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财
会
经
纬
无
形
资
产
会计之友 !""# 年第 $! 期上
自动完成票据登记和缴销等工作! 因而票
管员将摆脱繁杂的重复性工作! 更有精力
从事管理工作" 会计人员则可以通过收费
系统上传的收费信息自动生成记账凭证!
自动检验票款的一致性! 使工作效率得到
极大提高#
$四%避免以往手工记账容易出现的漏
记&误记等错误
由于该收费票据软件增设了 ’票据的
领用日期后于登记日期! 缴销日期后于领
用日期(&)自动过滤票据领用&缴销的重复
信息!保证领用&缴销信息的准确&无误(等
功能! 因而能够避免以往手工记账容易出
现的漏记&误记等错误#
*五%从根本上解决和堵塞收费管理过
程中出现的问题和漏洞
由于手工记账!票据管理滞后于收费
会计核算!致使票据和收费之间在管理上不
能在当月形成制约关系!只能等到年底进行
票据缴销和清查时才能发现票款是否一致!
票据管理工作比较被动+而从沈阳市工商局
使用的票据管理软件的情况看!完全可以做
到按月缴销!这样!票据缴销和收费会计核
算周期一致*按月%!这就可以达到票&款一
致的目的! 形成票款之间相互制约的关系!
出现问题可以及时发现!及时解决"如果工
商所和收费大厅都采用沈阳工商局使用的
收费管理系统!还可以完成定费&收费&管理
三分离的管理模式!杜绝管理过程中出现的
,人情费("如果有网络支持!并与收费票据
管理系统相联接!同时通过收费系统中的票
据管理和上级票据管理接口!那就可以控制
整个收费情况!市局也可以比较方便地获得
全市各分局的收费情况-避免基层所收费不
及时上缴&少收&多收&漏收等现象!从源头
上堵塞管理过程中的漏洞#
*六%促进票据管理整体水平的提高
收费票据管理软件提供了高效率的技
术支持! 能够保证收费票据缴销与会计核
算同步进行! 使各级财务部门票据管理系
统与账务系统一样实现月清# 票款相互制
约的作用!有效地控制了少收&漏收等现象
的发生!使,应收尽收(真正落到实处#
三&运用收费票据管理系统软件!全面
提升收费票据管理水平
*一%转变观念# 从过去单纯的保管员&
记账员转化为集审查&核算&监督为一身的
管理者#
*二%创建和优化新的票据管理与结报
制度!使票据管理工作进一步系统化&程序
化&规范化和科学化#
通过压缩和改变票据缴销与结报制
度!避免和减少资金在基层的滞留时间!使
市局能更准确& 更全面地掌握全系统的收
费情况" 通过建立票据核销与收费会计核
算对账制度!及时为内部审计提供线索#
*三%加大对票据和收费环节的管理力
度!用科学的方法和创新的思想!全面提升
票据管理工作水平# !
. 摘要/笔者认为!由于具有特殊性的无形资产作为企业重要
的经济资源!目前存在两个问题0一是在资产负债表上被确认及计
量的无形资产价值部分!主要是交易取得无形资产的成本!而不是
其经济价值" 二是超过收益力的资本化和自创无形资产的价值部
分并没有在报表上反映! 而这部分价值将在企业未来的生产经营
中实现现金收益!对投资者来说表现为未来投资价值- 因此!有必
要对企业无形资产账面价值与未来投资价值的关系进行分析!以
真正为投资者提供有用的投资决策信息-
一1引言
目前!在资本市场上越来越多的投资者参与企业的财务投资!
由此企业会计信息的分析着重点也将从成本价值转向价值评价分
析"从过去的经济活动事实转向将来的可能性分析- 作为具有经济
利益即将来现金流入的无形资产! 企业特别重视无形资产与企业
其它生产经营要素配合作用产生的可以预测的潜在经济价值效
果! 而这种潜在经济价值效果在企业未来运作中将能得到收益实
现- 然而!在无形资产购入时!由于存在买卖技术及知识非对称性
等客观原因!使得现行企业会计在核算购入无形资产价值时!存在
可能过小计量无形资产价值! 导致无形资产账面价值无法反映无
形资产的经济价值-
因此!通过无形资产账面价值与未来投资价值分析!使更多的
投资者在关注企业的财务报告及会计报表时! 不仅要分析现在企
业的盈利能力和财务状况& 了解企业的每股收益情况及每股净资
产!还要了解企业总资产中无形资产价值及价值构成情况-
二&无形资产账面价值及特征
企业会计报表上的无形资产账面价值! 是根据企业会计制度
的无形资产账务处理规定准则进行资产确认及价值计量的! 所以
结合我国现行企业会计制度* 以下简称, 制度(%及 !%"& 年 $ 月 $
日实施的新2 企业会计准则3* 以下称) 新准则(%对无形资产的资产
性确认及价值计量规定内容进行分析! 将可以了解无形资产账面
价值及其特征-
*一%现行制度下无形资产的账面价值
根据企业会计制度要求无形资产的资产性应该在资产负债
表上进行确认1其价值计量也应该得到反映- 由现行制度第四十
四 1 四十五条对无形资产取得成本计算账簿价格的计量规定可
知0目前无形资产的确认及价值计量!实际上体现的是确定成本
发生制!也就是说在购入无形资产支付了成本时!该项无形资产
""""""""""""""""""""""""""""""""""""""""""""
$!
万方数据
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资
产
就被确认!支付成本部分就被计量为无形资产的账面价值" 另外!
制度还明确了无形资产使用目的的确认条件!由此企业会计报表
上的无形资产账面价值!只是企业取得并用于经营管理活动使用
目的的无形资产账面价值!不包括投资其他目的持有的无形资产
账面价值"
所以!根据第四十六条规定!报表上反映的无形资产账面价值
实际就是企业未来应该摊销的费用! 而未来的费用摊销将会冲减
当期利益" 从这一点出发!企业无形资产账面价值越低!未来所需
分摊的费用就越少!影响企业未来利益减少的因素就少"
#二$新准则下无形资产账面价值
新准则在无形资产确认及价值计量规定中! 强调了资产能给
企业未来带来净现金流入的经济利益性和成本收益对应关系% 第
十七条也规定&企业选择的无形资产摊销方法!应当反映企业预期
消耗该项无形资产所产生的未来经济利益的方式’!说明新准则认
可尊重企业对无形资产持有的适合目的选择性及该资产对企业未
来经济利益贡献判断!并且认可企业选择适合目的的摊销方法% 然
而报表上反映的无形资产账面价值仍然是企业取得无形资产所支
付的确定成本量%
(三$无形资产账面价值特征
在会计报表上无形资产账面价值! 无论是根据现行制度还是
新准则计量的账簿价值额! 反映的是企业取得无形资产所支付的
确定成本量!而不是该无形资产能给企业未来带来的经济价值量!
是企业未来应该摊销的费用额% 正因为如此!另一方面它客观上反
映着该企业取得无形资产项目及其带来的可以预测的潜在经济价
值信息% 企业取得无形资产正是因为其存在潜在可以预测的经济
价值! 而该经济价值是能在企业未来生产经营运作过程中得以实
现的收益% 然而!这部分可以预测的潜在经济价值!虽然无法在资
产负债表上作为资产确认及计量! 但却是可以预测的企业未来收
益!也即是可以预测的企业未来投资价值%
因此!企业会计报表上无形资产账面价值越少!说明取得无形
资产项目的成本低!未来所需分摊的费用就越少)可以预测的企业
未来收益就越高!企业的未来投资价值就越大%
三*企业无形资产的投资价值分析
在我国上市企业的会计报表中! 投资者了解到无形资产的账
面价值普遍较低的资产结构比率! 表现为会计报表反映的无形资
产账面价值额低!每股含净资产价额少的现实状况% 对此有必要进
行企业无形资产的投资价值分析%
在上海证券交易所上市的山西 ! 国阳("##$%&$企业!是我国
最大的无烟煤生产*出口基地和最大的冶金喷粉煤生产基地%根据
该企业 ’##( 年年报显示 ! 该年度销售煤炭 ’%’’ 万吨 ! 增长
)’*"(+!销售收入 ,)*," 亿元!同比增长 (’*#,-!主营业务利润率
为 ’)*%,.!该公司流通股 )/(## 万股!年度每股收益 )*’) 元!每股
净资产 (*(’ 元 %客观上该公司存在着巨大重置矿业权无形资产净
值无法在资产负债表上反映的账外资产% 该公司实际存在着矿产
权重估价值有 /*,( 亿元!而账面价值记录只有近 ) 亿元!有无形
资产矿产重估增值 &*,( 亿无法在资产负债表上反映% 如果把该无
形资产账外价值加入在账面价值上进行反映将显示如下信息变
化%
从 ! 国阳企业 ’##( 年度会计报表分析来看!在没有确认矿产
产权时该企业的资产总额是 ((,/#’*), 万元!其中无形资产的账面
价值额为 /(/0*& 万元!占资产总额的 )*,’.% 可见!无形资产在会
计报表上账面价值很少!所占比率不足资产总额的 ’.!也就是说!
该企业取得矿产产权的成本低! 但并不说明未来企业行使开采权
所得到的营业收益少% 所以目前企业会计报表上无形资产账面价
值额低!实际隐含着巨大的含益资产和极大的投资价值%
另外! 如果企业对矿产产权重置价值在会计报表上进行确认
及计量 ! 那么该企业的资产总值将从 ((,/#’*), 万元上升到
"%(%#’*), 万元!而无形资产的账面价值额将变为 /,#/0*& 万元!资
产总值增加 )(*"&.! 无形资产的账面价值额占资产总额比率上升
到 )(*#%.% 假如企业的其他资产与负债要素不变就矿产产权重置
价值无形资产在报表上的追加确认及计量! 将直接导致公司净资
产增加 0’*/%.!每股单位净资产增加 )*&’ 元!每股单位净资产由
(*(’ 元变为 ,*0% 元% 因此!矿产产权重置价值在会计报表上的追加
确认及计量!直接导致该企业的资产总值*净资产总值及每股单位
净资产额的增大! 这一会计信息变化直观反映该企业稳健的财务
状况和未来收益能力及投资价值%
四*分析无形资产账面价值与投资价值关系的意义
目前!随着我国资本市场发展的国际化!越来越多的投资者参
与资本市场进行投资活动! 投资者通过分析企业公开披露的会计
报表各种会计信息! 了解企业的财政状况与经营成果及现金流量
等情况!判断现在企业价值和将来的投资价值!然后进行自我责任
的投资决策%
在资本市场的投资活动中!不但要重视制度会计报表上存货*
固定资产等有形资产的账面价值信息! 更要重视还没有履行契约
的账外无形资产价值信息% 由于企业会计制度的账务处理重视的
是具有法规形式*法律依据的资产价值!对还没有履行契约行为的
无形资产只能作为账外资产处理! 而这部分资产在未来会计期间
将带给企业极大的收益% 投资者只有明白这个事实才能正确预测
企业的未来价值!进行科学的投资决策%
因此!通过以上对无形资产账面价值与投资价值关系的分析!
如果投资者能真正理解两者之间的关系! 认识到无形资产账面以
外的*没有在报表上反映的*超过收益力的资本化和自创无形资产
的价值部分的话!将能理智地应对千变万化的资本市场!把握投资
方向和投资价值!成功进行科学的投资决策% !
无形资产价值变化
流动资产
0)&#((*’" 万元
长期投资
"## 万元
固定资产
’’/1"($*22 万元
无形资产
/(/$*& 万元
负债
3/34’/(*&5 万元
((,/5’*2, 万元 ((,4/5’*2, 万元
所有者权益
’"(4"5"*0, 万元
流动资产
02&5((*’" 万元
长期投资
"55 万元
固定资产
’’/4"(0*22 万元
无形资产
/(/0*& 万元
负债
’/’4’/(*&5 万元
所有者权益
’"(4"5"*0, 万元
矿产产权重估
无形资产增值
6&,(55 万元
所有者权益增加
矿产权重估增值
&,(55 万元
"%(%5’*2, 万元 "%(%5’*2, 万元
本图根据 ! 国阳 ’55(年年报资产负债表的有关资料做成
!"
万方数据
