占工资W比例为
τt-1，养老金缴纳金额为τt-1Wt-1。
• t期：退休期。个人领取的养老金数额
– 其中，x为养老金储蓄额τt-1Wt-1的回报率。
• 现收现付制的特点：下代人缴纳的养老金，用来支付上代
人的养老金。
– 养老金缴纳和给付恒等式
– Nt-1为t期进入退休期的老一代的人数， Nt为t期工作的一代的人数。
• 假设两代人养老金缴纳比例不变，τt-1=τt=τ。
• 假设人口增长率为n，则
• 假设劳动生产率的增长为λ，则
• 综合前面各式，得
• 因此，养老储蓄的回报率x≈n+λ。
• 下面介绍两个概念，需要掌握。
现收现付制与基金积累制是如何等价的？
——以养老金为例
• 完全基金积累制
• 仍假定养老金占工资的缴纳比例为τ。
– 与现收现付制不同：缴纳的养老金τWt-1不是交给公共养老管理机
构，而是交给一个养老基金管理公司，投资于资本市场。
• 资本市场回报率为r。
• 则t期给付的养老金为
• 根据宏观经济学：索洛（1956）的新古典经济增长模型，
推导出
• 当经济处于最优增长时，有
• 代入得
• 与现收现付制的结果完全一样，说明这两者是可以等价的，
关键在于能否设计出好的具体制度来。
现收现付制与基金积累制是如何等价的？
——以养老金为例
社会保障制度改革的争论
• （1）改革的原因
• 直接原因是财政危机。
• 当然，改革中资源配置、收入分配和宏观经济稳定方面也得到
了应有的考虑。
• 在现收现付制中，政府要直接负担社会保障手不抵支的责任。
• 而在实行基金积累制的个人账户制之下，私人直接为自己的未
来储蓄，因而从理论上来说此时政府的财政责任较轻。
• 另外，在基金积累制（个人账户制）下，人们预期社会保障资
金可以获得和资本市场一样的回报率，因此直接导致了许多国
家选择了基金积累制。尤其是在经济良好，股市繁荣的时候这
种现象更加突出。
（2）现收现付制是否降低了储蓄
• 从理论上说，只有当现收现付制下的总储蓄出现不足时，即该经济的
利率大于黄金增长的最优利率，此时如果引入基金积累制，就可以提
高国民储蓄，使利率增长恢复到与黄金增长相一致的状态。在这种情
况下，养老体系从现收现付制向基金制（个人账户制）的过渡，可以
改进经济效率。
• 在没有资本积累的状况下，现收现付制是理想的。而在真实经济生活
中总是存在着资本积累，资本的边际产出大于总工资的增长率。这意
味着政府采用基金制的长期成本低于现收现付制。也就是说，在提供
相同福利的条件下，基金制中的储蓄额将低于现收现付制所要求的税
收额（费）。
• 现收现付制下的养老保险是否对储蓄行为产生影响而降低了储蓄？生
命周期理论认为，私人的消费和储蓄决策是以其一生的收入为基础的。
在工作时期，人们将一部分收入储蓄起来，用于退休时的消费。这笔
资金在使用前可用于投资，因而能增加社会资本存量。
• 但罗伯特·巴罗（Robert Barro，1944－）认为，从理论上说，它对储
蓄没有任何影响，而只是父母为此调整留给子女遗产而已。
• 对这个问题还存在广泛的争论。这就是遗赠效应，假定储蓄的一个重
要原因是遗赠。年老一代可能会更多地储蓄，以便给子孙后代留下更
多遗产。这将会增加储蓄。
（3）现收现付制的政治经济学与基金制优势问题的争论
• 在政治上，现收现付制容易得到支持，因为它能给当今退休人员以及将要退
休的人员以额外的好处。这种情况下，在进行民主投票的时候，当代人就很
倾向于选择能使自己得益的现收现付制。
• 但是，这好处却是要由未来的纳税人支付的。现在，全世界实行现收现付制
的国家都认识到已经没有进一步增加社会福利的余地。
• 目前的现实状况是，人口平均寿命的普遍提高，众多国家进入老龄化社会，
意味着下一代人需要赡养的人口增多。同时，人口增长率下降，发达国家甚
至出现人口负增长，这意味着下一代工作的人变少。另外，随着经济规模扩
张，根据边际产出递减的原理，经济增长率也将减缓，意味着养老金的收益
降低。
• 在上述情况下，要保持支付较高的养老金，保证社会保障制度正常运行，就
必然要提高缴费率。但是，税（费）率的提高，又必然对一国的竞争力产生
不利影响。如果税（费）率不提高，则因为社会保障支出的标准既定，公共
部门必然要靠包括举债在内的各种形式来支付养老金，从而压垮政府财政。
• 除了现收现付制本身的弊端之外，基金积累制本身也具有较强的吸引力，这
就是资本积累带来的高回报。
• 基金积累制也具有缺陷：
– 与现收现付制相比，基金制的管理成本较高，而现收现付制的收入用于即期支出，
其管理成本较低。高的管理成本可通过高回报弥补。
– 如果没有较为健全的运作良好的资本市场，或者说资本市场像赌场，则基金制的
高收益将面临非常大的风险。一旦资本市场崩溃，基金制的养老金将受到重大损
失，最后还是需要政府通过财政资金来兜底。
• （4）社会保障制度的经济效应的争论
– 以养老保险为例。养老保险制度将导致人们的更早退休，即出现退休效应。
– 政府的社会保障项目有收入效应和替代效应。比如说，养老保险制度对老人的资
源的转移使得他们的收入增加，这就是收入效应。同时，养老金使得老人有了额
外的休闲时间，改变了他的工作回报，这就是替代效应。
– 公平性的争论。任何保险项目的本质，都是有些人得到的比付出的保险费要高，
而有些人得到则较少。有些人就会把这种效益视为不公平。但从社会的意义讲，
这种不公平性也是社会保障制度能够存在的基础。另外，社会保险具有收入再分
配的功能，大部分人认为追求公平是“值得的”。
• （5）中国社会保障体系的筹资问题
– 以养老保险为例来说明。面临的问题有：一是人口老龄化，导致高额的养老费支
出，给现收现付制的养老保险带来巨大压力；而是生产率的增加率下降。随着经
济总量增大，边际产出递减，经济快速增长带来的收益在逐渐减少。
– 对储蓄的影响：由于目前我国的社会养老保险制度尚未完善，人们普遍没有安全
感，因此社会的储蓄仍是呈现增加的趋势。
• （6）社会保障制度改革与财政的理论分析
– 从理论上说，如果公共部门在现收现付制下，总是能够筹集到足够的资金，那么
现收现付制照样可以做到可持续运转；如果基金积累制下，个人账户资金投资严
重失误，基金制同样可能带来危机，而这种有着广大影响面的危机，最后只能由
财政来收拾残局。
– 财政是社会保障活动的重要财力来源和最后一道防线。无论采取什么方式，社会
保障都是需要政府介入的。
财政补贴
• 财政补贴是政府为了某种特定的政策目标，向家庭、企业
或私人提供的补助和津贴。它为世界各国政府所普遍重视，
成为各国政府管理与调节社会经济的重要工具。
• 它是政府将从纳税人手中取得的一部分收入无偿转移给企
业或居民支配使用，是政府财政进行收入再分配的一种形
式。
• 政府通过财政补贴可以调节供求关系，稳定市场价格，促
进特定产业的发展，维护企业和消费者的自身利益，从而
影响全社会资源配置结构及社会经济的整体发展。因此，
政府财政补贴也是一种宏观经济调控的手段。
财政补贴的种类
• 政府所需作用的社会经济生活是极为复杂的，从而政府运用财政补贴的
作用对象和希望达到的目的也是多种多样的，决定了财政补贴也相应地
有着多种形式。
• （1）价格补贴
– 价格补贴：指政府为了安定城乡人民生活和提高人民生活水平，加强国民
经济的薄弱环节，由财政向企业和居民支付的与价格政策相关的补贴。它
以政府预算直接安排支出的方式提供。
– 案例：家电下乡补贴。
• 在目前全球性金融危机的大背景下，我国经济也遭遇了寒冬。2009年2月1日，
国家决策在全国范围内全面铺开“家电下乡”的活动，目的主要是拉动内需。
• 补贴的流程为：第一步，消费者带着户口本和身份证到有资质的销售店购买产
品；第二步，经销商把信息录入电脑并开具发票；第三步，消费者带着身份证、
户口本、发票和家电下乡产品标示卡到当地财政部门登记；第四步，财政部门
审核后把补贴打进农民的储蓄卡内。整个过程大约需要15天。
• 补贴额度：购买家电下乡产品时，农户可获得产品售价13%的补贴款，补贴款
由中央财政负担80%，省级财政负担20%。
• 同时，国务院决定，将投20亿元鼓励5类家电以旧换新，试点的9省市消费者旧
家电以旧换新可获10%的价格补贴。
财政补贴的种类
• （2）企业亏损补贴
– 企业亏损补贴：指企业因为政策性原因而造成的补贴，政府为了弥
补企业的损失，确保企业能够继续正常经营下去而给予企业的补贴。
– 使用范围：一般为自然垄断行业。在自然垄断行业，市场无法有效
配置资源，需要政府限制垄断企业的定价，防止企业获取超额利润，
损害社会公众利益。这样就会导致企业出现亏损或者微利，这就需
要政府给予补贴，维持企业正常发展，才愿意在限价情况下仍保持
充足的供给。
– 补贴方式：可以直接由政府预算支出提供，也可以通过冲减预算收
入或者冲减企业上缴的利润来提供。
– 案例：中国政府补贴石油企业。据报道，2008年中石化获得了503亿
元财政补贴，而中石油获得157亿元的财政补贴。原因主要在于：国
际原油价格大幅攀升，国内成品油价格长时间从紧控制，炼油业务
长期处于巨额亏损状态。
• 企业亏损补贴和价格补贴的区别：
– 1. 价格补贴主要是以私人为直接的收益对象，甚至拨
给企业的价格补贴也是如此；而企业亏损补贴则是以
企业为直接的收益对象，尽管它也可能因为企业没破
产而间接使企业的员工收益。
– 2. 价格补贴往往关系到私人的生活水准；而企业亏损
补贴则往往直接关系到企业的生产经营能否持续下去。
– 3. 价格补贴多发生在流通环节，是向私人和商业企业
提供的；而企业亏损补贴则多发生在生产环节，主要
向生产企业提供。
– 4. 有时政府也将价格补贴拨付给企业，这是为了弥补
政策性原因所造成的购销价差损失；而政府之所以将
企业亏损补贴拨付给企业，则是为了使得企业在政府
政策性引起经营价格倒挂的情况下，能够弥补所需的
经营费用和获得合理的利润。
财政补贴的种类
• （3）财政贴息
– 财政贴息：指财政对使用某些规定用途的银行贷款的企业，就其
支付的贷款利息提供的补贴。它是一种比较隐蔽的财政补贴，其
实质是财政代替企业向银行支付利息，是国家财政支持有关企业
或项目的发展，帮助其承担市场风险的一种形式。
– 案例：大学生创业。受经济危机影响，当前大学生就业困难，政
府出台了多种政策扶持大学生就业，其中就包括鼓励大学生自主
创业。比如重庆市出台了扶持大学生创业的措施，对创业贷款提
供全额贴息。贷款最高额度一般为5万元。同时，对创业能力强、
创业项目优的大学生，贷款额度可放宽到8万元；大学生合伙经营
小企业和组织起来共同创业的，可按人均5万元规模申请贷款，但
总额不超过100万元。
• （4）税式支出
– 税式支出（tax expenditure，又称“税收支出”）：指根据税收制
度的各种优惠规定，对于某些纳税人或课税对象给予的减税免税。
– 第7章对此有进一步的分析。它也是一种比较隐蔽的财政补贴。税
式支出减少了政府财政收入，实质上是以冲减税收收入的方式发
生的一笔财政支出。
财政补贴的种类
财政补贴效应
• 财政补贴总是直接或间接与价格变动有关，不是财政补贴
引起价格变动，就是价格变动导致财政补贴，因此，财政
补贴会影响资源配置、需求和供给。
• 1. 财政补贴对资源配置的影响
– 财政补贴与价格的变动密切相关，往往是由于政府干预价格直接
影响相关企业和私人而形成的，因而财政补贴会改变原先的相对
价格体系，引起生产者和消费者行为的变化，生产者倾向于生产
更多的补贴品，消费者倾向于消费更多的补贴品。
– 在市场经济下，价格是市场机制引导资源配置最重要的信号，相
对价格发生变动后，社会资源的配置也相应随之变化，从而达到
政府的政策意图。
• 2. 财政补贴对需求的影响
– 一方面，财政补贴会影响价格水平。价格是影响需求
的最重要因素之一。一般而言，商品和劳务的价格越
低，企业和私人对它们的需求越大，因而财政补贴会
影响需求。
– 同时，财政补贴影响了某些商品和劳务的价格，还可
能影响企业和私人增加或减少相关的可替代产品的需
求量，产生了替代效应。
– 另一方面，财政补贴改变了国民收入中原有的分配结
构，一部分企业或私人由于获得财政补贴而增加了收
入，购买力增强，有能力购买更多的产品和劳务，从
而对产品和劳务的需求增加，产生了收入效应。
财政补贴效应
• 3. 财政补贴对供给的影响
– 财政对企业的补贴会降低企业的生产成本，提高企业的盈利水平，于是
企业认为从事该生产活动有利可图，从而增加补贴产品的生产和劳务的
供给。
– 对私人的财政补贴增加了私人可支配收入，购买力增强，私人对产品和
劳务的需求增加，由此刺激了供给的相应增加。
• 4. 财政补贴对社会生活的影响
– 政府在实施某些经济社会政策时，扭曲了市场竞争条件，干扰了市场价
格机制，从而影响了一些企业或个人的经济利益。
– 如果政府不对这些企业或个人予以补贴，单凭其自身是难以生存和发展
的，同时也不可能进行有效的经济活动；另外，也会增加政府实施经济
社会政策的难度。
– 例如，农业生产受自然气候的影响程度很大，各年份的产量差异很大，
而农产品的需求相对缺乏弹性。因此，在农业丰收的年份，政府通过补
贴多收购农产品，保证农产品价格不会跌得过低，以保护农民的生产积
极性，减少农业资源的浪费；在农业歉收的年份，政府通过调动储备粮
食投放到市场，避免农产品价格上涨过高，同时给予消费者一定的补贴，
以稳定人民生活水平和维护社会秩序。在发达国家，农业补贴是最主要
的财政补贴方式。
财政补贴效应
其他转移性支出
• 转移性支出中除了社会保障支出和财政补贴这两大部分外，还有其他
一些支出项目，主要有外援支出、债务支出和其他支出。
• 援外支出
– 援外支出：指政府财政各种用于援助其他国家或国际组织的项目上的支
出。
– 它在不直接形成国内商品和劳务的需求时，具有转移性支出的性质。在
当今世界，国与国之间的政治经济联系日益密切，对外交流日益增加，
援外支出对于加快本国经济发展，维护世界和平，都具有重要意义。如
同接受外国援助一样，国家很自然地要对外提供或大或小的援助。
– 作为发展中国家，中国的援外支出能力有限，在外援上应量力而行，同
时要注意对外援助的方式和效果。
– 案例：
• 中国援助墨西哥猪流感疫情。2009年4月中旬墨西哥爆发人感染猪流感疫情，
中国在第一时间向墨西哥政府提供500万美元人道主义紧急援助，主要用于提
供口罩、手套、隔离服、消毒用品和红外测温计等应急物资。
• 建国初期，苏联对我国的援助。
• 债务利息支出
–债务支出：指政府财政用于偿还国内公债和国
外借款的还本付息支出。
–债务利息支出属于转移性支出的范畴。
–国家债务的利息支出，并不对国内资源和要素
（商品和劳务）形成直接的需求压力，从这个
意义上说，财政的债务利息支出具有转移性支
出的性质。
其他转移性支出
小结
• 转移性支出是公共支出的重要内容。社会保障支出又是转
移性支出的重点。
• 社会保障制度的建立与公共部门有着密切的关系。
• 社会保障制度类型的选择直接影响着财政的社会保障支出。
现收现付制下，财政的社会保障支出责任较大。个人账户
制下，财政的生活保障支出责任较小。
• 财政补贴的种类主要有价格补贴、企业补贴、财政贴息和
税式支出。
• 其他转移性支出还有援外支出和债务利息支出。
转
移
性
支
出
杨
志
勇
张
馨
思考题
• 你认为政府应该要介入到社会保障领域吗？理由
是什么？
• 我国目前的社会保障体系是什么样子的？
• 以养老保险来说，现收现付制和基金积累制有什
么区别？为何现在各国改革的趋势是向基金积累
制靠近？
• 财政补贴的种类有哪几种？它们的内容是什么？
