2016/ 12 总第 476 期 商业研究 COMMERCIAL RESEARCH
文章编号 lOOI-148X (2016) 12-0185-08
论国际贸易合同中信用证付款买方的开证义务与付款义务
孙嘉均
(北京大学法学院 ，北京 l∞871)
摘要:买方开立了信用证是否免除了付款义务，现有的国际贸易规则并没有规定，而实践中基
本否认了"绝对的付款"学说，各国纷纷选择"有条件的付款"和"完全不是付款"理论来处
理此问题。 本文通过对国际贸易规则、各国司法实践的分析，讨论信用证付款的国际贸易合同
中买方的开证义务与付款义务，认为信用证属于"附属的担保但并不否认银行付款义务的第
一性;信用证独立原则是单方向的，即信用证独立于买卖合同，但买卖合同不独立于信用证，
若卖方接受了与基础合同不符的信用证、或买方主动放弃单证不符点，则相当于对基础合同
进行了修改。 因此，国际贸易中信用证业务妥积极预防控制风险，出险时要采取有效途径积
极减损 。
关键词: 信用证;拒付;付款义务;信用证独立
中图分类号 DF525 文献标识码 A
一、一个案例
( 一)主要案情
中国 A 公司与香港 B 公司订立了一份国际货
物买卖合同，约定由中国 A 公司向香港 B 公司销
售16 ∞0吨钢材， B 公司应作为开证申请人开出以
A 公司为受益人的 100%不可撤销的信用证。 此后，
香港 B 公司作为中间商找到新加坡 C 公司，双方
以 B 为卖方 、 C 为买方，也做出了同样的合同安
排。 合同订立后， c 公司依约开出了信用证， A 公
司收到信用证后便按照其与 B 公司间合同的规定
装运货物，向银行提交了全套议付单据，得到了合
同项下 70% 的货款，并得到了由开证行承兑的
30%不可撤销的信用证。 但由于 B 与 C 之间的争
议，双方协议撤销上述信用证远期 30%的部分， c
公司向法院申请裁定终止信用证所余 30%货款的
支付，并撤销了该信用证。 合同约定见图 1 ，合同
的具体履行情况见图俨。
收稿日期 2016-10-10
(二)案件争议
在本文中，最主要关注的是图 2 中的⑧，也就
是 A 公司与 B 公司之间的付款争议。
图 l 三 方合同关系示意
图 2 合同履行情况示意
1.卖方/收款方的意见。 A 公司因一直未收到
信用证剩余的 30%的货款，便根据其与 B 公司合
同中的仲裁条款提起仲裁，认为 B 公司并未完全
作者简介:孙嘉均 (1992-) ，女，哈尔滨人，北京大学法学院研究生，研究方向:国际经济法。
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履行其付款义务，要求 B 公司支付买卖合同项下
拖欠的 30%的货款及其利息。
2. 买方/付款方的意见。 B 公司认为，其作为
买方已有效地开出信用证，开证行亦承兑了剩余
30%的货款。对这承兑的 30%货款，开证行负有第
一性、独立的付款责任。所以， A 公司应向开证行
索要剩余的 30%货款，而不应向 B 公司索要。 A
公司无法获得该笔货款是银行信用风险所致，与
买方 B 公司元关。
(三)处理结果
本案中的律师认为， B 公司已经违约，应当承
担违约责任。原因有二(1)对于 C 公司申请开
立的信用证， A 公司是该第二受益人， B 公司是第
-受益人。在 A 不知情的情况下， B 与 C 公司达
成撤销信用证的协议，以此对抗善意第三者 A 公
司，其行为违背了国际惯例。 (2) B 公司在撤销
信用证的过程中，隐瞒了该信用证已转让并已由
开证行承兑的事实，使仲裁庭和法院做出有利于 B
公司自己的裁决和裁定，造成开证行无法议付 B
公司的行为违背了诚实信用原则，导致 A 公司收
取货款的权利受到侵害。
(四)规则的缺失
可以看出在 B 公司已经按照合同约定开出信
用证，银行已经承兑的情况下，货款仍然没有最终
付到 A 公司手中，此时 B 公司到底是否履行了合
同约定的付款义务呢? B 公司认为，按照合同约
定，它该做的关于付款的事情已经全部完成，应该
算履行了合同义务。但 A 公司认为，不管怎样还
没有收到货款， B 公司的付款义务没有完成。
在上述案件中，由于 B 公司有背着 A 公司擅
自与 C 公司协商撤销信用证的行为，因此上述案
件的处理分别通过违反国际惯例和违背诚实信用
原则的方式判定 B 公司未履行合同义务，需要承
担违约责任。但这引发出了一个问题:违反国际惯
例和违背诚实信用原则都是比较兜底性的条款，
适用比较困难，难道没有效力更强的法律法规可
以适用吗?另外，若没有 B 后来的行为，单纯是
银行破产或其他与 B 公司无关的事由导致银行拒
付，那么便无法适用违反国际惯例和违背诚实信
用原则了，此时 A 公司还能否继续要求 B 公司付
款?下文将继续探讨现有规则能否解决上述问题。
1.眼单信用证统一惯例。在本案中， C 公司开
出的信用证属于可转让信用证，由转让行( trans-
fe时ng bank) 转让给了 A 公司，因此 B 公司在本
案中是信用证的第一受益人 (first beneficiary) , A
公司属于信用证的第二受益人 (second beneficia-
ry) 。在 UCP 5∞的第 48 条与 UCP 6∞的第 38 条
都有详细的关于可转让信用证 (transferable cred-
its) 的相关规则。本案比较特殊，涉及到了可转
让信用证，因此可以适用 UCP 600 第 38 条的 (e)
和(f)款。
但若因为其他原因(如单证不符的拒付、银
行破产)而导致货款并没有最终付到买方手中，
买方是否有权利直接向卖方要求付款，在 UCP 中
并未有所规定。 UCP 5∞第 14 条和 UCP 600 第 16
条仅规定了开证行或保兑行对有不符点的单据如
何处理，但并没有规定拒付后，基础合同买卖双方
的权利问题。
2. 国际货物销售合同公约。《国际货物销售合
同公约} (CISG) 第 53 条规定了买方付款和收货
的义务，第 54 条更详细地规定了买方付款义务的
要求②，但并没有明确说明买方完成了付款相关要
求和履行付款义务之间的关系。
3. 最高人民法院关于审理信用证纠纷案件若
干问题的规定。我国目前有关信用证的法律依据
主要是《最高人民法院关于审理信用证纠纷案件
若干问题的规定} ，其中第 2 条规定信用证纠纷适
用国际惯例，而实践中一般都适用《跟单信用证
统一惯例》。第 3 条规定，有关信用证的多种纠纷
都适用此规定③。可以看出，目前我国法院审理信
用证纠纷案件，普遍适用 UCP 规则，但上文已经
分析过， <眼单信用证统一惯例》中并没有相关的
规定。而且开证申请人与受益人之间(即基础合
同的买方和卖方)的法律关系并不在第 3 条的范
围之内。
4. 我国合同法的规定。我国《合同法》分别
在第 159 、 160 和 161 条规定了买受人支付的相关
问题，主要说明了合同对价款数额、价款支付地
点、价款支付时间约定不清楚时，对合同的解释方
法④。但对本文所关注的问题并没有规定。
(五)问题的重要性
在信用证被广泛应用于国际贸易的今天，次
贷危机引发的金融风暴导致银行信用也受到了挑
战。这时，研究信用证被拒付时基础合同的权利义
务具有重大意义，权利义务清晰能让买方和卖方
合理进行风险控制或事后止损，正确引导国际贸
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易参与方的期待，令国际贸易更具秩序。
二、司法实践的国际比较
(一)英国的司法实践
英国在此问题上曾有多个判例，如 Newman
Industries Ltd. v. Indo-British Industries Ltd. 案， So-
proma S. p. A. v. Marine & Animal By-Products Cor-
poration 案， W. J. Alan & Co. Ltd. v. El Nasr Export
& Import Co. 案， E. D. & F. Man Ltd. v. Nigerian
Sweets & Confectionery Co. , Ltd. 案等[1]。一开始英
国司法界认为卖方只有在开证行无清偿能力致使
卖方不能获得支付时，才能向买方追偿[2] 。
之后，在著名的 Alan v. El Nasr 案中，法官
Denning 总结出了关于信用证效力的三种看法⑤:
1.信用证是绝对的付款 (ahsolute payment) 。
如果信用证是绝对的付款，造成的结果是:卖方只
能要求银行支付，不能找买方要求支付。支持此观
点的有澳大利亚高等法院的 Saffron v. Societe
Miniere Cafrika 案。高等法院认为不可撤销的信
用证合同条款可以被认为是承兑银行责任代替买
方责任的约定"⑥。同样支持此观点的还有 McNair
法官，在 Soproma S. p. A v. Marine & Animal By-
Products Co甲.案中， McNair 法官认为买方提
供给卖方一个可靠的、有偿还能力的付款人就相
当于履行了付款义务"⑦。但 Denning 法官认为，只
有在卖方明示或暗示信用证是绝对的付款日才，上
述观点才成立。
2. 信用证是附条件的付款 (conditional pay-
ment) 。如果信用证是附条件的付款，造成的结果
是:卖方首先应要求银行付款，必须向银行提示单
据;若银行没有履行义务，卖方可以向买方追索，
也可以起诉买方，因为买方应该确保开证行是可
靠的且有支付能力的。新西兰 Hindley v. Tothill 案
中，上诉法庭说卖方先对银行有权利，银行未履行
责任时，对买方有权利⑧。在美国 Greenough v. Mu-
nroe 案中，美国第二上诉法院认为美国官方机构
不同意"绝对付款"的观点，因此若银行不履行
义务，卖方可以要求买方付款⑨。英国的 Newman
Industries Ltd V. Indo - British Industries Ltd. 案中，
Sellers 法官也持同样的观点⑩。
3. 信用证完全不是付款 (no payment at all) 。
如果信用证完全不是付款，只是获得付款的方式，
即只是附属担保，造成的结果是:卖方应该向银行
提示单据。如果不提示，卖方相当于有过错，买方
的责任将被免除。 Peacock v. Purcell 案就持此种观
点，若银行未履行义务，卖方有权直接要求买方付
款⑩。在 Pennsylvanian Bell v. Mors 案中，法官认
为:信用证不是付款，只是付款的一种方式⑩。
经过上述分析， Denning 法官认为，若合同约
定用不可撤销信用证作为付款方式，卖方已经接
受了信用证，其功能便是附条件的付款，而不是绝
对的付款，也不是附属的担保。若信用证被银行拒
付，卖方可以向银行和买方要求损害赔偿。
可以看出，此案认为，不论银行以何种原因拒
付信用证，卖方均可以向买方追偿。这观点得到了
英国法院的普遍认同。之后E. D. & F. Man Ltd. v.
Nigerian Sweets and Confectionery Co Ltd. 案中，法
官也同意"附条件的付款"的观点[3] 。但 Denning
法官认为，只要银行接受了卖方的汇票，买方的责
任就绝对免除了，即使银行后来拒付汇票，但此观
点没有获得英国法院的支持[4] 。
(二)美国的司法实践
美国《统一商法典》是根据美国法院的判例
总结出的，其中第 2 章"货物销售"的第 325 条
(2) 规定买方向卖方提供适当信用证后，暂时
中止付款义务。如果信用证被拒付，卖方可在及时
通知买方后要求买方直接付款"。从此条款看，美
国司法实践持的观点是"信用证完全不是付款
因为卖方可以直接要求买方付款，而非要求买方
赔偿损失。也就是说，买方付款的义务在信用证被
拒付后便自行'恢复。
(三)中国的司法实践
从中国的司法实践来看，本文认为也是持第
三种观点一一信用证完全不构成付款。中国国投
国际贸易有限公司与 Shree Radha Vallabh Exim Pri-
vate Limitd 国际货物买卖合同纠纷案中，法院认
为信用证是双方选择支付货款的一种方式，在
信用证与单据不符的情况下，仅构成银行拒付信
用证项下款项的理由，但不影响双方履行各自义
务"⑩。在环汇有限公司与福建省农资集团厦门进
出口公司国际货物买卖合同纠纷案中，法院认为:
"合同约定的付款方式为信用证，现开证行厦门中
信银行已明确以单证不符为由拒付信用证项下款
项，依《跟单信用证统一惯例~ (UCP600) ，信用
证与作为其开立基础的买卖合同是相互独立的交
易，厦门中信银行经独立审单后向原告发出拒付
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通知，该拒付通知仅仅是开证行审单的结果，因
此，厦门中信银行的拒付不能作为买方拒付货款
的理由。……故，在银行明确拒付信用证款项后，
原告有权要求被告及时支付合同货款"⑩。
三、信用证独立原则与买方付款义务
在上文中，可以看出信用证失灵是否影响买
方付款义务是一个模糊不清的问题。这个问题在
现有国际贸易法律规则中缺失，在我国成文法中
也没有一个明确的回答。在总结了上述国家的司
法实践后，本文的目的就是尝试解决上述问题。
(一)信用证的本质
有学者认为，跟单信用证具有两重属性。首
先，它是国际贸易中的一种支付方式，源于涉外货
物销售合间中买卖双方关于支付条款的约定。其
次，它又是买方的一种付款担保，且以银行信用为
后盾[5J 。还有学者认为，信用证从性质上属于担保
合同，是担保合同的一种。它担保的是买卖合同中
的结算条款，而与买卖合同整体无关。但信用证担
保不同于一般民事担保，开证行负有首先付款的
责任，承担第一性付款义务[6) 。
总的来说，在国际贸易的背景下，买卖双方互
相不熟识、不够信任，因此用银行信用替代商家信
用。因此有人认为，银行信用高于商家信用，卖方
用比自己付款更为有保障的方式进行付款，应该
说已经完成了付款义务。本文认为"替代"这个
词用的不太准确，应该是用银行信用在商家信用
前多加了一层保障，而非完全替代了商家信用;另
外，银行信用高于商家信用是一种相对的平均状
况，在金融危机的背景下，不排除银行丧失偿债能
力的可能，若银行破产，但商家信用仍然存在。
(二)信用证独立原则
有学者认为，信用证与可能作为其依据的销
售合同或其他合同，是"相互"独立的合同[7) 。
因此，若信用证被拒付，是开证行与受益人之间的
法律关系问题，与开证申请人(卖方)和受益人
(买方)之间的基础合同元关，因此受益人不能要
求开证申请人付款，否则有"倍用证短路"之嫌。
为判断上述说法是否正确，我们首先需要考察信
用证独立原则的基本意思。
信用证独立原则是信用证交易的最基本原则，
是信用证交易的支柱或基石。这一原则最早于本
世纪初期为英美判例所确立。 1920 年的 American
Steel Initiating National Bank 及同年的 Emesto Fo-
glerco Corp. v. Webester 案中，法院都判决认为，
开证行不得以其同客户间的契约关系为由，拒绝
履行兑付义务[8) 。
此原则最终固定在了《跟单信用证统一惯例》
中。 UCP 5∞第 3 条与 UCP 600 第 4条规定就
性质而言，信用证与可能作为其依据的销售合同
或其它合同，是相互独立的两种交易。即使信用证
中提及该合同，银行亦与该合同完全无关，且不受
其约束。因此，一家银行作出付款、承兑并支付汇
票或议付及/或履行信用证项下其它义务的承诺，
并不受申请人与开证行之间或与受益人之间在已
有关系下产生的索偿或抗辩的制约"。
从表面上来看，此条说的也是基础合同和信
用证"相互"独立。但若看英文原文，则会有不
同的理解。原文是 "A credit by 由 nature is a sep-
arate transaction from the sale or other contract on
which it may be based. Banks are in no way concemed
with or bound by such contract , even if any reference
whatsoever to it is included in the credit. Consequent-
ly , the undertaking of a bank to honor , to negotiate or
to fulfill any other obligation under the credit is not
subject to claims or defenses by the applicant resulting
from its relationships with the issuing bank or the bene-
flciary."
可以看出，本条第 1 句正确的翻译应该为:
"就性质而言，信用证独立于与可能作为其依据的
销售合同或其它合同 o 相互"二字应该是出于
翻译"信达雅"的标准而加上去的。其本身的意
思仅仅是信用证独立于基础合同，后面的几句也
一直在说信用证不受基础合同的约束。但基础合
同是否独立于信用证在其中并未规定。
1921 年的 Urguhart Lindsay Co. v. Easter Bank
Ltd. 案中， Rowlatt 法官认为据我看来，信用证
决不应受销售合同的限制，后者必须适应于信用
证" [9) 。我国学者也认为，如果信用证过期，则信
用证关系消灭，银行根据信用证对卖方相符交单
予以付款的义务解除，但这并不影响买卖双方的
基础法律关系，卖方的交单、交货、转移所有权义
务和买方的付款义务仍然存在[四]。
本文认为，基础合同并不独立于信用证，信用
证是基础合同中卖方权利、买方义务的一种体现，
其履行情况直接影响到基础合同中买卖双方权利
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义务的履行、合同目的的达成等。因此，用信用证
独立原则作为在信用证失灵的情况下买方付款义
务的免除理由，是不充足的。
(三)信用证失灵(fail) 时买方的义务
有关开证行付款义务和买方付款义务之间的
关系，可以有以下两种理论解释。
1.委托理论。从基础合同的角度看信用证，
可以视作一个三角委托合同。买方委托银行先于
自己向卖方付款，以达到用银行信用代替商家信
用的目的，为此买方需要向银行支付一定费用。但
若受托人(即银行)并未完成委托，并不代表委
托人该做的事情就消失了，委托人可能需要以其
他方式完成想做的事，在想做的事是法律上的义
务时更是如此。因此，若银行出于某种原因并未履
行付款义务，买方的付款义务仍然存在。若是出于
第三人/卖方的原因导致受托人/银行未完成付款，
此原因也许可以成为委托人/买方拒绝付款的抗辩
理由。
2. 默示义务理论。买方开出信用证的行为可
以看做是付款行为，但行为不一定总有结果。当卖
方接受了买方开出的信用证，可以看成买方承担
了一项默示义务，即开证行为是一个可靠的、有偿
还能力的付款人 (a reliable and solvent paymaster) 。
若银行未能履行付款义务，则相当于买方违反了
对卖方的此项默示义务，则买方需要进行补偿，即
由买方来支付货款。
因此， Denning 法官总结出的"附条件的付
款"与"完全不是付款"理论各有其优劣。在信
用证已经开出并被卖方接受的情况下，银行确有
第一性的付款义务，买方必须向银行提示单据，而
不能直接向卖方提示单据，否则有"信用证短路"
的危险。但在信用证被撤销、拒付时，买方的付款
义务恢复，卖方应该有权利直接要求买方付款，而
不仅仅拥有索要损害赔偿的权利。但上述仅为理
论分析，在实践中，信用证被拒付可能出于买方、
卖方、银行三方的过错，下面将一一分析此三方分
别具有过错的情况下，买方的付款义务仍否存在
的问题。
四、信用证业务各方过错分析
(一)买方开证与合同不符
1.买方有过错。在买方开出信用证，但由于
故意或过失信用证上的信息与合同不符时，便将
卖方置于一个十分尴尬的境地。若卖方仍然按照
合同备货，则可能导致单证不符，信用证会被拒
付;若卖方按照信用证备货，则又可能承担起本不
在合同内的义务。这时，卖方有如下 4 种可能的做
法(1)卖方抗议，不接受信用证，要求买方改
证或重新协商合同 (2) 卖方明示接受此信用证
条款，按信用证条款修改货物(3)卖方未对信
用证与合同不符做出任何意思表示，直接按信用
证条款修改货物 (4) 卖方未修改货物，仍按原
合同进行备货、发货、交单等程序。
若卖方不接受信用证，要求买方修改，那么买
方有义务修改信用证以保持信用证与基础合同一
致。此时卖方有先履行抗辩权，可以待买方开出符
合基础合同的信用证后再履行其交货的义务。
对于卖方接受信用证，英美法上以案例确立
了两种不同理论:
(1)弃权说 (waiver) 。弃权说由 Enrico Furst
& Co. v. W. E. Fischer Ltd. 案确立，前提是承认卖
方在信用证与合同不符时有权解除合同[11 J 。在此
案中，买方没有按照基础合同的规定开立倍用证，
卖方没有对信用证提出异议，而是要求买方将信
用证延期。后卖方又以此为理由，向法院提请诉
讼，要求解除合同。但法院认为卖方已无权要求解
除基础合同，因为基础合同由于信用证的不同规
定，已经被修改了，而卖方接受了此信用证，便是
同意修改基础合同。换言之，卖方已放弃了要求买
方严格按照基础合同开立信用证的权利，卖方对
此不得再反悔[9J 。
(2) 变更说( variation) 。变更说在 Soproma S.
p. A. v. Marine Animal By-Product Corporation 案中
确立⑩。 McNair 法官认为:卖方因发运货物并提交
单据的行为表明其已经接受并采取信用证符合规
定的立场，因为卖方在过去任何时候没有向买方
发出通知要求信用证与合同严格相符。因此无论
作为放弃、变更或者禁止反悔，卖方现在都不能再
主张信用证不符合合同规定[11J 。
但不论是弃权说还是变更说，实践中均认为，
若买方开出的信用证与基础合同不符，而卖方并
未提出异议(不论是否明示表示接受) ，而是按照
信用证规定发货，则可以认为基础合同已经被修
改。若卖方并未明确拒绝与基础合同不符的信用
证，但又根据基础合同发货，又该如何判断?本文
将在下面"卖方无过错"处论述此问题。
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2. 买方无过错。买方元过错时，可能是由于
银行的操作失误，导致开出的信用证与合同不符，
也与买方原意不符。这种情况比较少见，而且也比
较容易纠正，在此不做赘述。
(二)卖方交单与信用证不符
1.卖方无过错。卖方若交单既与信用证不符，
又无过错，那很可能是在买方开证与基础合同不符
的情况下，选择了第四种做法一一既接受了信用证，
又按照基础合同进行发货。卖方这样做的原因很可
能是买方在信用证中为卖方增加了基础合同中没有
的义务、或对基础合同进行了实质性的修改。
卖方接受了信用证，但按基础合同进行发货，
对此种行为可能有两种法律上的解释(1)基础
合同并未修改，在此种情况下，属于买方先违约，
但卖方并未及时指出，并未行使先履行抗辩权，而
是放任合同的履行继续出错，卖方也负有一定责
任 (2) 基础合同已经修改，那么卖方的此种做
法就是根本违约。
卖方应避免让自己处于此境地，原因有二:
(1)不论采用上述哪种法律解释，卖方对于合同
无法顺利履行都负有-定责任( 2) 信用证由于
单证不符无法议付，卖方得不到货款，很可能导致
很大的损失，甚至钱货两空的局面。因此，卖方发
现信用证与基础合同不符时，若不符之处加重了
卖方的义务或对基础合同进行了实质性修改，应
该及时与买方沟通，要求买方修改信用证，不能让
自己落入被动的境地。
2. 卖方有过错。若在买方开证与基础合同一
致的情况下，卖方提交的单据确实与信用证不符，
那么便证明卖方已经违约。根据 UCP 5∞第 14 条
或 UCP 600 第 16 条⑩，买方可以放弃不符点。根
据上文的论述，此时的法律效果也应该相当于基
础合同的修改。
根据《最高人民法院关于审理信用证纠纷案
件若干问题的规定》第 7 条@的规定，把判断信用
证不符点与是否接受的权利均交给了银行。本文
认为这并不妥当。信用证有可能构成基础合同的
变更，银行没有权利替开证申请人/买方修改基础
合同;若银行不恰当地接受了不符点，进行了议
付，开证申请人可以要求银行承担损害赔偿责任，
甚至拒绝付款赎单。
当然，若买方拒绝放弃不符点，银行拒绝付
款，那么卖方便无法获得货款。此时，卖方无法获
得货款的原因是卖方违约，那么便需要判断"不
符点"是否属于根本违约。此判断与一般的买卖
合同判断过程并无不同，不再赘述。若最终的结论
是买方仍然需要向卖方支付(部分)货款，则卖
方仍有权利直接要求买方付款。
(三)银行问题
若买方和卖方在开立信用证与交单方面并无
任何不妥，银行也可能无法进行议付，原因可能如
下(1)银行无力偿还借款或破产 (2) 过错拒
付( wrongful rejection); ( 3 )由于不可抗力或政策
变更而无法付款。
有学者认为，卖方一旦向银行交单并获得付
款，则买方也就履行了其在买卖合同下的付款义
务，而如果银行开立信用证后破产，则买方仍需要
根据买卖合同向卖方付款[IOJ 。本文并元意探讨银行
在此三种情况下负有怎样的法律责任，而只想探讨
在此三种情况下买方的付款义务会有何变化。根据
上文的分析，在此三种情况下，买方的付款义务均
恢复，卖方有权直接向买方要求付款，也可以要求
银行承担损害赔偿责任(不可抗力或政策变更可能
有例外)。但卖方不得从银行或买方获得双重赔偿。
五、总结
(一)买方的开证义务与付款义务
综上所述，买方开立了信用证是否免除了付
款义务，对于这个问题，现有的国际贸易规则并没
有规定，但实践中基本否认了"绝对的付款"学
说，各国纷纷选择"有条件的付款"和"完全不
是付款"理论来处理此问题。本文认为，信用证
并非用银行信用代替了商家信用，而是在商家信
用前多加了一层保障。因此，本文倾向于认为信用
证属于"附属的担保" 但并不杏认银行付款义务
的第一性。
(二)信用证独立于买卖合同，买卖合同不独
立于信用证
另外，信用证独立原则是单方向的，即信用证
独立于买卖合同，但买卖合同不独立于信用证，若
买卖双方均按照与基础合同不同的信用证行事，
则相当于对基础合同进行了修改。因此，买卖双方
在信用证的开立、接受、放弃不符点等环节，都应
该格外谨慎。
(三)对国际贸易中卖方的建议
信用证出现问题时，卖方"应本着损失最小
总第 476 期 孙嘉均:论国际贸易合同中信用证付款买方的开证义务与付款义务 191 •
化的原则，尝试各种有效途径，制定灵活、务实的 标的物单证为条件的，在交付标的物或者交付提取标
减损方案，尝试各种有效途径积极减损，，[口]。 的物单证的所在地支付"。第 161 条规定买受人应
1.信用证条款与合同不符时，若加重了卖方义 当按照约定的时间支付价款。对支付时间没有约定
务或对合同条款进行了基础变更，受益人/卖方必须 或者约定不明确，依照本法第 61 条的规定仍不能确
坚持改证或者要求开证申请人/买方予以澄清[日]。 定的，买受人应当在收到标的物或者提取标的物单证
2. 信用证条款与合同不符时，若减轻了卖方 的同时支付"。
义务，受益人/卖方可以接受信用证，但履行时要 ( . Alan & Company Ltd v El Nasr Export & Import Co
按照合同条款进行履行。 [1972J Int. . 02/03.
3. 若开证行错误拒付，应积极向开证行抗辩 ( Saffron v. Societe Minie
追索，要求开证行按信用证约定立即履行付款义 page 243.原文为: a provision for payment by irrevocable
务。如开证行以"单证不符"为由拒付，应与买
and confirmed letter of credit. might not unreasonably be
方联系，争取要求买方接受"不符点并指示开
regarded as a stipulation for the liability of the confirming
bank in place of that of the buyer.
证行履行付款义务[叫。 ( Soproma v. Marine & Animal By-Products Corp.
4. 若买方不同意通过信用证对基础合同进行 [1966J 1 Uoyd's Rep. 367 at page 386.原文为 :the buy-
的修改，则既可以要求银行退单，也可以通过履行
er performs his obligation 臼 to payment if he provides for
合同义务或其他请求权基础(如不当得利)要求 the sellers a reliable and solvent paymaster.
买方付款。 ⑧ Hindley v. Tothill [1894 J 13 NZLR 13 at page 2. 原文
注释: 为: the seller had the liability "of the bank in the first in-
stance , and on the bank' s default , that of the defendants
① 案情与判决参考刘会利.信用证被撤销不能免除买方 ( the buyers) " .
付款义务 [N J. 国际商报， 2∞3 年 1 月 13 日(第 6 ( Greenough v. Munroe( 1931) 53 Fed. Reports. 2nd Ser.
版) ;图片为作者根据案情整理制作。 362 at page 365. 原文为: the authorities favour the view
② 《国际货物销售合同公约>C CISG) 第 53 条规定买 that there is no presumption that the seller takes a draft
方必须按照合同和本公约规定支付货物价款和收取 drawn under a letter of credit in absolute payment of the
货物"。第 54 条规定买方支付价款的义务包括根 buyers / obligation to pay for the merchandise: hence upon
据合同或任何有关法律和规章规定的步骤和手续，以 default by the bank upon its draft , the seller may look to
便支付价款"。 the buyer.
③ 《最高人民法院关于审理信用证纠纷案件若干问题的 ⑩ Newman Industries Ltd v. Indo - British Industries Ltd.
规定}，其中第 2 条规定人民法院审理信用证纠纷 [1956J 2 Uoyd/s Rep. 219 at page 236.
案件时，当事人约定适用相关国际惯例或者其他规定 ( Peacock v. Purcell (1 863) 14 CB. , NS. 728.
的，从其约定;当事人没有约定的，适用国际商会《跟 ⑩ Pennsylvanian Bell v. Mors , (1839) 5 Wharton 189 at
单信用证统一惯例》或者其他相关国际惯例"。第 3 page 203.
条规定开证申请人与开证行之间因申请开立信用 ⑩ 参见中国国投国际贸易有限公司与 SHREE RADHA
证而产生的欠款纠纷、委托人和受托人之间因委托开 V ALLABH EXIM PRIV A TE LIMITD 国际货物买卖合
立信用证产生的纠纷、担保人为申请开立信用证或者 同纠纷二审民事判决书。
委托开立信用证提供担保而产生的纠纷以及信用证 ⑩ 参见环汇有限公司与福建省农资集团厦门进出口公
项下融资产生的纠纷，适用本规定"。 司国际货物买卖合同纠纷一审民事判决书。
④ 我国《合同法》第 159 条规定买受人应当按照约定 ( Soproma v. Marine & Animal By-Products Co叩·
的数额支付价款。对价款没有约定或者约定不明确 [1966J 1 Uoyd/s Rep. 367.
的，适用本法第 61 条、第 62 条第二项的规定"。第 ⑩ UCP 5∞第 14 条或 UCP 600 第 16 条规定当按照指
160 条规定买受人应当按照约定的地点支付价款。 定行事的被指定银行、保兑行(如有)或开证行确定提
对支付地点没有约定或者约定不明确，依照本法第 61 示不符时，可以拒绝兑付或议付。当开证行确定提示
条的规定仍不能确定的，买受人应当在出卖人的营业 不符时，可以依据其独立的判断联系申请人放弃有关
地支付，但约定支付价款以交付标的物或者交付提取 不符点"。
• 192 • 商业研究 2016/12
⑩ 《最高人民法院关于审理信用证纠纷案件若干问题的
规定》第 7 条规定开证行有独立审查单据的权利和
义务，有权自行作出单据与信用证条款、单据与单据
之间是否在表面上相符的决定，并自行决定接受或者
拒绝接受单据与信用证条款、单据与单据之间的不符
点。开证行发现信用证项下存在不符点后，可以自行
决定是否联系开证申请人接受不符点。开证申请人
决定是否接受不符点，并不影响开证行最终决定是否
接受不符点。开证行和开证申请人另有约定的除外。
开证行向受益人明确表示接受不符点的，应当承担付
款责任。开证行拒绝接受不符点时，受益人以开证申
请人已接受不符点为由要求开证行承担信用证项下
付款责任的，人民法院不予支持"。
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终结 [JJ.对外经贸实务， 2∞2(1): 13-14.
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The Obligation of Opening the L/ C and Payment of the Buying Party in International
Trading Contracts Paid by L/C
SUN Jia-xun
(School qμ，aw ， Peking University , Beijing 100871 , China)
Abstract: 咀lfough analysis , this paper finds out that there is no particular intemational trading rules of whether the buy-
ing party is relieved from payment obligation after having opened the 1/C. Most countries deny "absolute payment" in
practice and choose the theories of "conditional payment" or "no payment at all" to deal with the previous issue. Based
on the analysis of intemational trading rules and juridical practices of certain countries , this paper comprehensively dis-
cusses the buying parties' obligation of opening 1/C and payment in intemational trading contracts paid byνC ， thinking
the 1/C means "collateral guarantee" , but it doesn' t deny that the payment obligation of the bank is still primary; the
independence of 1/C is a one-way principle , which means that the 1/C is indevendent from the purchase contract but
the purchase contract is not independent from the 1/C. 1f the selling party accepts the 1/C that is inconsistent with the
purchase contract , or if the buying party voluntarily waives discrepancies , the purchase contract is modified. Therefore ,
1/C business should actively prevent and control risk in intemational trade , and decrease losses for the selling parties.
Key words:νC; dishonor; p叩nent obligation; independence of 1/ C
(责任编辑:李江)
