第三节 寡 头
不完全竞争市场
寡 头
寡头市场
寡头市场（oligopoly）：是指少数几家厂商控制
整个市场的生产和销售的市场结构。
是现代社会最重要的一种市场结构。
这是一种以垄断因素为主，同时存在竞争，更
接近于完全垄断的市场结构。
并非所有的寡头都是大企业。如在一个封闭社
会中的两家小百货店。
寡 头
寡头市场的特征
1. 少数几家厂商：
控制价格
相互依赖
行业中厂商为数甚少，厂商间存在相互依存、相
互竞争的关系。每一个厂商的决策都要考虑其他
厂商的反应。
2. 进入障碍
3. 产品差别可有可无
产品没有差别的称为纯寡头垄断。
产品有差别的称为有差别寡头。
寡 头
寡头模型
寡头垄断企业间存在密切的联系，企业的任何
决策都必须考虑对手的反应。对对手的反应方式作
不同的假设可以得到不同的寡头垄断市场模型。
因此，没有统一的寡头垄断市场模型。
两类模型
无合作的寡头模型
古诺模型
斯威齐模型
博弈论模型
有合作的寡头模型
卡特尔模型
价格领导模型
寡 头
古诺模型
古诺模型是早期的寡头模型。它由法国经济学
家古诺（Autoine Cournot）于 1838 年提出。该模
型通常被作为寡头理论分析的出发点。
古诺模型是一个只有两个寡头厂商的简单模
型，该模型也被称为“双头模型”。
其结论很容易被推广到三个或三个以上的寡头
厂商的情况中去。
寡 头
古诺模型的假定
市场上只有A、B 两个厂商生产和销售相同的
产品，他们的生产成本为零。
他们共同面对的市场需求曲线是线性的，两个
厂商也都准确了解市场需求曲线；以相同的市场
价格出售产品。
两个厂商都是在已知对方产量的情况下，各自
确定能够给自己带来最大利润的产量，即每一个
厂商都是消极地以自己的产量去适应对方已经确
定的产量。
寡 头
古诺模型
假设市场需求是： P = 30 - Q
其中， Q = Q1 + Q2 ，MC1 = MC2 = 0
厂商A 的决策
R1 = PQ1 = (30 – Q ) Q1 = 30Q1 - ( Q1 + Q2 ) Q1
= 30Q1 - Q1 ²- Q1Q2
MR1 = ∆R1/∆Q1 = 30- 2Q1 - Q2
MR1 = 0 = MC1
厂商 A 的反应曲线：Q1 = 15 – 1 / 2Q2
反应曲线（Reaction Curve） ：在给定对方产量的情况
下，厂商利润最大化的产量。
厂商B 的决策
同理，厂商B 的反应曲线：Q2 = 15 – 1 / 2Q1
联立求解两个反应函数,得：
Q1 = 10 , Q2 = 10 称为古诺解，或古诺均衡。
图示
寡 头
古诺模型
性质：如果其他厂商采
用古诺解，厂商最好的决
策就是采用古诺解。这时
采用其他的产量都会招致
损失。
如果大家都采用古诺
解，没有厂家会单独离
开，选择其他产量。
10
10
15
15
30
30
Q1
Q2
0
厂商B的反应曲线
厂商A的反应曲线
古诺均衡
市场需求曲线是：P = 30 – Q
边际成本等于零
BACK
寡 头
斯威齐模型
寡头垄断市场上价格具有刚性，即当成本有一定
量的改变时价格却保持不变。这就是说，在这种市
场上，一旦价格决定以后，就有一定的稳定性。
美国经济学家斯威齐（Sweezy P）于1939年提出
了弯折的需求曲线来解释这种现象。
寡 头
如果一个寡头厂商提高价
格，行业内的其他寡头厂商不
会跟着改变价格（因而提价的
寡头厂商的销售量的减少是很
多的）；
如果一个寡头厂商降低价
格，行业内的其他寡头厂商就
会把价格降低到相同的水平，
以避免销售份额的减少（因而
降价的寡头厂商的销售量的增
加是有限的）。
斯威齐模型的假定
D
MR
SMC1
SMC2
d
P
Q
0
Pe
Qe
只要边际成本线在缺
口范围内波动，厂商的
价格和产量将保持不变
寡 头
斯威齐模型
弯折的需求曲线分析有两个缺点。
第一，它没有解释为什么现行价格会是图中的
Pe。它仅有助于解释为什么寡头会坚守现有的价
格。折线需求曲线虽解释了价格刚性，但却没有解
释价格本身。
第二，当宏观经济不稳时，寡头企业的价格并
不像折线需求理论讲的那样具有刚性。
在通货膨胀时期，许多寡头都会经常且大幅度地
提高它们的价格，而在衰退时期，有的寡头会降价。
在某些情况下，这些降价会引发一场价格战,竞争对
手为维护其市场份额所进行的一轮又一轮的降价。
寡 头
价格领导模型
当行业中某个或少数几个厂商公开确定价
格以后，其他厂商就会追随其价格。这种定价
方式称为价格领导模式。
率先订价的厂商被称为价格领袖。
有三种模型：
支配型厂商的价格领导
气压表示的价格领导
低成本厂商价格领导
第四节 寡头厂商之间的博
弈 : 博弈论初步
不完全竞争市场
博弈论初步
单人优化问题：在给定的环境下或条件下，个
人如何做才可以取得最好的结果
比如，消费者均衡问题，生产均衡问题
多人优化问题：多个人的决策相互依赖，必
须考虑其他人的反应。也称博弈问题。
比如，下棋打牌，核军备竞赛，广告战，价格战
引 言
博弈论的基本要素
博弈论
博弈论（Game Theory）又名对策论，游戏
论：研究在多个决策者策略相互依赖、相互作用
的条件下的最优化问题的学科。
是研究理性的决策者之间冲突及合作的学科。
应用：被广泛地应用于政治、外交、军事、经
济的研究领域。
博弈论的基本要素
博弈结构（Structure of a Game）
博弈的三个要素：
博弈参加者。博弈论分析假定参与者都是
理性的。
行动或策略空间。博弈论参与者必须知道
他自己及其对手伙伴的策略选择范围。
决策行为结果。博弈论用数字表示这类结
果，并称之为支付。
可以用支付矩阵（又称得益矩阵，收益矩
阵，赢得矩阵等）来描述一个博弈结构。
博弈均衡的基本概念
广告博弈的支付矩阵
A 和B 销售竞争的产品
他们正在决定是否做广告
10，2
6，8
15，0
10，5
做广告
不做广告
做广告
不做广告
厂商A
厂商B
厂商A: 不论B怎样决策，
做广告总是最好的。
厂商B:不论A怎样决策，
做广告总是最好的。
A和B的占优策略都是“做
广告”。
不用担心其他博弈方的选
择。
（做广告，做广告）是占
优策略均衡。
占优策略（Dominant Strategy）：
无论对手如何选择都是最好的
博弈均衡的基本概念
并非每个博弈都有占优策略。
此时，一个博弈方的最优策略依赖于其他博弈
方的选择。如前面支付矩阵变为：
广告博弈的支付矩阵
20，2
6，8
15，0
10，5
做广告
不做广告
做广告
厂商A
厂商B
不做广告
厂商A: 不存在占优
策略，选择依赖于B的选
择。
厂商B:占优策略仍
为做广告。
问题： A应该如何选
择？(应考虑B的选择）
博弈均衡的基本概念
占优策略均衡
占优策略通俗来说是：
“我所做的是不管你做什么我所能做的最好的”
“你所做的是不管我做什么你所能做的最好的”
占优策略均衡指博弈中的所有参与者的占优策
略组合所构成的均衡。
博弈均衡的基本概念
纳什均衡
纳什均衡指一组给定对手行为前提下对各博弈
方存在的最佳选择；在纳什均衡状态下，只要其
它参与者不变换策略选择，任何单个参与者不可
能单方面通过变换策略来提高他的所获支付。
美国数学家和统计学家纳什(Nash)于 20 世纪
50年代提出这一概念，所以称作纳什均衡。
占优策略均衡一定是纳什均衡，但纳什均衡不
一定是占优策略均衡。
纳什均衡通俗来说是：
“我所做的是给定你所做的我所能做到的最好的”
“你所做的是给定我所做的你所能做到的最好的”
博弈均衡的基本概念
纳什均衡
8，9
6，8
3，5
7，10
U
L
R
D
甲
乙
甲乙都没有占优策略。
对甲来说：当乙选L时，甲
选U; 乙选R时，甲选D 。
对乙来说：当甲选U时，乙
选L；甲选D时，乙选R 。
（U , L),(D , R)是纳什均
衡。
对（D，L)来说，当甲选D
时，乙会选R而不是L ,因此
（D，L)不是均衡的。
寡头厂商的共谋及其特征
囚徒困境
－2，－2
－7，－1
－1，－7
－5，－5
坦白
坦白
不坦白
不坦白
囚徒A
囚徒B
囚徒A的选择:
一定先考虑B的选择。若B
选坦白，则A选坦白；若B选不
坦白，则A还选坦白。
囚徒A 有一个占优策略“坦
白”。
囚徒B的选择:
同理，囚徒B也 有一个占
优策略“坦白”。
（坦白，坦白）是囚徒困
境模型的必然占优策略均衡。
但并不是最优的策略选
择。最优应为（不坦白，不坦
白）。
寡头厂商的共谋及其特征
囚徒困境模型说明一个道理：从个人利益出
发选择的最优策略，从整体看却不一定是个好的
结果，个人理性和团体理性之间是有冲突的。
比如： 踮脚尖看戏， 挤公共汽车
囚徒困境（ Prisoners’Dilemma ）
结论：
从良好的愿望出发，不一定能达到好的结果；
个体理性解是纳什均衡，能够自动实施，而团
体理性解却不能自动实施；
如果希望一个制度达到某一结果，那么只有该
结果是一个纳什均衡，才可以自动实施。
寡头厂商的共谋及其特征
囚徒困境（ Prisoners’Dilemma ）
只达到效率很差的个体理性解，没有实现团体
理性解。
前者是稳定的，是自动实施的；尽管团体理性
解对大家都好，但它是不能自动实施的，需要改变
条件。
案例：美国的烟草广告
美国政府在1971年禁止在广播电视上作香烟的广告，
烟厂不得不停止在这两个媒体上的广告竞争，结果是省了
广告费，香烟的销售量也几乎没减。烟厂利益大增。但烟
厂之间一般不可能达成这样的协议。
寡头厂商的共谋及其特征
重复博弈 ( Repeated Games )
囚徒困境是静态的，纳什均衡是效率低下的
个体理性解。
很多情况下，寡头厂商是在进行重复博弈。
在囚徒困境的不断重复中，厂商可以建立起
他们行为的声誉，并研究竞争对手的行为，实施
奖惩，从而在重复博弈中，形成合作的局面，使
得团体理性解成为可能。
可以用重复博弈解释厂商之间的长期合作行为。
重复博弈下，以牙还牙策略（Tit - for－tat）
是盈利性最好的策略。
寡头厂商的共谋及其特征
结论:
在重复博弈中利用以牙还牙策略，重复囚徒困境博弈能形成合作解。
这种情况最可能出现在此种市场：
厂商较少
稳定的需求
稳定的成本
合作是困难的，因为在长期中，这些因素
可能是变化的。
重复博弈 ( Repeated Games )
第五节 不同市场的比较
不完全竞争市场
不同市场的比较
经济效率：经济资源利用的有效性
不同市场结构下的经济效率是不同的，市场
的竞争程度越高，经济效率越高：
完全竞争市场的经济效率最高
垄断竞争市场的效率较高
寡头市场的效率较低
垄断市场的效率最低
不同市场经济效率的比较
如表
不同市场的比较
BACK
配置严重不足
有
有经济利润
最低
最高
向右下倾
斜较陡
MR=LMC=SMC
P=AR≥LAC=SAC
完全垄断
配置不足
有
不确定
比较低
较高
不确定
MR=LMC=SMC
P=AR≥LAC=SAC
寡头垄断
配置不足
有
0
较高
比较
低
向右下倾
斜较平缓
MR=LMC=SMC
P=AR=LAC=SAC
垄断竞争
有效配置
无
0
最高
最低
水平
P=MR=LMC=SMC
=LAC=SAC=AR
完全竞争
资源配
置状况
过剩生
产能力
长期利润
产量
价格
需求曲线
长期均衡条件
市场类型
不同市场的比较
计算题：
某一行业中有大量的厂商，每一厂商的成本函数为：
TC = 36 + 8q + q²，( q 为该厂商的产出量 )；行业为完全竞争
的市场结构。
1 . 计算每个厂商的边际成本、平均成本、平均可变成本以
及每个厂商的短期供给曲线。
2 . 假定行业的需求曲线为：P = 32- Q / 50 ，其中 P 为该商
品的价格，Q 为行业供给量。假定行业中有 100 个厂商，试计
算行业市场的出清价格和数量。
3 . 该行业是否处于长期均衡？
作 业
不同市场的比较
简答题：
1 . 为什么说垄断竞争兼有垄断和竞争的因素？
2 . 分析比较完全竞争厂商和垄断厂商的长期均衡，
并结合图形进行评价。
作 业
