（企业融资）银行间债券市
场非金融企业债务融资工
具信息披露规则
NAFMII 规则 0002
银行间债券市场非金融企业债务融资工具信息披露规
则
第壹条为规范非金融企业（以下简称企业）于银行间债券市
场发行债务融资工具的信息披露行为，加强市场自律管理，根据
中国人民银行《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办
法》及关联法律法规，制定本规则。
第二条企业全体董事或具有同等职责的人员，应当保证所披
露的信息真实、准确、完整，承诺其中不存于虚假记载、误导性
陈述或重大遗漏，且承担个别和连带法律责任。个别董事或具有
同等职责的人员无法保证所披露的信息真实、准确、完整或对此
存于异议的，应当单独发表意见且陈述理由。
第三条为债务融资工具的发行、交易提供中介服务的承销机
构、信用评级机构、会计师事务所、律师事务所等中介机构及其
指派的经办人员，应对所出具的专业方案和专业意见负责。
第四条债务融资工具的投资者应对披露信息进行独立分析，
独立判断债务融资工具的投资价值，自行承担投资风险。
第五条企业应通过中国货币网和中国债券信息网公布当期
发行文件。发行文件至少应包括以下内容：
（壹）发行公告；
（二）募集说明书；
（三）信用评级方案和跟踪评级安排；
（四）法律意见书；
（五）企业最近三年经审计的财务方案和最近壹期会计报表。
首期发行债务融资工具的，应至少于发行日前 5个工作日公
布发行文件；后续发行的，应至少于发行日前 3个工作日公布发
行文件。
第六条企业应于募集说明书显著位置进行如下提示：
“本企业发行本期 xxx（债务融资工具名称）已于中国银行
间市场交易商协会注册，注册不代表交易商协会对本期 xxx（债
务融资工具名称）的投资价值做出任何评价，也不代表对本期 xxx
（债务融资工具名称）的投资风险做出任何判断。投资者购买本
企业本期 xxx（债务融资工具名称），应当认真阅读本募集说明书
及有关的信息披露文件，对信息披露的真实性、准确性和完整性
进行独立分析，且据以独立判断投资价值，自行承担和其有关的
任何投资风险。”
第七条企业最迟应于债权债务登记日的次壹工作日，于银行
间债券市场公告当期债务融资工具的实际发行规模、利率、期限
等情况。
第八条于债务融资工具存续期内，企业应按以下要求持续披
露信息：
（壹）每年 4月 30日以前，披露上壹年度的年度方案和审
计方案；
（二）每年 8月 31日以前，披露本年度上半年的资产负债
表、利润表和现金流量表；
（三）每年 4月 30日和 10月 31日以前，披露本年度第壹
季度和第三季度的资产负债表、利润表及现金流量表。
第壹季度信息披露时间不得早于上壹年度信息披露时间。
第九条于债务融资工具存续期内，企业发生可能影响其偿债
能力的重大事项时，应及时向市场披露。
下列情况为前款所称重大事项：
（壹）企业运营方针和运营范围发生重大变化；
（二）企业生产运营外部条件发生重大变化；
（三）企业涉及可能对其资产、负债、权益和运营成果产生
重要影响的重大合同；
（四）企业占同类资产总额 20%之上资产的抵押、质押、出
售、转让或报废；
（五）企业发生未能清偿到期债务的违约情况；
（六）企业发生超过净资产 10%之上的重大损失；
（七）企业做出减资、合且、分立、解散及申请破产的决定；
（八）企业涉及需要澄清的市场传闻；
（九）企业涉及重大诉讼、仲裁事项或受到重大行政处罚；
（十）企业高级管理人员涉及重大民事或刑事诉讼，或已就
重大经济事件接受有关部门调查；
（十壹）其他对投资者做出投资决策有重大影响的事项。
第十条已是上市公司的企业可向中国银行间市场交易商协
会（以下简称交易商协会）申请豁免定期披露财务信息，但需按
其上市地监管机构的有关要求进行披露，同时于中国货币网和中
国债券信息网上披露信息网页链接或用文字注明其披露途径。
第十壹条企业应当于债务融资工具本息兑付日前5个工作日，
通过中国货币网和中国债券信息网公布本金兑付、付息事项。
第十二条企业未按约定向指定的资金账户足额划付本息资
金，中央国债登记结算 XX公司（以下简称中央结算公司）或其
他代理兑付的机构应于债务融资工具本息兑付日及时向投资者
公告企业违约事实。
第十三条中央结算公司应于每个交易日向市场披露上壹交
易日日终，单壹投资者持有债务融资工具的数量超过该期总托管
量 30%的投资者名单和持有比例。
第十四条企业信息披露文件应以不可修改的电子版形式送
达全国银行间同业拆借中心（以下简称同业拆借中心），同业拆
借中心依据本规则完成信息披露文件的格式审核工作后，对符合
规定格式的信息披露文件予以公布。
对按照本规则第五条、第九条要求披露的信息，同业拆借中
心应及时发送至中央结算公司，且由中央结算公司于中国债券信
息网公布。
第十五条本规则第八条规定的信息披露期限结束后的 5个工
作日内，同业拆借中心应向市场公告信息披露情况。对未能按规
定披露信息的企业，同业拆借中心应及时向交易商协会方案。
第十六条对未能按规定披露信息的企业、关联中介机构及负
有直接责任的董事、高级管理人员和其他直接责任人员，交易商
协会可通过诫勉谈话、警告、公开谴责等措施进行处理；情节严
重的，可建议中国人民银行给予行政处罚。
第十七条为债务融资工具发行和交易提供中介服务的关联
中介机构及经办人员所出具的文件含有虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，给他人造成损失的，应当就其负有责任的部分依法承
担民事责任。
第十八条债务融资工具涉及信用增级的，信用增级机构应披
露关联信息。
第十九条本规则的规定是信息披露的最低要求。不论本规则
是否明确规定，凡对投资者做出投资决策有重大影响的信息，企
业及关联当事人均应依据本规则于银行间债券市场披露。
第二十条除本规则第十条规定的情形外，企业申请豁免披露
信息按国家有关规定办理。
第二十壹条本规则自公布之日起施行。
